Виды средств: Виды средств индивидуальной защиты — Кинотеатр "Художественный" кино, афиша, киноафиша, анонс, рейтинг, новость, кинотеатр, кинотеатры Москвы, кинофильм, прокат, лучший, Россия, Москва, кинотеатр Художественный

Содержание

Виды средств индивидуальной защиты

В первую очередь, все средства индивидуальной защиты различаются по направленности на защиту определенной части тела. Так, например, выделяют такие виды СИЗ:

Средства индивидуальной защиты органов дыхания (СИЗОД)
Средства индивидуальной защиты кожи
Средства индивидуальной защиты головы
Средства индивидуальной защиты лица
Средства индивидуальной защиты слуха
Средства индивидуальной защиты рук

И прочие…

К самой распространенной разновидности СИЗ – средствам защиты органов дыхания — относятся респираторы, противогазы (в числе которых и дыхательные аппараты), самоспасатели. Респираторы и противогазы предотвращают отравление организма зараженным воздухом путем его фильтрации или полностью изолируют органы дыхания от вредной внешней среды, обеспечивая организм чистым воздухом.

Самоспасатели используются в основном при экстренной эвакуации из зараженной местности при возникновении чрезвычайных ситуаций и аварий, сопровождающихся выбросом токсичных веществ, а также используются при эвакуации во время пожара.

На многих производствах используются специальные защитные костюмы и спецобувь, которые защищают все тело полностью. Например, самое простое предназначение такого вида средств индивидуальной защиты – это защита от обычной производственной пыли. Некоторые защитные костюмы исполнены так, чтобы не допускать их захват работающими движущимися станками. Более сложные по исполнению – обувь и костюмы, устойчивые к воспламенению. Также, существует разновидность защитных костюмов, предотвращающих заражение радиацией.

Для защиты рук предназначены не только обычные перчатки, но и множество их разновидностей – трикотажные, нейлоновые, с латексным или нитриловым покрытием перчатки, брезентовые рукавицы, краги сварщика и др.

К средствам защиты головы и лица относятся маски, защитные щитки, каски, каскетки-бейсболки. Например, защитные маски сварщика защищают от попадания на лицо брызг раскаленного металла, а также защищают глаза от воздействия ультрафиолетового и инфракрасного излучения. Лицевые щитки могут использоваться как на производстве, так и в быту. Защитная каска – одно из самых распространенных средств индивидуальной защиты рабочих на строительных объектах. Каски призваны защищать голову от падающих предметов или от ударов о твердые объекты. Каскетки – облегченный вариант защиты, в большей степени обеспечивающий комфорт при работе под солнцем или дождем, а также смягчающий удары о твердые статичные объекты.

Средства индивидуальной защиты кожи также могут быть представлены разными видами, в зависимости от области защиты – для защиты кожи рук это перчатки, кожи лица – противогаз с полнолицевой маской. Чаще всего средства защиты кожи – это защитные костюмы, которые полностью защищают все тело от химического, биологического или радиоактивного поражения.

К средствам защиты слуха относятся противошумные вкладыши и наушники. Данная разновидность СИЗ необходима для защиты от шума в производственных и бытовых условиях с уровнем шума выше допустимого.

Для защиты глаз (зрения) используются различного назначения защитные очки, которые также имеют несколько разновидностей в зависимости от области их применения – открытые, закрытые, козырьковые, с ударопрочными или бронированными стеклами и т.д.

Кроме этого выделяют такие средства защиты, как:

Предохранительные, страховочные пояса, привязи для работ на высоте
Медицинские средства (маски, аптечки)
Пожарное имущество (огнетушители, щиты)
Диэлектрические средства (перчатки, коврики, ножницы)

Перечень средств индивидуальной защиты достаточно велик. Выбирать СИЗ необходимо исключительно из потребности и условий их применения. В каталоге интернет-магазина brizmarket представлен богатый ассортимент средств индивидуальной защиты на все случаи.

Кроме направленности на защищаемую часть тела, все средства индивидуальной защиты также классифицируются и по способу защиты. Например, СИЗ органов дыхания могут быть фильтрующие или изолирующие. Средства защиты кожи – защитные костюмы – так же могут изготавливаться из воздухонепроницаемого материала, который не допускает попадание под костюм ядовитых веществ, или же из материалов, пропитанных специальными химическими веществами.

