Что показывает коэффициент чистой рентабельности? Формула Net margin
Обучение 21 February 2020 в 17:02
Чистая рентабельность или чистая маржа (Net margin) – означает процентную долю выручки, которая остаётся у компании в виде чистой прибыли после вычета всех статей расходов (налогов, операционных и финансовых расходов). Простыми словами, чистая маржа показывает, сколько генерирует компания чистой прибыли на одну единицу выручки.
Чем выше чистая рентабельность, тем эффективнее компания. Чтобы повысить прибыльность, компания может: либо увеличить выручку при сохранении прежнего уровня расходов и налоговой ставке, либо оптимизировать и сократить статьи расходов, если не удаётся увеличить продажи.
Показатель рентабельности по чистой прибыли, может быть, как положительный, так и отрицательный. Если компания имеет отрицательную чистую маржу, она является убыточной, соответственно компании необходимо прибегнуть к вышеперечисленным методам увеличения эффективности.
В то время, как Gross margin сосредоточена исключительно на взаимосвязи между объёмом продаж и себестоимостью, Net margin учитывает все расходы бизнеса. При расчете чистой рентабельности компании вычитают не только себестоимость, но и остальные статьи расходов, такие как операционные, финансовые расходы и налоги.
Как правило, инвесторы сравнивают коэффициенты рентабельности компаний друг с другом в скринере акций.
Как определить чистую рентабельность?Чистая рентабельность (Net margin) = Чистая прибыль (Net margin) /Выручка (Revenue) x 100%
Источник: финансовая отчетность UnitedHealth Group
Таким образом, мы считаем Чистая рентабельность = $15769 млн / $201478 млн = 6%.
Не забываем приводить к общему числителю и знаменателю до «миллионов долларов».
Можно самостоятельно рассчитать значения чистой рентабельности, или воспользоваться готовым расчетом. Для каждой компании наши алгоритмы рассчитывают все коэффициенты и мультипликаторы.
Используйте для сравнения Net margin между другими компаниями в отрасли скринер акций, а в данном случае, вкладку «Рентабельность» или добавить колонку с показателем самостоятельно.
Скринер – необходимый инструмент инвестора, который помогает правильно вложить деньги. Из тысяч компаний, представленных на бирже, по заданным параметрам вы отбираете те, которые интересуют вас.
Используйте пузырьковую диаграмму в карточке компании во вкладке Оценка отрасли для сравнительного анализа по коэффициенту Чистая маржа. С помощью отраслевого анализа, вы можете визуально оценить и понять, где находится компания, в которую вы инвестируете по сравнению с другими компаниями в отрасли.
Также в карточке компании во вкладке Мультипликаторы, вы можете посмотреть расчёт Net margin и других показателей в динамике нескольких лет и понять, как компания чувствует себя сейчас по отношению к предыдущим 10-30 годам.
Плюсы:
- Учитывает все статьи расходов, что позволяет объективно сравнивать эффективность компаний;
- Даёт конечное представление о прибыльности компании;
- Прост в расчётах и понимании.
Минусы:
- Чистая прибыль часто подвержена бухгалтерским манипуляциям, соответственно показатель чистой рентабельности может быть не достоверный;
- Нет признанной нормы чистой рентабельности, нужно сравнивать компании только между собой и средним показателем одной отрасли.
Календарь инвестора
Хотите быть в курсе всех событий? Начните прямо сейчас!
ЗарегистрироватьсяЧитайте также
Аналитика
Газпром – дивидендов не будет
Газпром неожиданно для всего рынка рекомендовал не платить дивиденды по итогам 2022 г.
Gazprom
24 May, 06:05
Аналитика
Важное за неделю: Газпром, Сургутнефтегаз, МТС, Башнефть и другие
На этой неделе в центре внимания рекомендации дивидендов Башнефти, МТС, Сургутнефтегаза за 2022 год. А также предстоящие заседание совета директоров Газпрома. На фоне которого, росли акции Мосэнерго, ОГК-2, ТГК-1 и котировки Газпром нефти.
