С помощью факторинга фактор имеет следующие преимущества: Чем факторинг отличается от кредита, когда выгодно использовать факторинг?

Чем факторинг отличается от кредита, когда выгодно использовать факторинг?

У бизнеса бывает проблема — большая дебиторская задолженность: кто-то много должен, а на текущие расходы средств не хватает. Причины могут быть разные: например, поставщик продает товары с отсрочкой платежа. Из-за этого у него растет дебиторская задолженность — право требовать оплату с покупателей. С одной стороны, поставщик знает, что ему должны и через полгода он получит большую сумму. С другой — эти полгода надо платить налоги, зарплату работникам и аренду, а на какие деньги — неясно. Такую проблему решает факторинг.

Что лучше — факторинг или кредит

Факторинг и кредит — две разные формы финансирования, преимущество факторинга в том, что для него не требуется искать дополнительное обеспечение, например залог или поручительство другого лица.

Полученные в рамках факторинга средства можно сразу использовать по своему усмотрению. Кредиты же чаще всего имеют целевое назначение. Другое преимущество факторинга заключается в том, что финансовый агент — фактор — сам занимается возвратом долга.

Когда используют факторинг

В России факторинг используется прежде всего как альтернатива кредиту. Если по какой-то причине бизнес не может получить кредит, то он начинает искать другие варианты финансирования, например факторинг. Наши предприниматели еще не осознали ценность услуг по сопровождению долга. Такие дополнительные услуги часто воспринимаются как попытка фактора увеличить свою комиссию.

Поэтому в России используется преимущественно факторинг без регресса. Так называется вариант факторинга, когда финансовый агент не может требовать от кредитора компенсации за то, что должник не оплатил долг. При таком виде факторинга финансовый агент берет на себя все риски. Кредитор остается при деньгах, даже если должник не рассчитался по долгам и не способен это сделать. Для кредитора главное, чтобы фактор выкупил задолженность, а успешность ее погашения не так важна.

Когда факторинг нужен и полезен бизнесу?

Факторинг в умелых руках способен удовлетворить множество потребностей бизнеса, которые возникают с первого дня создания компании и появляются с каждым новым этапом ее развития.

Вот наиболее частые причины, по которым предприниматели обращаются к факторингу:

1. Факторинг помогает сохранять и увеличивать оборотные средства компании за счет привлечения внешних источников финансирования, но без увеличения кредитной нагрузки.
2. Факторинг помогает отгружать продукцию и предоставлять услуги с отсрочкой платежа то есть конкурировать за клиентов по условиям оплаты.
3. Факторинг помогает снизить риск неоплаты поставок со стороны клиентов — риск примет на себя фактор.
4. Факторинг помогает расширить географию сбыта, включая выход на зарубежные рынки.
5. Факторинг помогает получать вовремя выручку по договорам — даже если вы не пользуетесь внешним финансированием.
6. Факторинг снижает риски работы с новыми клиентами — их платежеспособность оценивает факторинговая компания или банк.

Преимущества и ограничения использования факторинга

Почти все руководители факторинговых компаний и банковских факторинговых подразделений различают просто кредитование под уступку денежного требования и «классическим» факторингом. При кредитовании под уступку денежного требования сама уступка денежного требования рассматривается лишь как дополнительное обеспечение сделки (то есть ставится цель гарантировать возврат кредита, а не получить сумму по денежному требованию, получив прибыль с дисконта между ценой приобретения и полученной суммой).

Факторинг характеризуется тем, что фактор предоставляет поставщику комплекс услуг по управлению дебиторской задолженностью. Часто факторинговая сделка оформляется при помощи двух договоров — о предоставлении кредита и об управлении дебиторской задолженностью. Это вызвано налоговыми соображениями: проценты по кредитному договору не облагаются НДС.[1]

Другая традиционная черта факторинга - то, что денежные требования приобретаются фактором с целью получить по ним причитающиеся суммы, получив прибыль с разницы между ценой покупки и полученной суммой.

Производители – поставщики, покупатели товаров и услуг, и факторинговые компании (банки) как организаторы процесса факторинга имеют свои немаловажные выгоды. Все это дает возможность констатировать, что при регулярном применении факторинг может служить очень многогранным, высокоэффективным инструментом подъема экономики, совершенствования управления денежными потоками предприятия.

При заключении договора факторинга факторинговая компания (банк) не требует предоставления залога, открытия расчетных счетов поставщика и его дебиторов в одном из своих отделений, а также не проводит длительной проверки платежеспособности клиента. Должниками факторинговой компании (банка) при факторинговом обслуживании поставщика становятся его дебиторы, а не предприятие-поставщик (гл. 43 ГК РФ).

При кредитовании банки с помощью залога страхуются от возможности невозврата своих средств. При факторинге аналогичной страховочной мерой для факторинговой компании (банка) является распределение кредитного риска между большим количеством дебиторов поставщика. За счет этого снижается вероятность того, что сумма денежных средств, выданная банком поставщику, не будет возвращена полностью.

Одним из преимуществ факторинга является снижение рисков компании-поставщика. При факторинге факторинговая компания (банк) берет на себя значительную часть рисков своего клиента, в частности риски ликвидности, кредитные, валютные и процентные риски.

Под кредитными рисками при факторинге понимается возможность неоплаты дебиторами поставок с отсрочкой платежа. После заключения факторингового договора и предоставления финансирования предприятию-клиенту факторинговая компания (банк) полностью несет все убытки, связанные с непоступлением платы от дебиторов. Поставщик же может таких убытков избежать, так как уже получил от факторинговой компании (банка) 60-90% от стоимости контракта.

Ликвидные риски представляют собой риски несвоевременной оплаты дебиторской задолженности, приводящие к недостатку средств у поставщика для покрытия текущих затрат. При факторинге поставщик получает финансовые ресурсы от факторинговой компании (банка) практически в момент поставки, поэтому ликвидные риски поставщика становятся заботой банка.

Снижение валютных рисков означает возможность немедленно конвертировать в валюту денежные средства, полученные от факторинговой компании (банка). Этот аспект факторинговых услуг важен для компаний, занимающихся внешнеэкономической деятельностью.

Факторинг позволяет избежать так называемых процентных рисков. Они возникают в случае, когда компания за счет привлечения кредитов пытается восполнить недостаток оборотных средств, вызванный отсрочкой платежей.

При заключении бессрочного договора факторинга факторинговая компания (банк) гарантирует поставщику, что стоимость предоставляемых денежных ресурсов будет оставаться неизменной в течение довольно длительного периода времени (например, в течение полугода или года). Этот аспект факторингового обслуживания является дополнительным стабилизирующим фактором для бизнеса поставщика.

Важной особенностью факторинга является то, что факторинговая компания (банк) не только осуществляет финансирование поставок в кредит, но и управляет дебиторской задолженностью клиента. Поставщику регулярно предоставляются следующие отчеты по состоянию дебиторской задолженности: о поставках, зарегистрированных за определенный период; о переводе средств поставщику; о поступлении средств от дебиторов; о статистике платежей по каждому дебитору; о состоянии просроченной задолженности.

Кроме того, по мере необходимости факторинговая компания (банк) связывается с покупателями (например, если сроки оплаты товара истекли). Таким образом факторинговая компания (банк) освобождает клиента от работы по отслеживанию своей дебиторской задолженности.

Важным преимуществом факторинга является то, что он не исключает одновременное использование традиционных долговых инструментов, притом, что кредиты, облигации и векселя, например, являются конкурирующими инструментами привлечения заемного финансирования, факторинг может применяться одновременно с ними, поскольку не требует предоставления традиционных залогов или гарантий. Это существенно облегчает факторам конкуренцию с банками за клиентов.

Факторинга является целевым инструментом для увеличения объемов продаж. Он позволяет предоставлять клиентам отсрочку платежа, что является одним из важнейших ресурсов конкурентоспособности продаж компании, потому что на высококонкурентных рынках, когда дальнейшее снижение цены уже невозможно, именно отсрочка платежа становится единственно возможным конкурентным преимуществом.

В этом отношении факторинг обладает явным преимуществом перед кредитом, поскольку, получив кредит, компания хотя и пополняет свои оборотные средства, то есть получает возможность предоставлять отсрочки платежа, но остается при прежнем механизме управления рисками дебиторской задолженности. Поэтому для многих компаний, которые обладают практически безграничными возможностями привлечения любых видов финансирования, факторинг, тем не менее, остается безальтернативным инструментом.

Весьма перспективной областью использования факторинга выступают малые и средние предприятия, испытывающие нехватку денежных средств не только из-за несвоевременного возврата долгов дебиторами, но и проблем, обусловленных способностями производственного цикла. К этому же собственные ресурсы малого бизнеса крайне ограничены. В условиях, когда государство за счет бюджетных ресурсов не в состоянии поддержать не только малый и средний, но и крупный бизнес из-за ограниченности денежных средств, факторинг во многих случаях может служить единственным средством пополнения денежных средств предприятий, укрепления их финансового благосостояния.

Недостаток факторинга в том, что его использование обходится предприятию дороже, чем привлечение кредита. На стоимость факторингового обслуживания в первую очередь влияют те услуги, которые входят в портфель клиентов. Кроме этого, влияние на уровень ставки оказывают величина бизнеса клиента и оценка качества передаваемой дебиторской задолженности. Уплачивая более высокую ставку, клиент получает набор услуг по управлению дебиторской задолженностью и страхованию связанного с ней риска.

Также недостатком факторинга является то, что он подходит предприятиям, осуществляющим регулярные поставки товаров, так как только в этом случае наиболее ценны услуги фактора по управлению дебиторской задолженностью. Факторинг не нужен тем компаниям, которые конкурируют за то, кто первый заплатит, это часто относится к нефтяному рынку, иногда к металлургическому. Факторинг не нужен на монополизированных рынках, где у поставщика нет необходимости бороться за покупателя путем предоставления им отсрочек платежа.

Таким образом, факторинг имеет ряд преимуществ в сравнении с кредитованием, и является именно тем инструментом, который позволит увеличить продажи и лучше использовать оборотные средства предприятия.

Литература:

1. Факторинг – финансирование продаж. [Электронный ресурс]. – Режим доступа: www.fd.ru/article/1367.html

2. Договор факторинга: особенности, тонкости, нюансы. [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.zanimaem.ru/kredit-dlja-biznesa/faktoring/dogovor-faktoringa.php

3. Российский рынок факторинга. [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://raexpert.ru/researches/factoring/factoring/part3/

Фактор права | Retail.ru

Без лицензии

Заниматься факторингом в России теперь можно без лицензии, соответствующий закон был принят в апреле 2009 года. Таким образом, была снята юридическая неясность относительно лицензирования факторингового бизнеса небанковских организаций. Это открыло новые возможности для выхода на отечественный рынок факторинга новых игроков. Пионерами здесь стали IFC (World Bank Group), FIM Bank (Malta) и TCB (Russia), объявившие о создании совместной факторинговой компании в России. Из ранее созданных коммерческих организаций в прошлом году начали операции VTB Factoring и Russian Factoring Company. Но в целом в разгар кризиса из приблизительно 150 компаний, включая банки, занимавшихся факторингом, на рынке осталось порядка 30. «Отмена лицензирования факторинговых операций стала катализатором для создания факторинговых компаний, принадлежащих банкам, но не ограниченных банковским регулированием. Поэтому в ближайшие годы банки и принадлежащие им факторинговые структуры будут доминировать на российском рынке факторинга», – считает вице-президент ОАО «Промсвязьбанк», директор департамента факторинговых операций Виктор Носов. «Благодаря отмене лицензирования на рынке появилась тенденция создания отдельных факторинговых компаний, – подтверждает заместитель генерального директора факторинговой компании «Лайф» Александр Федоров. – В настоящий момент многие из действующих игроков пошли по пути вывода факторингового бизнеса из банков». Такое желание вполне объяснимо, поскольку развитие факторигового бизнеса на банковской платформе весьма затруднительно в силу имеющихся для банков ограничений со стороны Центробанка. Стоит отметить, что процесс перевода бизнеса в отдельную структуру весьма непрост и требует больших трудозатрат, отличия между банком и обычной компанией колоссальны, приходится менять многие внутренние процессы. При этом отмена лицензирования не повлияла на массовое появление новых игроков, кризис нивелировал это процесс, есть всего несколько прецедентов, отмечает Александр Федоров.