Также, СИЗ различаются и по защите от внешних воздействий. Выделяют следующие виды средств индивидуальной защиты в зависимости от влияющих факторов:

защита от механических повреждений
защита от производственных загрязнений
защита от водянистых растворов
защита от нетоксичной пыли
защита от токсинов и прочих химических соединений
защита от биологических факторов (вирусов, микробов)
защита от радиации
защита от электрического воздействия
защита при работе в зоне пониженной видимости

Среди этой классификации СИЗ имеются свои виды средств защиты опять же в рамках направленности на защиту конкретной части тела. Например, для защиты от механических повреждений головы используют защитные каски, рук и ног – соответствующие обувь и перчатки; от загрязнений и нетоксичной пыли – костюмы для тела, респираторы для органов дыхания; для защиты от токсичных выделений – противогазы для защиты органов дыхания или перчатки для защиты кожи рук и т.д.

Виды средств индивидуальной защиты – статья на сайте Аптечество, Нижний Новгород

В последнее время мы повсюду наталкиваемся на объявления, примерно следующего содержания: «Без масок и перчаток – вход воспрещен!». Уже немыслимо надоело носить маску, особенно, в жаркие летние дни. Излишне одевать маску, если вы едете один в личном автомобиле или совершаете прогулку на природе в безлюдном месте. Давайте разберемся где необходимо носить средства индивидуальной защиты.

В общественном транспорте должна соблюдаться безопасная дистанция, и там нанесена соответствующая разметка, но реальность диктует свои условия. Соблюдать дистанцию в переполненном автобусе, просто невозможно. Поэтому там обязательно необходимо защищать себя маской и перчатками. Поликлиники, многофункциональные центры предоставления услуг, все учреждения, которые славятся длинными очередями. Вообще любые места скопления людей попадают в этот список. Сюда входят людные городские улицы, гипермаркеты, торговые центры и крупные сетевые магазины

Какие маски следует использовать? В некоторых учреждениях бесплатно предлагают одноразовые маски. Если Вы носите маску с целью защиты от вируса, то эти маски не сильно помогают. Как правило простая маска, является, в лучшем случае, сложенным вдвое нетканым материалом с прорезями, который может защитить скорее не вас, а окружающих от вас, если вы будете чихать, например. Также такая маска защищает от того, чтобы не трогать свое лицо руками. С таким же успехом можно использовать обычный шарф на лице.

Другая крайность — это маски из неопрена. Ношение этих монументальных масок оправдано в том случае, если Вы восстанавливаетесь после перелома челюсти, а не пытаетесь найти защиту от вируса. Многоразовые маски с «ионами серебра» или «угольным фильтром» защищают не лучше и не хуже медицинских масок. Нужно регулярно менять сменные фильтры, стерилизовать их и это гораздо важнее, чем качество самой маски. Пользователи многоразовых масок часто пренебрегают этим и перенашивают маски. Увлажненная маска сама становится источником развития различных микроорганизмов и может спровоцировать инфицирование. Нельзя трогать маску руками, снимать и одевать нужно осторожно и чистыми руками, после этих операций обрабатывать руки антисептиком.

На наш взгляд удобнее пользоваться одноразовыми масками и менять их каждые 2 часа. Защитные свойства обуславливает конструкция и материал масок. Между слоями спандбонда расположен специальный материал — Мелбаунт который работает как мембрана и задерживает любые частицы, в том числе и влагу в состоянии аэрозоля. Хорошо справляются с функцией защиты от вирусов маски стандарта FFP2 (стандарт Евросоюза). Аналогичные стандарты N95 (США) и KN95 (Китай). Внешне их чаще всего выполняют голубого цвета и этим они отличаются от масок других стандартов, либо на самой маске должна присутствовать маркировка соответствия одному из стандартов. Есть маски и респираторы стандарта FFP3, но дышать в них гораздо сложнее, поэтому их рекомендуется носить медицинскому персоналу или людям непосредственно контактирующими с больными. Не забывайте, что цель вирусов – это слизистые оболочки. Если вы уже защитили рот и нос маской, то нужно защитить и глаза. Элементарную защитную глаз могут обеспечить обычные очки.

Итак подытожим. Продолжаем носить одноразовые медицинские маски или респираторы голубого цвета не дольше 2 часов. Следим за плотным прилеганием к лицу. Многоразовые маски регулярно стерелизуем. Перчатки и маски надеваем и снимаем чистыми руками. Если нет перчаток, то можно пользоваться методом «через бумажку» и сразу после использования выбрасывать ее в урну. Обрабатываем руки антисептиком и часто тщательно моем с мылом. Антисептиком обрабатываем поверхности находящиеся в непосредственном контакте с кожей – кнопки, ручки, телефоны. Руками не касаемся лица. Стараемся носить очки. Пользуемся бесконтактными способами оплаты и не пользуемся наличными деньгами. Избегаем скоплений людей.

Берегите себя!

Различные типы и их стоимость

Что такое взаимный фонд?