Gazprom
21 May, 19:05
ТОП-5 акций по дивидендной доходности
Коэффициент чистой прибыли — формула, значение, примеры
30-DAY PROMIS | ПОЛУЧИТЕ 100% ВОЗВРАТ ДЕНЕГ*
*T&C ApplyLearnPracticeDownload
Коэффициент чистой прибыли — это отношение прибыли после уплаты налогов к чистым продажам компании. Проще говоря, можно сказать, что это отношение чистой прибыли к чистой выручке бизнеса. Обычно он выражается в процентах или рациональном числе, чтобы сравнить прибыль с продажами компании и определить, какая прибыль была получена в конкретном сегменте.
В этой статье мы рассмотрим понятие коэффициента чистой прибыли, его формулу и значение. Мы также обсудим разницу между коэффициентом чистой прибыли и валовой прибыли и решим несколько связанных с ними примеров для лучшего понимания концепции.
| 1. | Что такое коэффициент чистой прибыли? |
| 2. | Коэффициент чистой прибыли Значение |
| 3. | Коэффициент чистой прибыли Формула |
| 4. | Коэффициент рентабельности чистой прибыли |
| 5. | Разница между коэффициентом чистой прибыли и коэффициентом валовой прибыли |
| 6. | Часто задаваемые вопросы о коэффициенте чистой прибыли |
Что такое коэффициент чистой прибыли?
Коэффициент чистой прибыли – это коэффициент, показывающий прибыль компании или фирмы в сегменте деятельности.
Он рассчитывается путем деления прибыли компании на чистый объем продаж. Мы можем выразить коэффициент чистой прибыли в процентах, рациональной или десятичной форме. Это помогает в оценке финансового состояния компании. Коэффициент чистой прибыли говорит о чистой прибыли, которую компания получает от общего дохода. Давайте поймем его значение в следующем разделе.
Коэффициент чистой прибыли Значение
Коэффициент чистой прибыли определяется как сумма каждого доллара выручки/продажи, которую компания оставляет в качестве прибыли после того, как она оплачивает все свои расходы и налоги. Если значение этого коэффициента отрицательное, то это указывает на коэффициент чистых убытков. Его можно рассчитать путем деления чистой прибыли на чистый объем продаж за определенный период времени и выразить в процентах путем умножения коэффициента на 100.
Коэффициент чистой прибыли Формула
Мы можем рассчитать коэффициент чистой прибыли компании, вычитая все расходы и налоги из дохода и вычитая его из дохода.
Формула коэффициента чистой прибыли может быть выражена следующим образом:
Коэффициент чистой прибыли = [(R — C — E — I — T) / R ] × 100 — (выражено в процентах), где
- R = Доход
- C = Себестоимость всех проданных товаров
- E = Операционные и прочие расходы
- I = Проценты
- Т = Налоги
Мы также можем выразить эту формулу как
Коэффициент чистой прибыли = Чистая прибыль / Выручка — (выражено в рациональной форме)
Коэффициент рентабельности чистой прибыли
Коэффициент чистой прибыли — это не что иное, как другое название коэффициента чистой прибыли. Он выражается в процентах и измеряет, сколько чистой прибыли было получено в процентах от выручки. Как правило, норма чистой прибыли в размере 5% считается низкой, коэффициент чистой прибыли в размере 10% считается средним, а норма чистой прибыли в размере 20% считается хорошей или высокой. Отрицательная маржа прибыли указывает на то, что производственные затраты выше, чем общий доход за определенный период времени, и, следовательно, указывает на убыток.
Разница между коэффициентом чистой прибыли и коэффициентом валовой прибыли
Разберем разницу между отношением чистой прибыли и валовой прибыли в приведенной ниже таблице:
| Коэффициент чистой прибыли | |
|---|---|
| Коэффициент чистой прибыли представляет собой отношение дохода после вычета стоимости произведенных товаров, налогов, процентов и других расходов из выручки к выручке. | Коэффициент валовой прибыли представляет собой отношение дохода, оставшегося после вычета затрат на производство товаров из дохода, к доходу. |
| При определении коэффициента чистой прибыли учитываются налоги, проценты и другие расходы. | При определении коэффициента валовой прибыли не учитываются налоги, проценты и другие расходы. |
Это лучший индикатор финансового состояния компании. | Не является точным индикатором финансового состояния компании. |
Важные примечания по коэффициенту чистой прибыли
- Коэффициент чистой прибыли определяется как сумма каждого доллара выручки/продажи, которую компания оставляет в качестве прибыли после того, как она оплачивает все свои расходы и налоги.