При этом, сотрудничая с новыми факторинговыми компаниями, нельзя не учитывать возможные риски. Факторинговый бизнес очень технологичный и ресурсоемкий, если новая факторинговая структура не имеет отлаженного механизма работы или мощной финансовой поддержки, то это может сказаться на стабильности ее деятельности. Срок «жизни» фактора на рынке имеет очень важное значение при выборе, достаточно вспомнить кризис 2008 года, в результате которого большинство факторов свернуло деятельность. Не всегда стоит бежать за незначительной выгодой, идя на необоснованный риск, прежде всего стоит обратить внимание на надежность финансового партнера, советует Александр Федоров.

 «Пока заметного влияния из-за отмены требований по лицензированию факторинговой деятельности мы не наблюдаем. Но питаем некоторые опасения, связанные с тем, что отсутствие необходимости обладать лицензией может стать благоприятной почвой для создания неблагонадежных фирм-однодневок, – рассуждает Корнелиу Робу. – Эти фирмы могут нанести существенный репутационный урон всему рынку и очернить его как в глазах компаний-поставщиков и их покупателей, так и в глазах инвесторов и госорганов». «Поскольку лицензирующего органа все равно не было, отмена лицензирования в большей степени привела законодательство в соответствие с логикой и здравым смыслом, чем открыла кому-то новые возможности», – резюмирует заместитель начальника управления факторинга ЗАО «Юникредит банк» Геннадий Золкин.

Место на полке

Принятие федерального закона «Об основах государственного регулирования торговой деятельности в Российской Федерации» стало для участников рынка настоящим сюрпризом. Причем не только для торговых сетей и их поставщиков, но и для представителей индустрии факторинга. «Приятный это сюрприз или нет, сегодня точно сказать нельзя. Но невозможно отрицать тот факт, что в розничной торговле отдельно взятой страны на наших глазах происходит революция в отношениях всех участников торговой деятельности», – отмечает Виктор Носов. Одним из участников этой деятельности является фактор – банк или факторинговая компания. По оценкам экспертов ОАО «Промсвязьбанк», через факторинговые счета проходит 1/8 часть всех расчетов между поставщиками и торговыми сетями в России. И с каждым годом факторингом в работе с торговыми сетями пользуется все больше поставщиков.

Революционность закона о торговле для факторов заключена главным образом в п. 7 ст. 9, в котором впервые в отечественной практике устанавливаются ограничения на величину отсрочки платежа в зависимости от срока годности продовольственных товаров, поставляемых в торговые сети. Срок годности до 10  дней – оплата не позднее чем через 10 дней, срок годности до 30 дней – оплата не позднее этого срока. Все остальное продовольствие, включая алкоголь, оплачивается не позднее чем через 45 дней. Для сравнения: средняя отсрочка по сетям в 2009 году составляла 60 дней. «Отсрочка платежа по своей сути есть коммерческий кредит, предоставляемый сети ее поставщиком. Отсрочка – это мощный инструмент в конкурентной борьбе между поставщиками за место на полке. Причем инструмент легальный и прозрачный. А в условиях ограничений, указанных в новом законе о торговле, – едва ли не единственный, реализуемый за пределами торговых объектов, то есть непублично», – констатирует Виктор Носов.

Однозначно плохо оценивает влияние нового закона о торговле на отрасль факторинга Корнелиу Робу: «Лишившись маркетинговых бонусов, сети начали придумывать платные услуги для факторов. В случае если факторинговые компании, специализирующиеся на обслуживании поставок в адрес сетевого ритейла, пойдут у них на поводу, то это, возможно, приведет к удорожанию стоимости услуг для клиентов». «Пока мы еще не ощутили в полной мере последствий данного закона. Но некоторые торговые сети, ссылаясь на этот закон, уже предлагают факторам и клиентам подписывать соглашения, значительно усложняющие взаимодействие сторон. Ряд выдвигаемых сетями требований для работы по факторингу либо заведомо невыполнимы, либо несут в себе неприемлемые для других сторон риски», – добавляет Геннадий Золкин. «В настоящий момент идут горячие дискуссии об этом законе, мы активно ведем переговоры и с поставщиками, и с сетевыми ритейлерами. Цель этих переговоров – сделать новые условия работы удобными для всех», – резюмирует Александр Федоров. 

НДС, помноженный на 0

Наблюдая столь бурную реакцию участников рынка на последние законодательные изменения, «Ко» спросил у экспертов, какие поправки в действующее законодательство являются действительно актуальными для дальнейшего развития факторинга в нашей стране. «Во-первых, необходимо привести 43-ю главу Гражданского кодекса РФ в соответствие с международной и российской практикой ведения факторинговых операций», – считает Корнелиу Робу. В ГК РФ используется понятие «финансирование под уступку денежного требования», что, по его мнению, не отражает полностью суть предметной области, поскольку фактор принимает на себя не менее двух следующих обязанностей: финансирование поставщика; ведение счетов по обязательственным требованиям; предъявление к оплате дебиторских задолженностей; защита от неплатежеспособности дебиторов. Также в 43-ю главу ГК РФ необходимо внести целый ряд поправок, защищающих права фактора – например, запрет на повторную уступку клиентом денежных требований, ранее уступленных фактору. Во-вторых, необходимо включить факторинг в список операций, не подлежащих налогообложению налогом на добавленную стоимость. Эту позицию поддержали почти все участники рынка. «Актуальным является вопрос внесения изменений в налоговое законодательство в части решения вопроса о возмещении НДС при уступке денежных требований поставщиков алкогольной продукции и оплате задолженности напрямую фактору», – конкретизировала пожелание Анна Макарова.  

В-третьих, необходимы изменения в валютном законодательстве. Основной проблемой для развития экспортного факторинга остается именно оно, уверен Корнелиу Робу. В частности, требования о репатриации валютной выручки на счета, открытые в уполномоченных банках, и требования по обязательному ведению паспортов сделок. В конечном итоге это приводит к тому, что экспортерам в принципе затруднительно работать на условиях отсрочки платежа, вне зависимости от того, используют они факторинг или нет. Например, если экспортер работает по отсрочке платежа и его иностранный покупатель своевременно не оплачивает поставку, то на него может быть наложен административный штраф в размере до 100% от невозвращенной валютной выручки. Одновременно с этим в законодательстве четко не описан порядок получения факторинговой компанией платежей от иностранного покупателя, денежные требования к которому экспортер уступил фактору, с учетом обязательства экспортера обеспечить возврат валютной выручки на свои счета. По сути, международный факторинг могут предлагать только банки.

 «Порядок использования факторинга в сетевой торговле должен быть закреплен законодательно так же, как закреплены ограничения по длительности отсрочек, – уверен Виктор Носов. – Сегодня никто не заинтересован в том, чтобы факторинг в сетевой торговле продовольственными товарами использовался как «серая» схема, позволяющая оптимизировать издержки выполнения требований закона о торговле». Необходимы изменения в Налоговый и Гражданский кодексы с целью уточнения определения понятия факторинга, процедур, связанных с порядком его предоставления. Кроме того, некоторые положения Налогового кодекса, применимые к факторингу, не имеют однозначного толкования, вследствие чего возникают проблемы при определении сумм, подлежащих налогообложению. Соответствующие поправки участниками рынка подготовлены, и они надеются на интерес к их работе со стороны законодателей. Орфография слова «факторинг»

Помимо совершенствования законодательства, необходимо еще работать и над повышением финансовой грамотности существующих и потенциальных клиентов, уверены участники рынка. Еще пять лет назад мы говорили о том, что такое факторинг вообще, поскольку понимания этого термина у огромного числа потенциальных контрагентов не было. Сегодня слово «факторинг» в большинстве случаев не нуждается в расшифровке. «Но объяснять его преимущества необходимо, ведь руководители многих компаний обладают здоровым консерватизмом и набором инструментов, которые работают, – уверен Виктор Носов. – Зачем менять работающую схему (например, краткосрочное кредитование на пополнение оборотных средств) на новый, для них не опробованный факторинг, им не всегда понятно. Поэтому разъяснять плюсы факторинга необходимо». «До сих пор многие поставщики не знают об это инструменте (факторинге. – Прим. «Ко»). Особенно остро эта проблема стоит для предприятий малого и среднего бизнеса. Мы активно работаем над этой проблемой, основная задача наших специалистов – профессиональное консультирование участников рынка товарного кредитования о возможностях такого инструмента, как факторинг», – подтверждает Александр Федоров.

 Необходимость работы над повышением финансовой грамотности клиентов очевидна, уверены все опрошенные «К о» эксперты. Тем более что потенциал у рынка огромный. Напомним, что в докризисные годы рынок рос не менее чем на 50% в год, и, по всей видимости, после стабилизации экономической ситуации данный сегмент будет демонстрировать сопоставимые темпы роста.

Корнелиу Робу, Заместитель председателя Правления Национальной Факторинговой Компании:

«Безусловно, отсутствие порядка в правовой базе создает ощутимые проблемы для развития факторинга в России, однако, даже если в один день все необходимые изменения будут внесены, рынок радикально не преобразится. Главная «головная боль» и в то же время амбициозная область развития – это «подтягивание» инфраструктуры под международные стандарты и формирование рынка, участники которого станут отличаться и продуктовыми решениями, и условиями работы по идентичным решениям, и ориентацией на различные клиентские группы, однако объединяться тем, что под факторингом будет пониматься не только финансирование, но и весь комплекс услуг, сопутствующий факторингу, как это принято во всем мире. В данном направлении сейчас активно ведет работу Ассоциация факторинговых компаний, которая постепенно закладывает прочный фундамент для будущего здания».

Максим Логвинов, журнал «Компания»

Факторинг от Финансового супермаркета ЭТП ГПБ

Если вы хотите обезопасить свою компанию от финансовых рисков, связанных с отсроченной оплатой, воспользуйтесь услугой факторинга – и вам не придется волноваться о зависимости бизнеса от дебиторов, кассовых разрывах и снижении товарооборота из-за отсутствия необходимых средств.

Что такое факторинг?

Факторинг – это услуга, которую оказывает факторинговая компания поставщику. Она состоит в выплате финансирования поставщику под уступку его прав денежных требований, возникших по поставкам с отсроченным платежом. То есть, простыми словами, факторинг – это обмен будущей выручки на деньги в текущий момент. 

Рассмотрим подробнее процесс факторинга поэтапно. Ваша компания (поставщик) продала товар или оказала услугу в полном объеме другой компании (дебитору). Согласно условиям договора, был выставлен счет, который дебитор обязан оплатить в течении оговоренного времени. Счет и является в данном случае будущей выручкой, которая станет действительной только когда компания-дебитор его оплатит. Факторинговая компания оплачивают этот счет раньше покупателя товара или услуги, являясь посредником в сделке – фактором. Помимо решения вопросов оплаты зачастую фактор также берет на себя часть ведения документооборота.