Взаимный фонд — это финансовый инструмент, который объединяет активы акционеров для инвестирования в ценные бумаги, такие как акции, облигации, инструменты денежного рынка и другие активы. Взаимными фондами управляют профессиональные управляющие деньгами, которые распределяют активы фонда и пытаются обеспечить прирост капитала или доход для инвесторов фонда. Портфель взаимных фондов структурирован и поддерживается в соответствии с инвестиционными целями, указанными в его проспекте.

Взаимные фонды предоставляют мелким или индивидуальным инвесторам доступ к профессионально управляемым портфелям акций, облигаций и других ценных бумаг. Таким образом, каждый акционер пропорционально участвует в прибылях или убытках фонда. Взаимные фонды инвестируют в огромное количество ценных бумаг, а эффективность обычно отслеживается как изменение общей рыночной капитализации фонда, полученное путем агрегирования эффективности базовых инвестиций.

Большинство взаимных фондов являются частью более крупных инвестиционных компаний, таких как Fidelity Investments, Vanguard, T. Rowe Price и Oppenheimer. Во взаимном фонде есть управляющий фондом, которого иногда называют инвестиционным консультантом, который по закону обязан работать в интересах акционеров взаимного фонда.

Ключевые выводы

Взаимный фонд — это тип инвестиционного инструмента, состоящий из портфеля акций, облигаций или других ценных бумаг.
Взаимные фонды предоставляют мелким или индивидуальным инвесторам доступ к диверсифицированным, профессионально управляемым портфелям.
Взаимные фонды делятся на несколько категорий, представляющих виды ценных бумаг, в которые они инвестируют, их инвестиционные цели и тип ожидаемой прибыли.
Взаимные фонды взимают ежегодные сборы, коэффициенты расходов или комиссии, которые могут повлиять на их общую прибыль.
Пенсионные планы, спонсируемые работодателем, обычно инвестируются в взаимные фонды.

Как оцениваются взаимные фонды?

Стоимость взаимного фонда зависит от показателей ценных бумаг, в которые он инвестирует. Покупая пай или акцию взаимного фонда, инвестор покупает доходность своего портфеля или, точнее, часть стоимости портфеля. Инвестирование в акции взаимного фонда отличается от инвестирования в акции. В отличие от акций, паи взаимных фондов не дают их держателям права голоса. Пай взаимного фонда представляет собой инвестиции во множество различных акций или других ценных бумаг.

Цена доли паевого инвестиционного фонда называется стоимостью чистых активов (СЧА) на акцию, иногда выражаемой как СЧАСП. СЧА фонда получается путем деления общей стоимости ценных бумаг в портфеле на общее количество акций в обращении. В обращении находятся акции, которыми владеют все акционеры, институциональные инвесторы, должностные лица компании или инсайдеры.

Акции взаимных фондов обычно можно купить или выкупить по текущей чистой стоимости активов фонда, которая не колеблется в течение рыночных часов, а рассчитывается в конце каждого торгового дня. Цена взаимного фонда также обновляется при расчете NAVPS.

Средний взаимный фонд держит разные ценные бумаги, а это означает, что акционеры взаимных фондов получают диверсификацию. Рассмотрим инвестора, который покупает только акции Google и полагается на прибыль компании. Поскольку все их доллары привязаны к одной компании, прибыли и убытки зависят от успеха компании. Однако взаимный фонд может держать Google в своем портфеле, когда прибыли и убытки только одной акции компенсируются прибылями и убытками других компаний в составе фонда.

Как рассчитывается прибыль паевых инвестиционных фондов?

Когда инвестор покупает акции Apple, он покупает частичное владение или долю в компании. Точно так же инвестор взаимного фонда покупает частичное владение взаимным фондом и его активами.

Инвесторы обычно получают доход от взаимного фонда тремя способами, обычно ежеквартально или ежегодно:

Доход получается от дивидендов по акциям и процентов по облигациям, находящихся в портфеле фонда, и почти весь доход, который он получает в течение года, выплачивается владельцам фонда в форме распределения. Фонды часто дают инвесторам выбор: либо получить чек за распределение, либо реинвестировать прибыль для покупки дополнительных акций взаимного фонда.
Если фонд продает ценные бумаги, которые выросли в цене, фонд получает прирост капитала, который большинство фондов также передает инвесторам в виде распределения.
Когда акции фонда вырастут в цене, вы сможете продать акции взаимного фонда с прибылью на рынке.