Пример

Компания «CompanyName» занимается производством и продажей кондитерских изделий. Сеть магазинов «ShopName» готова закупить у них крупную партию товара, что положительно скажется как и на финансовой части, так и на презентации бренда в крупной сети и его узнаваемости. Однако «ShopName» платит своим поставщикам с отсрочкой в два месяца, и после отгрузки товара согласно контракту, «CompanyName» все равно нуждается в немедленных финансовых средствах на аренду помещения, оплату труда работников и материалов для производства. Оборотных средств недостаточно, чтобы покрыть эти издержки, и в целом эта ситуация называется кассовым разрывом. «CompanyName» решает воспользоваться услугами фактора для разрешения этой проблемы, и фактор выплачивает поставщику часть выручки (обычно от 80 до 90%) сразу, взамен получая право на выплату, которую через два месяца осуществит по счету «ShopName». После получения оплаты фактор выплачивает «CompanyName» оставшиеся средства за вычетом комиссии за свои услуги.

Факторинг: правовой статус

В ГК РФ договор факторинга обозначен как договор финансирования под уступку права денежного требования, основные положения которого содержит глава № 43 «Финансирование под уступку денежного требования». Стоит обратить внимание, что с 01.06.2018 вступили в силу изменения, указанные в № 212-ФЗ от 26.07.2017 «О внесении изменений в части первую и вторую Гражданского кодекса Российской Федерации и отдельные законодательные акты Российской Федерации».

Виды факторинга

Факторинг имеет достаточно простую структуру, и можно выделить несколько основных его типов, два для поставщиков товаров и услуг, а также факторинг для покупателей.

Для поставщиков применяются следующие виды факторинга:

• Факторинг с регрессом. Как правило, этот вариант факторинга проще получить, если вы пользуетесь подобной услугой впервые, и факторинг с регрессом обычно требует меньшей суммы в качестве комиссии фактора. При факторинге с регрессом дебиторская задолженность сохраняется па балансе поставщика, и, если покупатель не платит в срок, фактор производит обратную уступку, фактически превращая факторинг в кредит. Помимо первой выплаченной суммы поставщик будет должен выплатить фактору комиссию за его работу и пользование деньгами.

Этот вариант факторинга наименее удобен, но его проще получить, и он требует меньших затрат на комиссии. Если вы уверены в своем дебиторе и факторинг вам нужен исключительно для того, чтобы сохранять товарооборот на прежнем или повышенном уровне, этот вариант подходит. 

• Факторинг без регресса. Если факторинг с регрессом на определенном этапе можно сравнить с кредитом, то факторинг без регресса скорее напоминает страховку с полученным возмещением. За факторинг без регресса обычно требуют более солидную сумму в качестве комиссии, но это окупается тем, что в случае неоплаты дебитором счета поставщик получает свои деньги в любом случае, и они не превращаются в кредитные средства. Дебиторскую задолженность факторинговая компания выкупает на свой баланс, и в случае если дебитор окажется неблагонадежным, фактор будет получать с него оплату самостоятельно, без участия поставщика.

Факторинг без регресса, пусть и требует бо́льших финансовых вложений в качестве комиссии, окупает их отсутствием дополнительных расходов в случае неблагонадежности поставщика или иных форс-мажорных обстоятельств.

Для покупателей можно отметить реверсивный факторинг. Как исходит из названия, фактически это факторинг наоборот – фактор финансирует поставщика на сумму поставки, предоставляя покупателю дополнительную отсрочку платежа. В остальном схема повторяет описанные выше пути факторинга – разница состоит лишь в том, что в случае реверса инициатива исходит не от поставщика, а от дебитора, который гарантирует фактору стабильный оборот и регулярную оплату поставок.

Чем выгоден факторинг?

Факторинг выгоден всем трем сторонам, участвующим в процессе.

В первую очередь факторинг выгоден поставщикам, которые получают следующие преимущества:

• выгодные предложения для клиентов по сравнению с конкурентами – вы можете предложить при помощи факторинга более комфортные условия оплаты;
• отсутствие кассовых разрывов – оплата будет приходить в день отгрузки товара или оказания услуги;
• отсутствие дополнительного залога – в его качестве выступает дебиторская задолженность;
• оптимизированное управление финансовыми потоками и масштабированием оборота, что наиболее актуально для сезонных типов бизнеса, когда в сезон срочно необходимо привлечь дополнительные капиталы;
• в случае, если фактор принимает на себя документооборот, вы можете сосредоточиться на других аспектах бизнеса, не волнуясь о том, в порядке ли документы;
• проверка платежеспособности дебиторов – в интересах фактора проверить клиентов, в особенности в случае факторинга без регресса, когда все финансовые риски принимает на себя фактор.

Факторинг может быть практически незаменим для небольших компаний, которые хотят работать с крупными ритейлерами, а также для фирм, работающих на расширение.

Для покупателя товаров и услуг факторинг несет свою выгоду, которая выражается в увеличении товарооборота и отсроченных платежах. Не стоит забывать и про реверсивный факторинг, также выгодный для покупателя и поставщика, ограждающий обоих от финансовых рисков.

Для фактора выгода более чем очевидна – она заключается в его оплате за оказанную услугу по финансированию и документообороту.

Факторинг особенно выгодно выглядит в сравнении с кредитованием, опять же, как для поставщика, так и для покупателя. Основные преимущества факторинга перед кредитом таковы:

• быстрое принятие решения – фактор принимает решение об оказании услуги в срок от двух дней, тогда как по кредиту средний срок рассмотрения составляет месяц;
• при факторинге залогом является непосредственно выставленный счет, тогда как при кредитовании предъявляются высокие требования к залогам;
• при росте продаж сообразно может быть увеличен лимит финансирования, тогда как при кредитовании это требует отдельного рассмотрения не всегда с положительным результатом;
• в рамках поставленного лимита финансирование носит бессрочный характер;
• не требуется переходить на обслуживание в конкретный банк, а также писать заявления на частичные погашения долга – в случае факторинга бюрократия сведена к минимуму.

Узнать все преимущества факторинга перед кредитом, а также посмотреть полный юридический обзор этого инструмента вы можете в статье от эксперта Финансового супермаркета ЭТП ГПБ «Когда факторинг лучше кредита?».

2020 год – пик популярности факторинга

Факторинг как финансовый инструмент долгое время оставался в тени более привычного и «распиаренного» кредита. Однако год пандемии внес свои коррективы и на этом поле. Многим компаниям, как молодым, так и уже отвоевавшим свое место на рынке, факторинг помог в условиях форс-мажора не только остаться на плаву, но и упрочить свои позиции. 

Работа с отложенными платежами, которую предпочитают крупные ритейлеры, в условиях неизвестности и неуверенности в завтрашнем дне многих заставила расторгнуть перспективные договора. Однако те, кто выбрал не принимать скоропалительных решений, а воспользоваться финансовыми инструментами, в итоге выиграли. В особенности это коснулось продовольственного сегмента – спрос на продукты возрос, и многие молодые компании, сориентировавшиеся и решившие продвигать свой продукт даже в непростых условиях, сейчас уже вышли на принципиально иные, более высокие обороты. COVID-кейсы наглядно демонстрируют, как в период пандемии компании укрепляли свои позиции на рынке и расширяли зоны реализации своих товаров. 

Какие документы потребуются для оформления факторинга?

Как правило, фактор выставляет список документов, необходимых для получения услуги, в рамках законодательства. Обычно поставщику следует подготовить следующие документы:

• копии учредительных документов;
• данные по бухгалтерской отчетности;
• данные по потенциальным покупателям.

Точный список документов лучше требовать непосредственно с фактора, чтобы не пропустить важные детали, но и не разводить ненужную бюрократию. Если вы пользуетесь Финансовым супермаркетом ЭТП ГПБ, на странице вы можете оставить краткую заявку, и с вами в течение дня свяжется менеджер для уточнения всех необходимых деталей.

Факторинг через ЭТП ГПБ

Сервис «Факторинг», предлагаемый Финансовым супермаркетом ЭТП ГПБ – сочетание всех плюсов факторинга с надежностью и максимальным удобством. Мы сотрудничаем только с надежным факторами, которые предлагают выгодные условия по сделкам и разнообразные акции, призванные минимизировать финансовые затраты для определенных категорий поставщиков и покупателей. В числе факторов, доступных через ЭТП ГПБ – ООО МКК SimpleFinance, ООО «ГПБ-факторинг» и ООО «Открытие Факторинг», известные своей репутацией и надежностью. 

Факторинг через ЭТП ГПБ в полной мере реализует все преимущества факторингового договора перед кредитованием, а также позволяет использовать электронный документооборот, сводя к минимуму сбор необходимых документов. Также вы можете заранее рассчитать размер комиссии с помощью онлайн-калькулятора.

Чтобы получить выгодное индивидуальное предложение по факторингу, заполните форму на странице, и персонально для вас будет составлено предложение, учитывающее сумму договоров поставки, количество дебиторов, необходимую отсрочку платежа и среднемесячный объем продаж. Мы подберем оптимальное предложение по факторингу с учетом акций, проходящих у наших партнеров, и ваших индивидуальных пожеланий, и перезвоним вам в течение дня, чтобы уточнить и согласовать детали.

Факторинг через Финансовый супермаркет ЭТП ГПБ – удобное и надежное избавление от финансовых рисков, незаменимое в современном бизнесе. Воспользуйтесь нашей электронной площадкой для получения преимущества в конкурентной борьбе!

Конвенция УНИДРУА по международным факторинговым операциям / Ассоциация Факторинговых Компаний

Федеральный закон от 5 мая 2014 г. N 86-ФЗ «О присоединении Российской Федерации к Конвенции УНИДРУА по международным факторинговым операциям» принят Государственной Думой 18 апреля 2014 года, одобрен Советом Федерации 29 апреля 2014 года, вступил в силу в Российской Федерации 15 мая 2014 года, на территории стран, присоединившихся к Конвенции — 1 марта 2015 года.

Официальный текст Конвенции на русском языке:

 

КОНВЕНЦИЯ УНИДРУА
ПО МЕЖДУНАРОДНЫМ ФАКТОРИНГОВЫМ ОПЕРАЦИЯМ

(Оттава, 28 мая 1988 года)

ГОСУДАРСТВА — УЧАСТНИКИ НАСТОЯЩЕЙ КОНВЕНЦИИ,
ОСОЗНАВАЯ тот факт, что международные факторинговые операции играют значительную роль в развитии международной торговли,
ПРИЗНАВАЯ, таким образом, важность принятия единых правил, устанавливающих юридические рамки, которые облегчат проведение международных факторинговых операций, и помогут поддерживать баланс интересов между различными сторонами, вовлеченными в факторинговые операции,
ДОГОВОРИЛИСЬ о нижеследующем:

Глава I. СФЕРА ПРИМЕНЕНИЯ И ОБЩИЕ ПОЛОЖЕНИЯ

Статья 1

1. Настоящая Конвенция регулирует отношения, возникающие при использовании договоров факторинга и при уступке права требования, описанные в настоящей главе.
2. В целях настоящей Конвенции «договор факторинга» означает договор, заключенный между поставщиком (с одной стороны) и фактором (с другой стороны), в соответствии с которым:
а) поставщик может или должен уступить фактору денежные требования, вытекающие из договоров купли-продажи товаров между поставщиком и его клиентами (дебиторами), за исключением тех случаев, когда товары приобретаются ими для личного, семейного или домашнего использования;
б) фактор должен выполнить, по меньшей мере, две из следующих функций:
— финансирование поставщика, включая займы и авансовые платежи;
— ведение счетов, относящихся к дебиторской задолженности;
— сбор дебиторской задолженности;
— защита от неплатежеспособности дебиторов;
в) дебиторы должны быть уведомлены об уступке права требования.
Уступка дебиторских задолженностей должна сообщаться дебиторам.
3. Положения настоящей Конвенции, применяемые к товарам и их продаже, распространяются также на услуги и предоставление услуг.
4. В целях настоящей Конвенции:
а) письменное уведомление необязательно должно быть подписано, но в нем должно указываться, кем или от имени кого оно составлено;
б) «письменное уведомление» включает телеграммы, телексные сообщения, а также другие средства передачи сообщений, которые могут быть воспроизведены на материальном носителе, но не ограничивается ими;
в) письменное уведомление считается предоставленным с момента его получения адресатом.

Статья 2

1. Настоящая Конвенция применяется всякий раз, когда права требования, уступленные по договору факторинга, возникают из договора купли-продажи товаров, заключенного между поставщиком и дебитором, которые являются резидентами различных государств и:
а) эти государства, а также государство, в котором находится фактор, являются государствами — участниками Конвенции; или
б) договор купли-продажи товаров и договор факторинга регулируются законом государства — участника Конвенции.
2. В случае, если одна из сторон ведет деятельность более чем в одном государстве, местом нахождения данной стороны должно считаться государство, которое имеет наибольшее отношение к конкретному контракту (договору) и его исполнению, в соответствии с обстоятельствами, известными сторонам или предусмотренными ими в любой момент до или во время заключения этого контракта.

Статья 3

1. Применение настоящей Конвенции может быть исключено:
а) сторонами по договору факторинга; или
б) сторонами по договору купли-продажи товаров в отношении прав требований, возникающих во время или после того, как фактор получил письменное уведомление о данном исключении.
2. В тех случаях, когда применение настоящей Конвенции исключается в соответствии с предыдущим пунктом, исключение возможно только по отношению ко всей Конвенции в целом.

Статья 4

1. При толковании настоящей Конвенции должны приниматься во внимание ее предмет и цели, сформулированные в преамбуле, ее международный характер и необходимость развивать единообразие в ее применении, а также соблюдение принципа добросовестности в международной торговле.
2. Вопросы, касающиеся областей, регулируемых настоящей Конвенцией, но не зафиксированные в явно выраженной форме в настоящей Конвенции, регулируются в соответствии с общими принципами, на которых основана Конвенция; в случае отсутствия таких принципов, в соответствии с законом, применяемым на основании правил частного международного права.

Глава II. ПРАВА И ОБЯЗАННОСТИ СТОРОН

Статья 5

В отношениях между сторонами по договору факторинга:
а) условие (пункт, положение) договора факторинга, предусматривающее передачу существующих или будущих требований, действительно даже в отсутствие индивидуального обозначения требований, если во время заключения контракта или во время возникновения требований они могут быть определены;
б) условие (пункт, положение) договора факторинга, согласно которому будущие права требования уступаются, подразумевает, что право на взимание долга переходит к фактору по мере возникновения, без дополнительного акта о его передаче.

Статья 6

1. Уступка требования поставщиком фактору будет иметь силу, несмотря на любое соглашение между поставщиком и дебитором, запрещающее такую уступку.
2. Однако эта уступка не имеет силы по отношению к дебитору, если во время заключения договора купли-продажи товаров дебитор является резидентом государства, сделавшего заявление, предусмотренное статьей 18 настоящей Конвенции.
3. Положения пункта 1 не влияют на добросовестное выполнение обязательств поставщика перед дебитором, в случае если передача права требования была совершена в нарушение условий договора купли-продажи товаров.

Статья 7

Договор факторинга может правомерно предусматривать передачу, с или без нового акта о передаче, всех или некоторых прав поставщика, вытекающих из договора купли-продажи товаров, включая расширенное право на владение товаром или любые обеспечительные права.

Статья 8

1. Дебитор обязан уплатить фактору только в случае, если он не располагает информацией о существовании лица, обладающего преимущественным правом получения платежа, и если письменное уведомление об уступке:
а) было передано дебитору поставщиком или фактором, уполномоченным поставщиком;
б) на законных основаниях определяет уступленные права требования и фактора, которому или на имя которого дебитор должен осуществить платеж; и
с) относится к требованиям, которые возникают из договора купли-продажи товаров, заключенного до или на момент предоставления уведомления.
2. Независимо от любых других условий, на основании которых расчет дебитора с фактором освобождает его от обязательств, платеж будет считаться совершенным только в случае соблюдения положений предыдущего пункта.

Статья 9

1. В случае, если фактор предъявляет дебитору требование о погашении дебиторской задолженности, возникшей в рамках договора купли-продажи товаров, дебитор вправе выдвигать против требований фактора любые возражения, которые в соответствии с договором купли-продажи товаров он мог бы выдвинуть против поставщика.
2. Дебитор может также предъявить фактору любые требования о зачете в отношении денежных требований поставщика, которые были у дебитора на момент получения письменного уведомления об уступке в соответствии с пунктом 1 статьи 8.

Статья 10

1. Не ограничивая права дебитора, указанные в статье 9, неисполнение, ненадлежащее или несвоевременное исполнение договора купли-продажи товаров само по себе не дает дебитору права требовать возврата суммы, уплаченной фактору, если у дебитора есть право требовать данную сумму от поставщика.
2. Дебитор, располагающий правом требовать у поставщика возврата суммы, уплаченной фактору в погашение дебиторской задолженности, имеет право требовать возврата фактором подобной суммы, при условии что:
а) фактор не выполнил свое обязательство уплатить поставщику сумму в счет уступленных требований;
или
б) в момент уплаты фактором поставщику указанной суммы ему была известна информация о неисполнении, ненадлежащем или несвоевременном исполнении договора купли-продажи товара, в счет оплаты которого дебитор осуществил платеж.

Глава III. ПОСЛЕДУЮЩАЯ ПЕРЕУСТУПКА

Статья 11

1. Если поставщик уступает фактору денежные требования в соответствии с договором факторинга, который определяется настоящей Конвенцией:
а) положения статей 5 — 10, при условии соблюдения положений абзаца б) настоящего пункта, применяются также в отношении последующей переуступки денежного требования, осуществляемой фактором или лицом, в пользу которого была осуществлена переуступка;
б) положения статей 8 — 10 применяются, как если бы лицо, которому было переуступлено право требования, являлось фактором.
2. В целях настоящей Конвенции уведомление дебитору о последующей переуступке права требования также вводит в силу уведомление о передаче права требования фактору.

Статья 12

Настоящая Конвенция не применяется в отношении переуступки права требования, если условия договора факторинга запрещают такую переуступку.

Глава IV. ЗАКЛЮЧИТЕЛЬНЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ

Статья 13

1. Настоящая Конвенция открыта для подписания на заключительном заседании Дипломатической конференции по принятию проектов Конвенций УНИДРУА по Международному Факторингу и по Международному Финансовому Лизингу всеми Государствами в Оттаве до 31 декабря 1990 года.
2. Настоящая Конвенция подлежит ратификации, принятию или утверждению подписавшими ее государствами.
3. Настоящая Конвенция открыта для присоединения всех государств, которые ее не подписали, с даты, с которой она открыта для подписания.
4. Ратификация, принятие, утверждение или присоединение осуществляются путем сдачи на хранение соответствующего официального документа депозитарию.

Статья 14

1. Настоящая Конвенция вступает в силу в первый день месяца, следующего за истечением шестимесячного периода после даты сдачи на хранение депозитарию третьего документа о ратификации, принятии, утверждении или присоединении.
2. Для любого государства, которое ратифицирует, принимает, утверждает или присоединяется к настоящей Конвенции после даты сдачи на хранение депозитарию третьего документа о ратификации, принятии, утверждении или присоединении, настоящая Конвенция вступает в силу в отношении этого государства в первый день месяца, следующего за истечением шестимесячного периода после даты сдачи на хранение депозитарию документа о ратификации, принятии, утверждении или присоединении.

Статья 15

Настоящая Конвенция не имеет преимущественной силы перед каким-либо международным договором, который уже был заключен или еще может быть заключен.

Статья 16

1. Если государство — участник Конвенции включает в себя две или более территориальные единицы, в которых применяются различные правовые системы и законы относительно областей, регулируемых настоящей Конвенцией, — в момент подписания, ратификации, принятия, утверждения или присоединения это государство может сделать заявление о том, что настоящая Конвенция будет иметь силу на всех его территориальных единицах или только на определенных. Государство — участник Конвенции также сможет в любой момент заменить существующее заявление каким-либо другим.
2. Депозитарий должен быть уведомлен об этих заявлениях, которые должны точно определять территориальные единицы, на которые будет распространяться действие Конвенции.
3. Если настоящая Конвенция распространяется на одну или несколько, но не на все территориальные единицы государства — участника Конвенции, и если место ведения деятельности одной стороны находится в этом государстве, в целях настоящей Конвенции это место будет рассматриваться как нерасположенное в государстве — участнике Конвенции, если только оно не расположено в пределах территориальной единицы, на которую распространяется Конвенция.
4. Если государство — участник Конвенции не делает заявления в соответствии с пунктом 1, Конвенция распространяется на всю территорию этого государства.

Статья 17

1. Если в двух или нескольких государствах — участниках Конвенции применяются сходные или идентичные юридические нормы по вопросам, регулируемым настоящей Конвенцией, то данные государства могут заявить в любое время, что Конвенция не применяется в случаях, когда поставщик, дебитор и фактор являются резидентами данных государств. Такие заявления могут быть сделаны либо совместно, либо с помощью взаимных односторонних заявлений.
2. Если в государстве — участнике Конвенции и в государстве или государствах, не являющихся участниками, применяются сходные или идентичные юридические нормы по вопросам, регулируемым настоящей Конвенцией, — это государство может в любой момент заявить, что Конвенция не применяется в случаях, когда поставщик, дебитор и фактор являются резидентами данных государств.
3. Если государство, в отношении которого было сделано заявление в соответствии с предыдущим пунктом, впоследствии становится государством — участником Конвенции, — данное заявление будет иметь юридическую силу как заявление, сделанное в соответствии с пунктом 1 с момента вступления Конвенции в силу для нового государства — участника, но при условии, что новое государство — участник присоединяется к подобному заявлению или делает ответное одностороннее заявление.

Статья 18

Государство — участник Конвенции может в любой момент сделать заявление в соответствии с пунктом 2 статьи 6 о том, что уступка в соответствии с пунктом 1 статьи 6 не имеет силы в отношении дебитора, если при заключении договора купли-продажи товаров дебитор располагается в данной стране.

Статья 19

1. Заявления, сделанные в соответствии с положениями настоящей Конвенции при подписании, подлежат подтверждению при ратификации, принятии или утверждении.
2. Заявления и подтверждения заявлений должны быть сделаны в письменной форме и официально доведены до сведения депозитария.
3. Заявление вступает в силу одновременно со вступлением в силу настоящей Конвенции в отношении соответствующего государства. Однако заявление, о котором депозитарий получит официальное уведомление после вступления в силу настоящей Конвенции, вступит в силу в первый день месяца, следующего за истечением шестимесячного периода после даты получения его депозитарием. Взаимные односторонние заявления, сделанные в соответствии со статьей 17, вступают в силу в первый день месяца, следующего за истечением шестимесячного периода с даты получения последнего заявления депозитарием.
4. Любое государство, которое делает заявление в соответствии с настоящей Конвенцией, может в любой момент отозвать его официальным уведомлением, адресованным депозитарию в письменной форме. Такой отзыв заявления начнет действовать в первый день месяца, следующего за истечением шестимесячного периода с даты получения уведомления депозитарием.
5. Отзыв заявления, сделанного в соответствии со статьей 17, делает недействительными любые совместные или взаимные односторонние заявления на основании настоящей статьи, сделанные другим государством в отношении государства, совершившего отзыв с момента, когда отзыв заявления вступит в силу.

Статья 20

Никакие оговорки не допускаются, кроме тех, которые прямо разрешены настоящей Конвенцией.

Статья 21

Настоящая Конвенция применяется, если требования, уступленные в соответствии с договором факторинга, возникают из договора купли-продажи товаров, заключенного на момент или после даты вступления в силу Конвенции в отношении государств — участников, упомянутых в подпункте а) пункта 1 статьи 2, либо государства или государств — участников, упомянутых в подпункте б) пункта 1 вышеуказанной статьи, при условии, что:
а) договор факторинга заключен на момент или после даты вступления в силу Конвенции; или
б) стороны по договору факторинга договорились, что Конвенция будет применяться.