Изучая доходность взаимного фонда, инвестор увидит «общую доходность» или изменение стоимости инвестиций в большую или меньшую сторону за определенный период. Сюда входят любые проценты, дивиденды или прирост капитала, созданные фондом, а также изменение его рыночной стоимости в течение некоторого времени. В большинстве случаев общая доходность рассчитывается за один, пять и 10 лет, а также со дня открытия фонда или даты создания.

Типы взаимных фондов

Существует несколько типов взаимных фондов, доступных для инвестиций, хотя большинство взаимных фондов попадают в одну из четырех основных категорий, которые включают в себя фонды акций, фонды денежного рынка, фонды облигаций и фонды с установленной датой.

Фонды акций

Как следует из названия, этот фонд инвестирует в основном в акции или акции. В эту группу входят различные подкатегории. Некоторые фонды акций названы в честь размера компаний, в которые они инвестируют: с малой, средней или большой капитализацией. Другие названы по их инвестиционному подходу: агрессивный рост, ориентированный на доход, стоимость и другие. Фонды акций также классифицируются по тому, инвестируют ли они в отечественные (американские) акции или в иностранные акции. Чтобы понять вселенную фондов акций, нужно использовать блок стиля, пример которого приведен ниже.

Фонды можно классифицировать как по размеру компаний, их рыночной капитализации, так и по перспективам роста вложенных акций. Термин «фонд стоимости» относится к стилю инвестирования, который ищет высококачественные, медленно растущие компании, не пользующиеся популярностью на рынке. Эти компании характеризуются низким отношением цены к прибыли (P/E), низким соотношением цены к балансовой стоимости (P/B) и высокой дивидендной доходностью.

И наоборот, фонды роста обращаются к компаниям, у которых был сильный рост доходов, продаж и денежных потоков. Эти компании обычно имеют высокие коэффициенты P/E и не выплачивают дивиденды. Компромисс между строгой стоимостью и инвестициями в рост представляет собой «смесь», которая просто относится к компаниям, которые не относятся ни к акциям стоимости, ни к акциям роста и классифицируются как находящиеся где-то посередине.

Изображение Джули Бэнг © Investopedia 2019

Компании с большой капитализацией имеют высокую рыночную капитализацию, стоимость которой превышает 10 миллиардов долларов. Рыночная капитализация получается путем умножения цены акции на количество акций в обращении. Акции компаний с большой капитализацией, как правило, представляют собой фирмы «голубых фишек», которые часто узнаются по названию. Акции малой капитализации относятся к акциям с рыночной капитализацией от 250 миллионов до 2 миллиардов долларов. Эти небольшие компании, как правило, являются более новыми и рискованными инвестициями. Акции средней капитализации заполняют пробел между малой и большой капитализацией.

Взаимный фонд может сочетать в своей стратегии стиль инвестирования и размер компании. Например, стоимостной фонд с крупной капитализацией будет обращать внимание на компании с крупной капитализацией, которые находятся в хорошем финансовом состоянии, но недавно столкнулись с падением цен на свои акции, и будет помещен в верхний левый квадрант поля стиля (крупные и стоимостные). Противоположностью этому был бы фонд, который инвестирует в начинающие технологические компании с отличными перспективами роста: рост с малой капитализацией. Такой взаимный фонд будет находиться в правом нижнем квадранте (маленький и растущий).

Фонды облигаций

Взаимный фонд, который генерирует минимальную прибыль, является частью категории фиксированного дохода. Взаимный фонд с фиксированным доходом фокусируется на инвестициях с установленной доходностью, таких как государственные облигации, корпоративные облигации или другие долговые инструменты. Портфель фонда генерирует процентный доход, который передается акционерам.

Эти фонды, иногда называемые фондами облигаций, часто активно управляются и стремятся купить относительно недооцененные облигации, чтобы продать их с прибылью. Эти взаимные фонды, скорее всего, принесут более высокую прибыль, а фонды облигаций не лишены риска. Например, фонд, специализирующийся на высокодоходных бросовых облигациях, гораздо более рискован, чем фонд, инвестирующий в государственные ценные бумаги.

Поскольку существует множество различных типов облигаций, фонды облигаций могут сильно различаться в зависимости от того, куда они инвестируют, и все фонды облигаций подвержены процентному риску.

Индексные фонды

Индексные фонды инвестируют в акции, соответствующие основным рыночным индексам, таким как S&P 500 или промышленный индекс Доу-Джонса (DJIA). Эта стратегия требует меньше исследований от аналитиков и консультантов, поэтому на акционеров перекладывается меньше расходов, и эти фонды часто разрабатываются с учетом чувствительных к затратам инвесторов.

Сальдо фондов

Сбалансированные фонды инвестируют в гибридные классы активов, будь то акции, облигации, инструменты денежного рынка или альтернативные инвестиции. Цель этого фонда, известного как фонд распределения активов, состоит в том, чтобы снизить риск воздействия по классам активов.