Статья 22

1. Любое государство-участник может денонсировать Конвенцию в любое время после даты вступления Конвенции в силу в отношении этого государства.
2. Денонсация осуществляется путем сдачи на хранение соответствующего документа депозитарию.
3. Денонсация вступает в силу в первый день месяца, следующего за истечением шестимесячного периода с даты сдачи на хранение документа о денонсации депозитарию. Если в документе о денонсации указан более длительный срок для вступления в силу денонсации, то денонсация вступает в силу по истечении такого более длительного периода после сдачи на хранение документа о денонсации депозитарию.

Статья 23

1. Депозитарием настоящей Конвенции является Правительство Канады.
2. Правительство Канады:
а) информирует все государства, которые подписали настоящую Конвенцию или которые к ней присоединились, и Президента Международного института по унификации частного права (УНИДРУА):
(i) о каждой новой подписи или каждой сдаче на хранение документа о ратификации, принятии, утверждении или присоединении и о дате каждого из указанных действий;
(ii) о каждом заявлении, сделанном в соответствии со статьями 16, 17 и 18;
(iii) об отзыве любого заявления, сделанном в соответствии с пунктом 4 статьи 19;
(iv) о дате вступления в силу настоящей Конвенции;
(v) о сдаче на хранение документа о денонсации настоящей Конвенции, а также о дате такого документа и о дате вступления денонсации в силу;
б) передает официально заверенные копии настоящей Конвенции всем государствам, ее подписавшим, всем государствам, присоединившимся к ней, и Президенту Международного института по унификации частного права (УНИДРУА).
В удостоверение чего нижеподписавшиеся полномочные представители, должным образом уполномоченные своими правительствами, подписали настоящую Конвенцию.

Совершено в Оттаве двадцать восьмого мая 1988 г. в одном экземпляре, тексты которого на английском и французском языках имеют одинаковую силу.

Механика электронного факторинга. Synerdocs

Основная цель бизнеса – получение прибыли, и чем быстрее, тем лучше. Именно на это и направлено финансирование под уступку денежного требования (факторинг). Забирая небольшую часть прибыли, факторинговая компания позволяет поставщику вернуть деньги раньше, а значит и раньше вернуть их в оборот. Обмен электронными документами тоже нацелен на ускорение получения прибыли, ведь подключив его получить подписанные от покупателя документы и переслать их в факторинговую компанию можно за один день. Таким образом, факторинг плюс электронный обмен документами дают возможность получить прибыль почти моментально.

Как работает электронный факторинг

Классическая схема факторинга на бумаге выглядит следующим образом:

1. Поставщик товара (кредитор) отгружает товар покупателю (дебитору), при этом в первичных учетных документах и в счетах-фактура поставщик должен указать уступочную надпись, цель которой, проинформировать покупателя об уступке денежного требования факторинговой компании (фактору).
2. Кредитор передает фактору отгрузочные документы (товарная накладная и счет-фактура).
3. Фактор финансирует до 95% суммы поставки.
4. Дебитор реализует товар и оплачивает поставку фактору.
5. Фактор оплачивает Кредитору оставшиеся средства за вычетом факторинговой комиссии.

В электронном факторинге всё происходит точно так же, за исключением того, что отгрузочные документы формируются, отправляются и пересылаются в электронном виде. Время на отправку документов и стоимость самой отправки снижаются. Выглядит схема обмена документами по договору факторинга следующим образом:

Весь обмен первичкой и счетами-фактурами происходит через сервис операторов ЭДО СФ.

Особенности подключения и внедрения

Процесс подключения электронного факторинга отличается от обычного подключения двух контрагентов, обменивающихся документами только между собой. О том, какие есть особенности и задачи при организации обмена электронными документами в факторинге, поговорим в этом разделе.

Факторинговый треугольник

В процессе факторинга участвуют три лица, и даже если к электронному обмену подключены фактор и дебитор или фактор и кредитор, то обмен электронными документами, особенно счетами-фактурами, в принципе не состоится.

Если же поставщик и покупатель уже обмениваются документами в электронном виде, без подключенного к обмену фактора процесс пересылки отгрузочных документов будет не очень удобным. Сразу возникнут вопросы с передачей фактору формализованных электронных документов, их открытием, с проверкой электронной подписи, хранением.

В итоге получается треугольник, все участники которого должны быть подключены к электронному обмену документа: поставщик, покупатель и фактор.

Это накладывает свой отпечаток на организацию подключения, договориться между собой должны все три стороны, поэтому необходима активная позиция всех участников обмена. В конечном итоге работать в электронном виде выгодно для всех.

Факторинг со стороны оператора ЭДО СФ

Есть две основных задачи, которые должны решить операторы ЭДО СФ для настройки электронного факторинга.

Во-первых, это возможность указания уступочной надписи. Изначально она не предусмотрена в форматах, поэтому операторам нужно обеспечить её поддержку.

Во-вторых, возможность пересылки кредитором фактору отгрузочных документов, которыми обменялись поставщик и покупатель. Пересылка отличается от обычной отправки тем, что пересылается документ, которым два контрагента уже обменялись ранее, вместе со всеми электронными подписями.

Уже несколько операторов ЭДО СФ решили указанные задачи и предлагают услуги электронного факторинга. Кстати, почему именно операторы ЭДО СФ? Всё просто – в процессе обмена участвую счета-фактуры. В электронном виде они должны соответствовать форматам, утвержденным ФНС, а обмен должен осуществляться только через операторов ЭДО СФ.

Преимущества электронного факторинга

Обмен электронными документами в факторинговой схеме выгоден для всех. Во-первых, учитывая, что отправка первички и счетов-фактур происходит последовательно два раза (покупателю и фактору), то и вероятность потери бумажных документов возрастает в два раза. В электронном виде всё иначе. Оператор ЭДО СФ гарантирует доставку документов, а значит потери исключаются.

Во-вторых, сокращаются скорость и стоимость доставки документов сокращаются. Указала эти два преимущества в одном, поскольку они стали уже базовыми отличиями электронного обмена. Представьте, поставщик и покупатель обменяются документами за какие-то минуты, и в этот же день документы попадут фактору. Это значит, что и принять решение о выплате фактор может в тот же самый день. И всё это за совсем небольшие деньги.

Потому электронный факторинг интересен не только факторинговой компании, но и самим поставщикам и продавцам.

Развитие электронного факторинга и не только

Все задачи решены, электронный факторинг заработал, но это ещё не всё. Остается всё тот же вопрос работы в роуминге. Участники обмена, подключенные к разным операторам ЭДО СФ, должны иметь возможность просмотреть уступочную надпись, а поставщик – переслать отгрузочные документы фактору без электронной подписи, что выходит за рамки обычного обмена в роуминге. Это значит, что все участники должны быть подключены только к одному сервису. Рано или поздно вопрос межоператорного взаимодействия встанет. Однако, на мой взгляд, это не проблема, а ещё одна задача развития электронного обмена, которая будет решена.

Факторинг – далеко не единственная сфера, где появляются специфичные решения. Уже сейчас переходят на электронный обмен страховых компаний со своими агентами, интернет-магазины со своими поставщиками, и везде есть свои нюансы. А есть ли в вашей отрасли особенности, которые помогут придумать решение для обмена электронными документами? Напишите нам об этом любым удобным способом!

Автор: Анастасия Щепина, аналитик Synerdocs

Факторинг — это… Что такое Факторинг?

Факторинг (англ. factoring от англ. factor — посредник, торговый агент) — это комплекс услуг для производителей и поставщиков, ведущих торговую деятельность на условиях отсрочки платежа.

В операции факторинга обычно участвуют три лица: фактор (факторинговая компания или банк) — покупатель требования, поставщик товара (кредитор) и покупатель товара (дебитор). Основной деятельностью факторинговой компании является кредитование поставщиков путём выкупа краткосрочной дебиторской задолженности, как правило, не превышающей 180 дней. Между факторинговой компанией и поставщиком товара заключается договор о том, что ей по мере возникновения требований по оплате поставок продукции предъявляются счета-фактуры или другие платёжные документы. Факторинговая компания осуществляет дисконтирование этих документов путём выплаты клиенту 60−90 % стоимости требований. После оплаты продукции покупателем факторинговая компания доплачивает остаток суммы поставщику, удерживая процент с него за предоставленный кредит и комиссионные платежи за оказанные услуги^[1].

Виды факторинга

Существует большое количество разновидностей факторинговых услуг, отличающихся друг от друга прежде всего степенью риска, который принимает на себя факторинговая компания.

Факторинг с регрессом (англ. recourse factoring) — вид факторинга, при котором фактор приобретает у клиента право на все суммы, причитающиеся от должника. Однако в случае невозможности взыскания с должника сумм в полном объёме, клиент переуступивший долг, обязан возместить фактору недостающие денежные средства^[2].

Факторинг без регресса (англ. non recourse factoring) — вид факторинга, при котором фактор приобретает у клиента право на все суммы, причитающиеся от должника. При невозможности взыскания с должника сумм в полном объёме факторинговая компания потерпит убытки (правда, в рамках выплаченного финансирования клиенту)^[2].

Факторинг бывает открытым (с уведомлением дебитора об уступке) и закрытым (без уведомления). Также он бывает реальным (денежное требование существует на момент подписания договора) и консенсуальным (денежное требование возникнет в будущем)^[3].

При участии одного Фактора в сделке факторинг называется прямым, при наличии двух Факторов — взаимным^[3].

При классификации видов факторинга стоит обратить внимание на инвойс-дискаунтинг, хотя он и имеет ряд существенных отличий, несмотря на то, что в нем присутствуют черты регрессного закрытого факторинга.

Факторинг называется внутренним (domestic factoring), если стороны по договору купли-продажи, а также факторинговая компания находятся в одной и той же стране.

Факторинг называется внешним (чаще используется название международный факторинг)(international factoring), если поставщик и его клиент являются резидентами разных государств.

Правовое регулирование факторинга

В XX веке факторинговые операции получили широкое распространение в международной коммерческой практике. Участники деловых отношений столкнулись с отсутствием правового регулирования факторинговых операций. В Европе данные операции регламентировались в основном общими нормами обязательственного права. При этом надо учитывать, что в разных правовых системах нормы гражданского права и практика их применения отличаются друг от друга^[4].

Поэтому в мае 1988 года на международной конференции в Оттаве была принята Конвенция о международном факторинге, подготовленная Международным институтом унификации частного права. Данная конвенция помогла унифицировать ряд норм, регулирующих правовые отношения участников факторинговых сделок, и урегулировала вопросы, не имевшие решения в национальных правовых системах^[4].

Под факторинговым контрактом конвенция понимает контракт, заключённый между одной стороной (поставщиком) и другой стороной (финансовым агентом), в соответствии с которым^[4]:

• поставщик должен или может уступать финансовому агенту денежные требования, вытекающие из контрактов купли-продажи товаров, заключаемых между поставщиком и его покупателями (должниками), за исключением контрактов, которые относятся к товарам, приобретаемым преимущественно для личного, семейного и домашнего использования;
• финансовый агент выполняет, по меньшей мере, две из следующих функций:
  • финансирование поставщика, включая заём и предварительный платёж;
  • ведение учёта (бухгалтерских книг) по причитающимся суммам;
  • предъявление к оплате денежных требований;
  • защита от неплатёжеспособности должников;
• должники должны быть уведомлены о состоявшейся уступке требования.

Российская Федерация в настоящее время участником конвенции не является. В России факторинг появился только в марте 1996, когда была принята Часть вторая Гражданского кодекса.