Некоторые фонды определяются с определенной фиксированной стратегией распределения, поэтому инвестор может иметь предсказуемый доступ к различным классам активов. Другие фонды следуют стратегии динамического процентного распределения для достижения различных целей инвесторов. Это может включать реагирование на рыночные условия, изменения бизнес-цикла или изменяющиеся этапы собственной жизни инвестора.

Управляющему портфелем обычно предоставляется свобода изменять соотношение классов активов по мере необходимости для поддержания целостности заявленной стратегии фонда.

Фонды денежного рынка

Денежный рынок состоит из безопасных, безрисковых, краткосрочных долговых инструментов, в основном государственных казначейских векселей. Инвестор не получит существенной прибыли, но основная сумма гарантирована. Типичный доход немного больше, чем сумма, заработанная на обычном текущем или сберегательном счете, и немного меньше, чем средний депозитный сертификат (CD).

Фонды доходов

Доходные фонды названы по их назначению: обеспечивать текущий доход на постоянной основе. Эти фонды инвестируют в основном в государственный и высококачественный корпоративный долг, удерживая эти облигации до погашения, чтобы обеспечить потоки процентов. Несмотря на то, что активы в фондах могут вырасти, основная цель этих фондов — обеспечить стабильный денежный поток для инвесторов. Таким образом, аудитория этих фондов состоит из консервативных инвесторов и пенсионеров.

Международные/глобальные фонды

Международный фонд или иностранный фонд инвестирует только в активы, расположенные за пределами родной страны инвестора. Однако глобальные фонды могут инвестировать в любой точке мира. Их волатильность часто зависит от уникальной экономики страны и политических рисков. Однако эти средства могут быть частью хорошо сбалансированного портфеля за счет увеличения диверсификации, поскольку доходность в зарубежных странах может быть не коррелирована с доходностью дома.

Специальные фонды

Секторальные фонды — это целевые стратегические фонды, предназначенные для конкретных секторов экономики, таких как финансы, технологии или здравоохранение. Секторальные фонды могут быть чрезвычайно волатильными, поскольку акции в данном секторе, как правило, сильно коррелируют друг с другом.

Региональные фонды облегчают сосредоточение внимания на конкретной географической области мира. Это может означать сосредоточение внимания на более широком регионе или отдельной стране.

Социально ответственные фонды, или фонды этики, инвестируют только в компании, которые соответствуют критериям определенных принципов или убеждений. Например, некоторые социально ответственные фонды не инвестируют в такие «греховные» отрасли, как табачная, алкогольная, оружейная или атомная энергетика. Другие фонды инвестируют в основном в экологически чистые технологии, такие как солнечная и ветровая энергия или переработка отходов.

Биржевые фонды (ETF)

Изюминкой взаимных фондов является биржевой фонд (ETF). Они не считаются взаимными фондами, но используют стратегии, совместимые с взаимными фондами. Они структурированы как инвестиционные фонды, которые торгуются на фондовых биржах и обладают дополнительными преимуществами акций.

ETF можно покупать и продавать в течение торгового дня. ETF также можно продавать без покрытия или покупать с маржей. ETF также обычно несут более низкие комиссии, чем эквивалентный взаимный фонд. Многие ETF также извлекают выгоду из активных рынков опционов, где инвесторы могут хеджировать или использовать свои позиции.

ETF также пользуются налоговыми преимуществами взаимных фондов. По сравнению с взаимными фондами ETF, как правило, более рентабельны и ликвидны.

Сборы паевых инвестиционных фондов

Взаимный фонд имеет ежегодные операционные сборы или сборы акционеров. Годовые операционные сборы фонда представляют собой годовой процент от средств под управлением, обычно в пределах 1–3%, известный как коэффициент расходов. Коэффициент расходов фонда представляет собой сумму платы за консультации или управление и его административных расходов.

Сборы акционеров — это сборы за продажу, комиссионные и сборы за погашение, которые выплачиваются непосредственно инвесторами при покупке или продаже фондов. Плата за продажу или комиссионные известны как «нагрузка» взаимного фонда. Когда взаимный фонд имеет предварительную нагрузку, комиссия оценивается при покупке акций. Для конечной нагрузки комиссия взаимных фондов оценивается, когда инвестор продает свои акции.

Однако иногда инвестиционная компания предлагает взаимный фонд без нагрузки, который не влечет за собой никаких комиссий или сборов за продажу. Эти средства распределяются непосредственно инвестиционной компанией, а не через вторичную сторону. Некоторые фонды также взимают комиссию и штрафы за досрочное снятие средств или продажу холдинга до истечения определенного времени.

Классы паев паевых инвестиционных фондов

В настоящее время большинство индивидуальных инвесторов покупают взаимные фонды с акциями класса А через брокера. Эта покупка включает в себя предварительную нагрузку до 5% или более, а также комиссию за управление и текущую комиссию за распространение, также известную как комиссия 12b-1. Финансовые консультанты, продающие эти продукты, могут побуждать клиентов покупать предложения с более высокой нагрузкой для получения комиссионных. В случае с начальными фондами инвестор оплачивает эти расходы по мере того, как вкладывает средства в фонд.

Чтобы решить эти проблемы и соответствовать стандартам фидуциарных правил, инвестиционные компании начали назначать новые классы акций, в том числе акции C с «равномерной нагрузкой», которые, как правило, не имеют начальной нагрузки, но несут 12b-1 ежегодную комиссию за распределение в размере до до 1%.

Фонды, которые взимают плату за управление и другие сборы, когда инвестор продает свои активы, классифицируются как акции класса B.

Плюсы инвестирования в паевые инвестиционные фонды

Существует множество причин, по которым взаимные фонды были предпочтительным средством розничных инвесторов, поскольку подавляющее большинство денег в пенсионных планах, спонсируемых работодателем, инвестировалось в взаимные фонды.

Диверсификация

Диверсификация, или смешивание инвестиций и активов в портфеле для снижения риска, является одним из преимуществ инвестирования в паевые инвестиционные фонды. В диверсифицированный портфель входят ценные бумаги с разной капитализацией и отраслями, а также облигации с разными сроками погашения и эмитентами. Покупка взаимного фонда может обеспечить диверсификацию дешевле и быстрее, чем покупка отдельных ценных бумаг.

Легкий доступ

Торгуя на основных фондовых биржах, взаимные фонды можно относительно легко покупать и продавать, что делает их высоколиквидными инвестициями. Кроме того, когда речь идет об определенных типах активов, таких как иностранные акции или экзотические товары, взаимные фонды часто являются наиболее подходящим, а иногда и единственным способом участия индивидуальных инвесторов.

Экономия на масштабе

Взаимные фонды также обеспечивают экономию за счет масштаба, отказываясь от многочисленных комиссий, необходимых для создания диверсифицированного портфеля. Покупка только одной ценной бумаги за раз приводит к большим комиссиям за транзакции. Меньшие номиналы взаимных фондов позволяют инвесторам воспользоваться усреднением долларовой стоимости.

Поскольку взаимный фонд покупает и продает большое количество ценных бумаг за раз, его транзакционные издержки ниже, чем то, что физическое лицо заплатило бы за сделки с ценными бумагами. Взаимный фонд может инвестировать в определенные активы или открывать более крупные позиции, чем инвестор меньшего размера.

Профессиональный менеджмент

Профессиональный инвестиционный менеджер использует тщательное исследование и умелую торговлю. Взаимный фонд — это относительно недорогой способ для мелкого инвестора нанять управляющего на полный рабочий день, который будет делать и контролировать инвестиции. Взаимные фонды требуют гораздо более низких минимальных инвестиций, поэтому эти фонды предоставляют частным инвесторам недорогой способ получить опыт и извлечь выгоду из профессионального управления капиталом.

Разнообразие и свобода выбора

Инвесторы имеют свободу исследовать и выбирать из менеджеров с различными стилями и целями управления. Управляющий фондом может сосредоточиться на стоимостном инвестировании, инвестировании в рост, развитых рынках, развивающихся рынках, доходном или макроэкономическом инвестировании, среди многих других стилей. Это разнообразие позволяет инвесторам получать доступ не только к акциям и облигациям, но и к товарам, иностранным активам и недвижимости через специализированные взаимные фонды. Взаимные фонды предоставляют возможности для иностранных и внутренних инвестиций, которые в противном случае могут быть недоступны для обычных инвесторов.

Прозрачность

Взаимные фонды подлежат отраслевому регулированию, которое обеспечивает подотчетность и справедливость по отношению к инвесторам.

Плюсы

Ликвидность
Диверсификация
Минимальные инвестиционные требования
Профессиональный менеджмент
Разнообразие предложений

Минусы

Высокие сборы, комиссионные и другие расходы
Большое количество денежных средств в портфелях
Нет покрытия FDIC
Трудности при сравнении средств
Отсутствие прозрачности в холдингах

Взаимные фонды: сколько слишком много?

Минусы инвестирования в паевые инвестиционные фонды

Ликвидность, диверсификация и профессиональное управление делают взаимные фонды привлекательными вариантами, однако у взаимных фондов есть и недостатки.