В статье 824 ГК РФ дается следующее определение факторинга как финансирование под уступку долгового требования, само определение факторинга отсутствует. По договору финансирования под уступку долгового требования одна сторона (финансовый агент) передает или обязуется передать другой стороне (клиенту) денежные средства в счет денежного требования клиента (кредитора) к третьему лицу (должнику), а клиент уступает или обязуется уступить финансовому агенту это денежное требование. Денежное требование к должнику может быть уступлено клиентом финансовому агенту также в целях обеспечения исполнения обязательств клиента перед финансовым агентом.

Иными словами, фактические долги (денежные требования) могут быть проданы кредитором определенному лицу, обладающему свободными денежными средствами (финансовому агенту), который обязуется выплатить клиенту (кредитору) причитающийся ему долг третьего лица, за вычетом собственных интересов и комиссии. А когда наступит срок платежа по указанным суммам, финансовый агент взыщет их с должника. Комиссия факторинговой компании обычно складывается из нескольких составляющих — комиссия за сервис, процент за деньги, комиссия за кредитный риск и регистрацию поставки.

Закон различает два вида денежных требований, которые могут быть предметом уступки: срок платежа по которым уже наступил, то есть реально существующая задолженность, и платежные обязательства, срок платежа по которым еще не наступил (будущие требования). ..

Преимущества факторинга

Благодаря договору факторинга поставщик может сразу получить от фактора плату за отгруженный товар, что позволяет ему не дожидаться оплаты от покупателя и планировать свои финансовые потоки. Таким образом факторинг обеспечивает предприятие реальными денежными средствами, способствует ускорению оборота капитала, повышению доли производительного капитала и увеличению доходности. Помимо финансирования оборотных средств при факторинге банк покрывает значительную часть рисков поставщика: валютные, процентные, кредитные риски и риск ликвидности^[5].

При этом кредитор, заключая договор факторинга, получает возможность вернуть долг через более длительный срок по сравнению с коммерческим кредитом (в отдельных случаях долг пролонгируется под дополнительные обязательства), разрешается также частичное погашение долга, что стимулирует покупку товаров через факторинговые компании^[5].

Коммерческие банки и факторинговые компании расширяют с помощью факторинга круг оказываемых услуг и увеличивают размеры прибылей^[5].

История

В этом разделе не хватает ссылок на источники информации. Информация должна быть проверяема, иначе она может быть поставлена под сомнение и удалена. Вы можете отредактировать эту статью, добавив ссылки на авторитетные источники. Эта отметка установлена 12 мая 2011.

Начало операциям факторинга положил созданный в Англии еще в XVII в. Дом факторов (House of Factors). Перед фактором, знавшим товарный рынок, платежеспособность покупателей, законы и торговые обычаи данной страны, ставились задачи поиска надежных покупателей, хранения и сбыта товара, а также последующего инкассирования торговой выручки.

Однако бурное развитие факторинговой деятельности наблюдается в Северной Америке лишь во второй половине XIX в. При этом первоначально американские факторы всего лишь принимали у производителей товар для реализации. Особенно ярко это проявлялось в сфере торговли текстилем. Но с течением времени, в связи с введением в Европе высоких таможенных пошлин на текстиль, производители начали создавать собственные системы сбыта своей продукции на европейском рынке, которые включали в себя и элементы производства. В результате этого американские факторы вынуждены были изменить форму своей деятельности, преобразившись из посредников при продаже товаров (agent factoring) в институты, финансирующие производителей товаров (credit factoring). Они разработали также своё ноу-хау о способе финансирования клиентов, которое включало дисконт и исполнение получаемых от клиентов денежных требований, а также принятие на себя финансовых рисков. В сферу своей деятельности факторы включали также ведение бухгалтерии производителей, внесение денежных авансов в счет будущих поступлений от контрагентов и предоставление кредитов для закупки сырья и финансирования производства. Таким образом, американские факторы начали осуществлять деятельность, типичную для банковских организаций. Данная схема настолько прижилась в США, что в настоящее время 90 % производителей текстиля используют схему факторинга.

В начале 60-х гг. прошлого века началась экспансия американских товаропроизводителей в Западную Европу, что привело к активизации деятельности европейских факторинговых компаний. Уже к середине 60-х гг. были созданы две крупнейшие факторинговые ассоциации: IFG (International Factors Group) и FCI (Factors Chain International). Объем факторинговых операций неуклонно возрастал, увеличивалось количество факторинговых компаний, работающих как на внутреннем, так и на международном рынках. Этот процесс продолжается и по сей день. По данным FCI, мировой оборот факторинговых операций вырос с 1996 г. по 2001 г. более чем в 2,3 раза, составив 720,19 млрд евро, причем более 96 % объема факторинга пришлось на внутренний факторинг.

Необходимость унификации регулирования факторинговой деятельности в связи с частично международным характером её использования привела к созыву в Оттаве в 1988 г. дипломатической конференции по принятию проектов конвенций о международном факторинге и международном финансовом лизинге, которые были подготовлены Международным институтом унификации частного права (УНИДРУА). Одним из итоговых документов данной конференции явилась Конвенция УНИДРУА о международном факторинге, подписанная 28 мая 1988 г.

Данная Конвенция сыграла значительную роль в развитии факторинговой деятельности, поскольку национальное законодательство многих государств не содержало практически никаких норм, регулирующих факторинг. Она послужила основой для разработки национального законодательства в данной области, после её принятия ряд государств ввели факторинг в систему своего гражданского права.

Гражданский кодекс Российской Федерации с 26.01.1996 года содержит 43-ю главу, посвященную отношениям факторинга, которые именуются как «финансирование под уступку денежного требования» ^[6].

Факторинг в России

В СССР факторинг был внедрен в 1988 г. в качестве эксперимента Промстройбанком и Жилсоцбанком. Из-за полного отсутствия на тот момент какой-либо методической литературы и невозможности получить доступ к мировому опыту, сущность этой услуги была несколько извращена. Факторинговым отделам переуступалась только просроченная дебиторская задолженность, соглашение заключалось как с поставщиком, так и с покупателем, причем первому гарантировались платежи путем кредитования покупателя. Факторинговое обслуживание носило характер разовых сделок без обеспечения комплекса страховых, информационных, учетных и консалтинговых услуг, подразумеваемых факторингом.

Кредит и факторинг

В этом разделе не хватает ссылок на источники информации. Информация должна быть проверяема, иначе она может быть поставлена под сомнение и удалена. Вы можете отредактировать эту статью, добавив ссылки на авторитетные источники. Эта отметка установлена 12 мая 2011.

По сравнению с кредитованием факторинг имеет ряд существенных преимуществ^{[источник не указан 710 дней]}:

1. Залоговое обеспечение. В отличие от кредитования, где необходимо в большинстве случаев обязательное материальное залоговое обеспечение (основные средства, товары в обороте, сырье и прочее), при операциях факторинга обеспечением выступает дебиторская задолженность компании.
2. Оценка финансового состояния. Жесткие требования к финансовому состоянию компании и качеству финансовой отчетности в меньшей степени влияют на положительное решение вопроса при факторинге, чем при кредитовании. Факторинговые компании в большей степени интересуются качеством и диверсификацией дебиторской задолженности поставщика.
3. Гибкая схема работы. В отличие от кредитования, факторинг не связывает так руки финансовым директорам жесткими временными рамками (при кредитовании в основном используется единовременная или по утвержденному графику выборка кредитных средств и аналогичное погашение). Факторинговое финансирование осуществляется по факту отгрузки товара одобренным дебиторам и фактически пропорционально объему продаж. Погашение же факторингового финансирования осуществляется в момент оплаты отгруженного товара дебиторами.
4. Высокие темпы роста продаж. Более «гибкое» и постоянное финансирование при факторинге в совокупности с эффективным управлением дебиторской задолженностью позволяет более высокими темпами увеличивать товарооборот компании. По факту отгрузки товара в адрес одобренных дебиторов финансируется 90% от суммы каждой поставки. Таким образом, объем финансирования растет пропорционально объему продаж.

Даже самые простейшие расчеты показывают, что при равных условиях факторинг позволяет в течение одного года увеличить товарооборот в 2 раза быстрее, чем при кредитовании на пополнение оборотных средств. Используя факторинг с получением финансирования от Фактора сразу после отгрузки товара, вы будете всегда обладать денежными средствами для производства/закупки и продажи товара, не дожидаясь поступления оплаты от покупателей за ранее отгруженный товар.

Кроме того, факторинг — это не только финансирование. Полный комплекс факторинговых услуг подразумевает управление дебиторской задолженностью, покрытие ряда рисков (потери ликвидности, кредитного, инфляционного, валютного), информационно-аналитическое обслуживание (специальные IT, позволяющие контролировать движение денежных средств, текущее состояние дебиторской задолженности, платежную дисциплину покупателей, планировать ежедневные финансовые потоки компании и формировать аналитические отчеты для принятия управленческих решений). Перечисленные услуги и формируют добавленную стоимость факторинга, которая отличает факторинг от обычного кредитования.

Сравнительная характеристика факторинга, кредита и овердрафта

Факторинг	Кредит	Овердрафт
Погашается из денег, поступающих от дебиторов клиента.	Возвращается Банку заемщиком	Возвращается Банку заемщиком
Выплачивается на срок фактической отсрочки платежа (до 90 — 120 календарных дней)	Выдается на фиксированный срок.	Устанавливаются жесткие сроки пользования траншем, как правило, не превышающие 30 дней
Выплачивается в день поставки товара	В обусловленный кредитным договором день	Срок действия договора ограничен
Переход компании на расчетно-кассовое обслуживание в Банк не требуется	Банк может включить в кредитный договор условие о переходе заемщика на расчетно-кассовое обслуживание в Банк	Банк может включить в кредитный договор условие о переходе заемщика на расчетно-кассовое обслуживание в Банк
Не требуется никакого обеспечения	Банк может потребовать предоставить залог по кредиту и/или обязать заемщика обеспечить обороты по расчетному счету, адекватные сумме займа	Предусмотрено поддержание определенного оборота (5:1) по расчетному счету. Обеспечение в виде залога не требуется
Размер не ограничен и может увеличиваться по мере роста объема продаж клиента	Выдается на заранее обусловленную сумму	Лимит устанавливается из расчета 15-50% от месячных кредитовых поступлений на расчетный счет заемщика
Погашается в день фактической оплаты дебитором поставленного товара	Погашается в заранее обусловленный день	Все кредитовые поступления автоматически списываются с расчетного счета в погашение овердрафта и процентов по нему
Факторинговое финансирование выплачивается автоматически при предоставлении накладной и счета-фактуры	Для получения кредита необходимо оформлять огромное количество документов	Для получения овердрафта необходимо оформлять большое количество документов
Продолжается бессрочно	Погашение не гарантирует получение нового	Погашение не гарантирует получение нового
Сопровождается сервисом, который включает в себя: управление дебиторской задолженностью, покрытие рисков, связанных с поставками на условиях отсрочки платежа, консалтинг и многое другое	При кредитовании помимо предоставления средств клиенту и РКО Банк не оказывает заемщику каких-либо дополнительных услуг	При овердрафте помимо предоставления средств клиенту и РКО Банк не оказывает заемщику каких-либо дополнительных услуг

См. также

Ссылки

Примечания

1. ↑ Деньги. Кредит. Банки: Учебник / Под ред. Г. Н. Белоглазовой. — М.: Высшее образование, 2009. — С. 163.
2. ↑ ^{1 2} Трошин А. Н., Мазурина Т. Ю., Фомкина В. И. Финансы и кредит: Учебник. — М.: Инфра-М, 2009. — С. 276-277. — (Высшее образование). — 3 000 экз. — ISBN 978-5-16-003527-7
3. ↑ ^{1 2} Абалкин Л. И., Аболихина Г. Л., Адибеков М. Г. Лизинговые, факторинговые, форфейтинговые операции банков. — М.: ДеКА, 1995. — ISBN 5-86006-040-8
4. ↑ ^{1 2 3} Карабанова К. И. Курс лекций по банковскому праву. — Волгоград: Издательство ВолГУ, 2002. — С. 219, 222. — ISBN 5-85534-663-3
5. ↑ ^{1 2 3} Абашкин Ф. Ю. Финансирование оборотного капитала предприятия при помощи факторинга // Вестник Нижегородского университета им. Н. И. Лобачевского. Серия: Экономика и финансы. — Нижний Новгород: Нижегородский государственный университет им. Н. И. Лобачевского, 2004. — № 2. — С. 311-316.
6. ↑ ГК РФ, Часть 2

BNP Paribas Factoring — преимущества факторинговых решений

Решения

BNP Paribas Factoring имеют широкий спектр различных и эксклюзивных преимуществ, которыми вы можете воспользоваться в зависимости от потребностей вашего бизнеса, моделей и решения, которое мы внедряем.