Нет гарантий

Как и многие другие инвестиции без гарантированного дохода, всегда существует вероятность того, что стоимость вашего взаимного фонда обесценится. Взаимные фонды акций испытывают колебания цен, как и акции в портфеле фонда. Федеральная корпорация страхования депозитов (FDIC) не гарантирует инвестиции в паевые инвестиционные фонды.

Денежный транспорт

Взаимные фонды требуют, чтобы значительная часть их портфелей хранилась в наличных деньгах для погашения акций каждый день. Чтобы поддерживать ликвидность и возможность производить снятие средств, фонды, как правило, должны хранить большую часть своего портфеля в виде наличных средств, чем обычный инвестор. Поскольку наличные деньги не приносят дохода, их часто называют «денежным бременем».

Высокие затраты

Взаимные фонды предоставляют инвесторам профессиональное управление, но сборы уменьшают общую выплату фонда, и они оцениваются инвесторами взаимных фондов независимо от результатов деятельности фонда. Поскольку сборы сильно различаются от фонда к фонду, игнорирование сборов может иметь негативные долгосрочные последствия, поскольку активно управляемые фонды несут транзакционные издержки, которые накапливаются с каждым годом.

«Диворсификация» и разбавление

«Диворсификация» — игра слов — это инвестиционная или портфельная стратегия, которая предполагает, что слишком большая сложность может привести к худшим результатам. Многие инвесторы взаимных фондов склонны чрезмерно усложнять ситуацию. То есть они приобретают слишком много сильно связанных средств и, как следствие, теряют преимущества диверсификации.

Разводнение также является результатом того, что успешный фонд становится слишком большим. Когда новые деньги вливаются в фонды, которые имеют хорошую репутацию, у менеджера часто возникают проблемы с поиском подходящих инвестиций для всего нового капитала, который можно было бы использовать с пользой.

Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) требует, чтобы фонды имели не менее 80% активов в конкретном типе инвестиций, подразумеваемом в их названиях. Как инвестировать оставшиеся активы, зависит от управляющего фондом. Однако различные категории, которые соответствуют требуемым 80% активов, могут быть расплывчатыми и широкими. Таким образом, фонд может манипулировать потенциальными инвесторами через свое название. Например, фонд, специализирующийся на конголезских акциях, может продаваться с далеко идущим названием, например, «Международный фонд высоких технологий».

Только торговля в конце дня

Взаимный фонд позволяет вам в любое время потребовать, чтобы ваши акции были конвертированы в наличные деньги, однако, в отличие от акций, которые торгуются в течение дня, многие выкупы взаимных фондов происходят только в конце каждого торгового дня.

Налоги

Когда управляющий фондом продает ценную бумагу, срабатывает налог на прирост капитала. Налоги можно уменьшить, инвестируя в фонды, чувствительные к налогам, или держа взаимные фонды, не чувствительные к налогам, на счете с отсрочкой налогообложения, таком как 401 (k) или IRA.

Оценка фондов

Исследование и сравнение фондов может быть трудным. В отличие от акций, взаимные фонды не предлагают инвесторам возможность сопоставлять соотношение цены и прибыли (P/E), рост продаж, прибыль на акцию (EPS) или другие важные данные. Стоимость чистых активов взаимных фондов может дать некоторую основу для сравнения, но, учитывая разнообразие портфелей, сравнивать пресловутые яблоки с яблоками может быть сложно, даже среди фондов с похожими названиями или заявленными целями. Только индексные фонды, отслеживающие одни и те же рынки, могут быть действительно сопоставимы.

Пример взаимного фонда

Одним из наиболее известных взаимных фондов является Magellan Fund (FMAGX) Fidelity Investments. Основанный в 1963 году, фонд преследовал цель прироста капитала за счет инвестиций в обыкновенные акции. Пик успеха фонда пришелся на период с 1977 по 1990 год, когда Питер Линч был управляющим его портфелем. За время правления Линча активы Magellan под управлением увеличились с 18 миллионов долларов до 14 миллиардов долларов.

Показатели Fidelity оставались высокими, а активы под управлением (AUM) выросли почти до 110 миллиардов долларов в 2000 году.97, фонд стал настолько большим, что Fidelity закрыла его для новых инвесторов и не открывала до 2008 года.

По состоянию на март 2022 года активы Fidelity Magellan составляют почти 28 миллиардов долларов, а с февраля 2019 года им управляет Сэмми Симнегар. Показатели фонда отслеживают или немного превосходят показатели S&P 500.

Являются ли взаимные фонды безопасным вложением?