Преимущества факторинга

• Оптимизация оборотного капитала
• Защита кредита от безнадежных долгов, неплатежеспособности и убытков дебиторов
• сокращение вашего DSO (количество дней невыплаты)
• увеличенная долговая нагрузка
• преобразование постоянных затрат в переменные затраты
• эффективность поиска новых клиентов с использованием актуальной кредитной информации и опыта
• управление кредитом и дебиторской задолженностью
• высокая ликвидность с увеличением переговорной позиции и скидок от ваших поставщиков
• оптимизация денежных потоков и более точное прогнозирование
• оптимизированное планирование казначейства
• больше времени, чтобы сосредоточиться на основной деятельности

Разница между банковским кредитом и факторингом:

• Факторинг — это продукт кредитования на основе активов («ABL»).
• Акцент делается на стоимости дебиторской задолженности и качестве ваших дебиторов, а не только на оценке вашей кредитоспособности.
• Факторинг — это гибкий механизм в том смысле, что финансирование тесно связано с назначенным оборотом и может использоваться в зависимости от потребностей клиента.
• Факторинг может положительно влиять на показатели баланса клиента (например, на ликвидность и платежеспособность).
• Факторинговые продукты обеспечивают лучшую эффективность с точки зрения ценообразования, времени обслуживания, рабочей нагрузки и т. Д.в краткосрочном финансировании.
• Услуга кредитного страхования для защиты от безнадежных долгов
• Возможны индивидуальные решения в зависимости от ваших потребностей
• Очень часто возможны более высокие кредитные возможности по сравнению с банковскими кредитами, поскольку они основаны на текущей стоимости продаж бухгалтерской книги, а не исторической управленческой информации.
• На многих рынках фактор полностью владеет дебиторской задолженностью и, следовательно, не может быть оспорен другими обеспечительными интересами.
• Благодаря нашему управлению дебиторской задолженностью, Factor имеет не только прямой контакт с клиентом, но и с дебиторами
• Снижение рисков для нескольких покупателей вместо одного клиента.

Вы можете получить больше, чем эти преимущества, с привилегированными клиентоориентированными услугами BNP Paribas Factoring Group. Вы можете связаться с нами с помощью кнопки контакта на наших глобальных и местных веб-сайтах или найти контактную информацию на нашей странице международного присутствия.

Преимущества и недостатки факторинга

Факторинг имеет ряд преимуществ, но также стоит учитывать любые потенциальные недостатки.

Преимущества факторинга

Факторинг обеспечивает быстрый рост денежного потока . Это может быть очень ценно для предприятий, которым не хватает оборотных средств.

Другие преимущества:

• Факторинговых компаний много, поэтому цены , как правило, конкурентоспособные .
• Это может быть экономически эффективным способом передать бухгалтерскую книгу на аутсорсинг, высвободив ваше время для управления бизнесом.
• Это помогает более плавному денежному потоку и финансовому планированию.
• Некоторые клиенты могут уважать фактор и платить быстрее.
• Factors могут дать вам полезную информацию о кредитоспособности ваших клиентов, и они могут помочь вам договориться о лучших условиях с вашими поставщиками.
• Factors может оказаться отличным стратегическим, а также финансовым ресурсом при планировании роста бизнеса .
• Вы будете защищены от безнадежных долгов , если выберете факторинг без права регресса.
• Денежные средства высвобождаются , как только на заказы выставляются счета , и они доступны для капитальных вложений и финансирования ваших следующих заказов.
• Factors проверит кредитоспособность ваших клиентов и поможет вашему бизнесу торговать с более качественными клиентами.

Недостатки факторинга

Запросы и споры могут иметь отрицательное влияние на ваше доступное финансирование . По этой причине факторинг работает лучше всего, когда бизнес эффективен, а споров и запросов мало.

Прочие недостатки:

• Стоимость будет означать снижение вашей прибыли на при каждом выполнении заказа или услуги.
• Это может уменьшить объем других заимствований. — балансовая задолженность не будет доступна в качестве обеспечения.
Факторы
• ограничат финансирование в отношении некачественных дебиторов или плохой дебиторской задолженности, поэтому вам нужно будет управлять этими колебаниями финансирования.
• Чтобы расторгнуть договор с фактором, вам нужно будет выплатить все деньги, которые они предоставили вам по счетам, если клиент еще не оплатил их.Это может потребовать некоторого бизнес-планирования.
• Некоторые клиенты могут предпочесть иметь дело напрямую с вами.
• То, как фактор работает с вашими клиентами, повлияет на то, что ваши клиенты думают о вас. Убедитесь, что вы пользуетесь услугами авторитетной компании, которая не нанесет ущерба вашей репутации .

Преимущества и недостатки факторинга

Что такое факторинг?

Факторинг — это финансовое соглашение, которое включает продажу дебиторской задолженности предприятия другой стороне (так называемой «факторинговой компании») со скидкой.Это помогает продавцу получить немедленные денежные потоки, которые в противном случае произошли бы с ним позже. Существуют различные преимущества и недостатки факторинга, которые перечислены ниже:

Преимущества факторинга

Немедленный приток денежных средств

Этот вид финансирования сокращает цикл сбора денежных средств. Он обеспечивает быструю реализацию денежных средств за счет продажи дебиторской задолженности фактору. Наличие ликвидных денежных средств иногда становится решающим фактором для того, чтобы воспользоваться возможностью или упустить ее.Прирост денежных средств, обеспечиваемый факторингом, легко доступен для капитальных затрат, обеспечения нового заказа или выполнения непредвиденных условий.

Внимание к бизнес-операциям и развитию

Продавая счета-фактуры, бизнес-менеджеры могут избавиться от стресса из-за задачи по сбору платежей от клиентов. Ресурсы, используемые в отделе дебиторской задолженности, могут быть направлены на бизнес-операции, финансовое планирование и будущий рост.

Уклонение от безнадежных долгов

Факторинг бывает двух видов — с регрессом и без регресса.При факторинге без права регресса, в случае безнадежной задолженности, убыток несет фактор. Следовательно, продавец не несет никаких обязательств перед фактором, когда он продает свою дебиторскую задолженность.

Быстрое предоставление финансирования

Факторы предоставляют средства быстрее, чем банковские компании. Факторинговые компании предлагают более быстрое обращение, меньший объем документации и более быструю реализацию средств по сравнению с другими финансовыми учреждениями.

Отсутствие требования о залоге

Авансы выдаются на основании прочности дебиторской задолженности и ее кредитоспособности.В отличие от кредита наличными и овердрафта, факторы не требуют залога / залога. Новые предприятия, стартапы могут легко воспользоваться авансами, если у них хорошая дебиторская задолженность.

Продажа без ссуды

Факторинговая операция — это операция продажи, а не ссуды. В отличие от других видов финансов, факторинг не приводит к увеличению обязательств бизнеса. Следовательно, нет отрицательного влияния на финансовые коэффициенты. Он просто включает в себя конвертацию балансовой задолженности в ликвидные денежные средства.

Анализ клиентов

Факторы предоставляют продавцу ценные советы и идеи относительно кредитоспособности стороны, от которой ожидается дебиторская задолженность. Это помогает в достижении лучших условий между сторонами в будущих контрактах.

Недостатки факторинга

Уменьшение прибыли

Фактор вычитает определенный дисконт из стоимости дебиторской задолженности в качестве платы за предлагаемые услуги. Более того, в определенных случаях фактор также взимает проценты с внесенного аванса.Следовательно, прибыль предприятия значительно уменьшается.

Надежность кредита клиента

Фактор оценивает кредитоспособность стороны, которая имеет дебиторскую задолженность по векселям. Это важный фактор, который продавец не может контролировать. Фактор может отказать в выдаче ссуд из-за плохого кредитного рейтинга заинтересованной стороны.

Исчерпание залогового обеспечения

Факторинг исчерпания дебиторской задолженности предприятия по векселям, поскольку предприятие больше не имеет права получать от них платежи.Продавец больше не контролирует долговые обязательства по книгам. Следовательно, они не могут быть предоставлены в качестве залога при получении любого другого вида финансирования.

Наличие условной ответственности

Ответственность продавца полностью не снимается в случае факторинга с регрессом. Если сторона не выплатит свои долги фактору, фактор имеет законное право взыскать его с продавца. Таким образом, продавец несет условную ответственность перед фактором по выплате долгов в будущем в случае дефолта.Эта ситуация может повлиять на бизнес-операции и финансовые планы, которые находятся в стадии выполнения.

Более высокие финансовые сборы

Факторы обычно вычитают от 2% до 4% от общей суммы в качестве своих сборов в течение 45-60 дней. Ежегодно рассчитывая его, стоимость финансирования составляет от 18% до 24% в год. что намного выше, чем из других источников финансирования.

Утрата личного контакта

Покупатель может не захотеть иметь дело с фактором из-за его профессионального характера и строгих методов.Факторинговые агентства даже регулярно отправляют уведомления покупателю в качестве напоминания о долге. Покупатель может сформировать негативный образ продавца посредством факторинга. Потеря личного контакта может заставить его задуматься о смене поставщика.

Заключение

Хотя факторинг предлагает продавцу множество преимуществ, его нельзя назвать идеальным источником финансирования для бизнеса. Человек должен тщательно оценить потребности бизнеса и текущую ситуацию, которая оправдывает потребность в средствах.Взятие факторингового аванса без должного рассмотрения может отрицательно повлиять на прибыльность бизнеса и отношения с клиентами. ¹

Поделитесь знаниями, если вам понравилось Показать ссылки

1. Преимущества и недостатки факторинга [Источник]

Преимущества и недостатки факторинга счетов

Финансирование счетов-фактур неуклонно росло в течение первых шести месяцев года, по данным UK Finance, более 40 000 предприятий получили средства через финансирование счетов-фактур и кредитование на основе активов.Торговая организация добавила, что общие авансы предприятиям составили 21,4 млрд фунтов стерлингов на конец 2 квартала 2018 года и что спрос на быстрый и гибкий оборотный капитал был обусловлен увеличением числа крупных предприятий, выбирающих этот тип кредитования. финансирование по счетам-фактурам используется малыми предприятиями, стремящимися к краткосрочному увеличению денежного потока.

Финансирование счетов-фактур можно разделить на несколько подкатегорий; Одним из них является факторинг, который подходит для широкого круга отраслей, предлагая гибкость, необходимую директорам, чтобы иметь возможность быстро реагировать на изменения рынка.Давайте подробнее рассмотрим преимущества и недостатки факторинга счетов

.

Преимущества факторинга счетов

Факторинг предлагает директорам следующие преимущества:

• Улучшение денежного потока — одно из основных преимуществ факторинговых счетов состоит в том, что средства высвобождаются быстро, а денежный поток улучшается почти сразу
• Дополнительная уверенность — директора могут быть уверены в продлении условий оплаты для платежеспособных клиентов, поскольку им не придется долго ждать, чтобы получить средства по неоплаченным счетам.Как правило, предприятия могут получить доступ к средствам из неоплаченных счетов клиентов в течение 24 часов с момента выставления
• Быстрое решение — факторинговые механизмы могут быть созданы быстрее, чем традиционный бизнес-кредит, что позволяет директорам быстро реагировать на потребности компании, если приближается время кризиса
• Большая гибкость — факторинг является гибким, поскольку он основан на счетах компании. Следовательно, он может расти и адаптироваться в соответствии с ростом компании по мере увеличения ее доходов.
• Просто подать заявку — процесс подачи заявки намного проще, чем при большинстве других традиционных форм кредитования. Большинство компаний, которые имеют солидную клиентскую базу и не имеют серьезных проблем, должны немедленно пройти квалификацию
• Нет погони за платежами — Провайдер будет управлять процессом сбора и иметь дело с клиентами напрямую, чтобы уменьшить просрочку платежа и любой риск потери бизнеса.

Недостатки факторинга

Тем не менее, факторинг подходит не всем, и есть определенные недостатки, о которых директорам следует знать, прежде чем они подпишутся на пунктирной линии.Факторинг имеет следующие недостатки:

Стоимость — стоимость может быть выше, чем другие типы финансирования
Решает конкретную проблему — факторинг разработан специально для решения проблем с денежными потоками, создаваемыми просроченными клиентами. если бизнесу требуется капитал для покупки оборудования, например, факторинг может быть для них неподходящим решением
Конфиденциальность — после заключения соглашения о факторинге поставщик будет управлять кредитным контролем и процессом взыскания платежей, следовательно, клиенты будет знать, что этот вид финансирования используется
Здоровые отношения — многие предприятия предпочитают сохранять кредитный контроль, а не заключать факторинговое соглашение, которое настаивает на погоне за клиентами для оплаты.Это потому, что очень важно, чтобы малые предприятия поддерживали здоровые и тесные отношения с клиентами.
Комплексная проверка — большинство поставщиков проверяют счета-фактуры клиентов, чтобы убедиться в их точности и удовлетворенности клиентов продуктами и / или услугами.
Пределы концентрации — факторинг может не подходить для предприятий, у которых есть один или два основных клиента. Это связано с тем, что провайдеры устанавливают «низкие пределы концентрации».

Факторинг наиболее известен тем, что помогает предприятиям ускорить платежные циклы для улучшения и более предсказуемого денежного потока.Однако есть и другие аспекты, которые следует учитывать, например, размер бизнеса и то, довольны ли директора тем, что спонсор имеет прямой контакт с клиентами для управления кредитным контролем и взысканиями. Как всегда, прежде чем подписывать какое-либо соглашение, необходимо внимательно рассмотреть вопрос о факторинге и его пригодности для бизнеса.

У вас есть вопросы по факторингу?

Если вы хотите узнать больше о преимуществах факторинга и о том, подходит ли он для нужд вашего бизнеса, позвоните по телефону 08000 746 757 или напишите по электронной почте info @ companydebt.com, чтобы получить бесплатную и конфиденциальную консультацию от одного из наших профессиональных консультантов.

Преимущества и недостатки факторинга долга

Факторинг долга включает в себя бизнес, продающий свои счета третьей стороне по сниженной цене, чтобы избежать длительного ожидания, связанного с оплатой счетов. Он стал особенно популярным среди малых и средних предприятий благодаря своей способности предоставлять им мгновенный доступ к капиталу и ускорять их процессы. Вот некоторые из основных преимуществ и недостатков использования этой услуги.

Самым большим преимуществом долгового факторинга является его способность увеличивать денежный поток, поскольку он позволяет предприятиям мгновенно выставлять денежную стоимость своих счетов. Это означает, что они могут мгновенно использовать наличные деньги для работы и реинвестирования в бизнес.

Для бизнеса невероятно важно иметь хороший денежный поток, поскольку это ключ к повседневной работе и росту. Это также увеличивает финансирование торговли, часто позволяя компании брать на себя больше работы, поскольку у них есть доступ к необходимым средствам для выполнения большего количества рабочих мест.

Одним из недостатков долгового факторинга является то, что он снижает общую прибыль предприятий. Фактор всегда взимает процент от общей стоимости счета (обычно от 1 до 3%), а для более крупных контрактов это может оказаться довольно большой суммой.

Однако потере прибыли можно противодействовать за счет экономии времени и ресурсов за счет улучшения денежного потока. Администрация и ресурсы, необходимые для управления и отслеживания счетов, могут быть дорогостоящими, поэтому долговый факторинг также может высвободить время для использования в других сферах бизнеса.Это ведет к повышению общей эффективности и гарантирует разумное использование каждого ресурса.

Однако погоня за платежами передается на аутсорсинг в рамках услуг долгового факторинга, поэтому у вас меньше контроля над книгой продаж. Это означает, что здесь нет конфиденциальности, и ваши клиенты будут знать, что вы пользуетесь такими услугами.

Хотя долговый факторинг обеспечивает мгновенный оборотный капитал, он также приводит к возникновению краткосрочной задолженности. Хотя это должно быть оплачено, как только клиент оплачивает счет, это может привести к безнадежной задолженности, если между ними возникнут проблемы.

Если клиент оспорит счет-фактуру или в конечном итоге заплатит поздно / не заплатит вообще, это может вызвать осложнения для бизнеса, поскольку он находится в долгу перед фактором. Кто в конечном итоге платит цену за неоплаченный счет, следует согласовать до того, как фактор ссудит деньги, но простая проверка кредитоспособности клиентов может иметь большое значение для предотвращения проблем с платежами в дальнейшем.

В конечном итоге долговый факторинг приводит к ускоренному росту, который может привести к быстрому расширению бизнеса (при условии, что они разумно реинвестируют деньги фактора).Растущий бизнес — это здоровый бизнес, и вполне вероятно, что те, кто использует долговый факторинг, будут иметь приличный уровень финансирования для своей торговли и операций. Как только рост действительно начнется, вполне вероятно, что долговой факторинг будет нужен все меньше и меньше, поскольку бизнес наращивает собственные средства и берет на себя больше работы.

Факторинг долга может быть полезен для сглаживания проблем с финансами бизнеса, а также для стимулирования денежных потоков и роста. За небольшую плату он позволяет всем типам бизнеса мгновенно получать доступ к финансированию для своей повседневной деятельности, а также для целей реинвестирования, а в некоторых случаях может даже иметь значение между успехом и неудачей.

В MarketFinance наши решения по дисконту счетов позволяют вам получить аванс в счет неоплаченных счетов клиентов — либо на выборочной, либо на основе всей бухгалтерской книги.

Получить доступ к средствам можно быстро и легко, а это значит, что вы можете получить денежный поток, необходимый для ведения бизнеса. С MarketFinance вы получаете:

• Быстрое финансирование: быстрое принятие решений о финансировании и настройка
• Беспроблемный опыт: простой в использовании цифровой интерфейс
• Помощь в режиме реального времени: личная поддержка клиентов
• Прямые расходы: без скрытых комиссий

Преимущества и недостатки факторинга

Факторинг по счетам-фактурам или финансирование дебиторской задолженности дает владельцам малого бизнеса почти немедленный доступ к капиталу.Такой порядок позволяет компаниям получать непогашенные средства намного быстрее, чем при использовании традиционных методов дебиторской задолженности. Однако, помимо множества преимуществ, факторинг имеет и несколько недостатков. Вот взгляните на преимущества и недостатки факторинга.

Преимущества факторинга

Использование факторинга счетов дает компаниям много преимуществ. Некоторые из них включают следующее:

• Вы сможете практически мгновенно увеличить свой оборотный капитал, предварительно получив до 85 процентов от суммы счета.
• Ваша линия факторинга будет расти вместе с вашим бизнесом. По мере увеличения суммы вашего счета будет увеличиваться и общая сумма, которую вы можете учитывать.
• Факторинговые компании предоставляют вам профессиональную помощь, выполняя обязанности по работе с дебиторской задолженностью, такие как выдача выписок клиентам, сбор счетов и ведение учета платежей ваших клиентов.
• Поскольку факторинговая компания предоставляет вам деньги авансом, вы сможете тратить больше времени на развитие своего бизнеса и внесение необходимых улучшений, а не на погоню за платежами клиентов.
• Более быстрый доступ к наличным деньгам означает, что вам не придется откладывать необходимые покупки или платить поставщикам. Вы также сможете нести важные расходы, такие как реклама и начисление заработной платы.
• Факторинг дает вам четкий график платежей, который облегчает вам составление планов для вашего бизнеса. Поскольку вы будете точно знать, когда придет ваш платеж, вы можете заранее организовать свои дела.
• Использование факторинговой компании может помочь вашим клиентам оплачивать счета более эффективно.
• Так как вы получите большую часть своих денег сразу, вы можете использовать некоторый капитал для финансирования будущей работы или отложить часть своих сбережений.

Недостатки факторинга

Несмотря на простоту и удобство факторинга, у его использования есть некоторые недостатки. К ним относятся:

• Факторинговая компания может установить для ваших клиентов кредитные лимиты, чтобы они не задолжали сразу слишком большую сумму и, возможно, позже не выполнили свои обязательства.Эти кредитные лимиты потенциально могут повлиять на ваш бизнес.
• Если вам нужно досрочно выйти из договора факторинга, это может быть затруднительно.
• Если клиент оспаривает расходы по счету, вам необходимо немедленно урегулировать этот вопрос, чтобы избежать обращения за помощью.
• Поскольку вы отказываетесь от ответственности за дебиторскую задолженность перед факторинговой компанией, вы полностью зависите от нее в получении счетов и соблюдении их части соглашения.

Хотя факторинг имеет как преимущества, так и недостатки, многие компании обнаружат, что преимущества намного перевешивают риски.Если вы решите, что факторинг счетов подходит для вашего бизнеса, вы сможете своевременно и эффективно получить причитающиеся деньги.

Какие преимущества и недостатки факторинга?

Какие преимущества и недостатки факторинга?

Ниже приведены преимущества факторинга:

1. Факторинг — это способ финансирования потребности компании в оборотных средствах в отношении дебиторской задолженности.

2.Обеспечивает большое и быстрое увеличение денежного потока бизнеса.

3. В связи с наличием большого количества факторинговых компаний цены обычно конкурентоспособны.

4. Это рентабельный способ передачи книги продаж на аутсорсинг при одновременном управлении бизнесом.

5. Факторинговые фирмы специализируются в своей области, поэтому компания может получить полезную информацию о кредитоспособности своих клиентов.

6. Защита от безнадежных долгов при выборе факторинга без права регресса.

7. Факторы, проверяющие доверие клиентов компании, помогают бизнесу торговать с более качественными покупателями.

Ниже приведены недостатки факторинга:

1. Стоимость: Факторинг является дорогостоящим средством финансирования, поскольку факторинговая цена по счетам дисконтируется компанией-фактором, при этом предоплата обычно составляет 70-90%. от номинальной стоимости, в зависимости от кредитной истории клиентов и характера бизнеса продающей компании, что снижает размер прибыли продающей компании.

2. Продающая компания оказывается заблокированной во взаимоотношениях с фактором, поскольку они полностью полагаются на услуги фактора из-за последствий любых соглашений для денежных потоков.

3. Возможный ущерб клиенту: Компания-продавец полностью передает ответственность за сбор счетов факторинговой компании и уделяет больше внимания методам сбора денег, которые ухудшают отношения компании со своими клиентами.

4. Искажение имиджа компании: В прошлом факторинг считался признаком финансовых трудностей компании.Однако в последнее время это восприятие изменилось и стало нормальным способом ведения бизнеса.

5. Impose ограничивает способ ведения бизнеса: В случае факторинга без права регресса факторинговая компания предварительно утверждает клиентов компании-продавца, что вызывает задержку в размещении новых заказов. Также факторинговая компания применяет свои кредитные лимиты к отдельным клиентам и применяет кредитные лимиты к индивидуальным клиентам.