Все инвестиции сопряжены с определенной степенью риска при покупке ценных бумаг, таких как акции, облигации или взаимные фонды. В отличие от депозитов в банках, застрахованных FDIC, и в кредитных союзах, застрахованных NCUA, деньги, вложенные в ценные бумаги, обычно не застрахованы на федеральном уровне.

Можно ли продать паи взаимных фондов в любое время?

Взаимные фонды считаются ликвидными активами, и акции могут быть проданы в любое время, однако ознакомьтесь с политикой фонда в отношении комиссий за обмен или комиссию за выкуп. Также могут быть налоговые последствия для прироста капитала, полученного при погашении взаимных фондов.

Что такое взаимный фонд с установленной датой?

При инвестировании в пенсионный сберегательный счет 401(k) или другой пенсионный сберегательный счет популярным вариантом являются фонды с установленной датой или фонды жизненного цикла. Выбирая фонд, который датируется выходом на пенсию, например, FUND X 2050, фонд обещает перебалансировать и изменить профиль риска своих инвестиций, обычно к более консервативному подходу, по мере приближения фонда к намеченной дате.

4 типа взаимных фондов

Вы наш главный приоритет.

Каждый раз.

NerdWallet, Inc. является независимым издателем и службой сравнения, а не инвестиционным консультантом. Его статьи, интерактивные инструменты и другой контент предоставляются вам бесплатно в качестве инструментов самопомощи и только в информационных целях. Они не предназначены для предоставления рекомендаций по инвестициям. NerdWallet не гарантирует и не может гарантировать точность или применимость любой информации в отношении ваших индивидуальных обстоятельств. Примеры являются гипотетическими, и мы рекомендуем вам обратиться за персональным советом к квалифицированным специалистам по конкретным инвестиционным вопросам. Наши оценки основаны на прошлых результатах рынка, и прошлые результаты не являются гарантией будущих результатов.

Мы считаем, что каждый должен уметь уверенно принимать финансовые решения. И хотя на нашем сайте представлены не все компании или финансовые продукты, доступные на рынке, мы гордимся тем, что рекомендации, которые мы предлагаем, информация, которую мы предоставляем, и инструменты, которые мы создаем, являются объективными, независимыми, простыми и бесплатными.

Итак, как мы делаем деньги? Наши партнеры компенсируют нам. Это может повлиять на то, какие продукты мы рассматриваем и о чем пишем (и где эти продукты появляются на сайте), но это никоим образом не влияет на наши рекомендации или советы, которые основаны на тысячах часов исследований. Наши партнеры не могут платить нам за предоставление положительных отзывов о своих продуктах или услугах. Вот список наших партнеров.

Существует четыре основных типа взаимных фондов: акции (акции), фонды с фиксированным доходом (облигации), фонды денежного рынка (краткосрочные долговые обязательства) или акции и облигации (сбалансированные или гибридные фонды).

Кевин Фойгт

Кевин Фойгт
Писатель | CNN.com, The Wall Street Journal

Кевин Фойгт — бывший штатный автор NerdWallet, освещающий вопросы инвестирования. Ранее он был репортером The Wall Street Journal и бизнес-продюсером CNN.com в Гонконге, где проработал почти два десятилетия.

Обновлено 7 марта 2023 г.

Под редакцией Шери Гордон

Шери Гордон
Назначенный редактор | Оценка кредитоспособности, зарабатывание и сбережение денег, выплата долга

Шери Гордон является ответственным редактором в группе основных личных финансов в NerdWallet и редактирует финансовый контент более 20 лет. До прихода в NerdWallet Шери работала в копировальной службе газеты Los Angeles Times, где она работала над историями, завоевавшими 19-е место.98 Пулитцеровская премия за экстренные новости. Шери редактировала публикации по искусству, культуре, еде, образованию и активизму. Она также редактировала книги по водной политике, здоровому образу жизни и архитектуре. Шери получила степень бакалавра искусств по истории в Калифорнийском университете в Лос-Анджелесе.

Многие или все продукты, представленные здесь, получены от наших партнеров, которые выплачивают нам компенсацию. Это влияет на то, о каких продуктах мы пишем, где и как продукт появляется на странице. Однако это не влияет на наши оценки. Наши мнения являются нашими собственными. Вот список наших партнеров и вот как мы зарабатываем деньги.

Информация об инвестировании, представленная на этой странице, предназначена только для образовательных целей. NerdWallet, Inc. не предлагает консультационные или брокерские услуги, а также не рекомендует и не советует инвесторам покупать или продавать определенные акции, ценные бумаги или другие инвестиции.

Взаимные фонды являются одним из самых популярных способов инвестирования среди американцев благодаря простоте их использования и встроенному разнообразию.