- Это один из важных показателей финансового здоровья компании.
- Учитываются все расходы, проценты, налоги и другие операционные расходы.
☛ Связанные статьи:
- Формула себестоимости
- Формула чистой стоимости
- Коммерческая математика
Примеры коэффициента чистой прибыли
Пример 1: Найдите коэффициент чистой прибыли в процентах от компании за определенный период времени, если выручка составляет 6500 долларов, переменные затраты — 1600 долларов, а постоянные затраты — 400 долларов.
Решение: Чтобы рассчитать коэффициент чистой прибыли, мы сначала вычитаем все затраты из выручки.
Общие затраты = переменные затраты + постоянные затраты = 1600 долл. США + 400 долл. США = 2000 долл. США
Коэффициент чистой прибыли = (выручка — общие затраты) / выручка × 100
= (6500 долл. США — 2000 долл. США) / 6500 долл. США × 100 2 = 4500 долл. США / 6500 долл. США × 100
= 0,69 × 100
= 69%
Ответ: Коэффициент чистой прибыли в процентах составляет 69%.
Пример 2: Найдите коэффициент валовой прибыли, если выручка составляет 1000 долларов, а себестоимость произведенных товаров — 220 долларов.
Решение: Чтобы найти коэффициент валовой прибыли, мы вычитаем стоимость произведенных товаров из выручки.
Коэффициент валовой прибыли = (Выручка — Себестоимость) / Выручка
= (1000 — 220) / 1000 3
Ответ: Коэффициент валовой прибыли равен 0,78.
.Пример 3: Рассчитайте коэффициент чистой прибыли, если даны следующие данные:
- Доход = 14 500 долларов США
- Себестоимость дохода = 8100 долларов США
- Прочие операционные расходы = $3000
- Проценты = 80 долларов
- Налог = 800 долларов США
Решение: Чтобы найти коэффициент чистой прибыли, мы будем использовать формулу
Коэффициент чистой прибыли = [ (R — C — E — I — T) / R ] × 100 — (выражается в процентах) , где
- R = выручка
- C = Себестоимость всех проданных товаров
- E = Операционные и прочие расходы
- I = Проценты
- Т = Налоги
Имеем
Коэффициент чистой прибыли = [(14500 — 8100 — 3000 — 80 — 800) / 14500 ] × 100
= (2520/14500) × 100
= 0. 1738 × 100
= 17,38%
Ответ: Коэффициент чистой прибыли составляет 17,38%.
.перейти к слайдуперейти к слайдуперейти к слайду
Есть вопросы по основным математическим понятиям?
Станьте чемпионом по решению проблем, используя логику, а не правила.
Узнайте, что стоит за математикой, с нашими сертифицированными экспертами
Записаться на бесплатный пробный урок
Вопросы о коэффициенте чистой прибыли
перейти к слайдуперейти к слайду
Часто задаваемые вопросы о коэффициенте чистой прибыли
Что такое коэффициент чистой прибыли?
Коэффициент чистой прибыли определяется как сумма каждого доллара выручки/продажи, которую компания оставляет в качестве прибыли после оплаты всех своих расходов и налогов.
Что такое хороший коэффициент чистой прибыли?
Как правило, коэффициент чистой прибыли от 10% до 20% считается хорошим. Коэффициент чистой прибыли в размере 10% считается средним, а коэффициент чистой прибыли в размере 20% считается высоким.
Что такое формула коэффициента чистой прибыли?
Формула коэффициента чистой прибыли может быть выражена следующим образом:
Коэффициент чистой прибыли = [ (R — C — E — I — T) / R ] × 100 — (выражено в процентах), где
- Р = доход
- C = Себестоимость всех проданных товаров
- E = Операционные и прочие расходы
- I = Проценты
- Т = Налоги
Как интерпретировать коэффициент чистой прибыли?
Коэффициент чистой прибыли сравнивает прибыль компании с ее общим доходом.
Это помогает в оценке финансового состояния компании.
Почему мы рассчитываем коэффициент чистой прибыли?
Мы рассчитываем коэффициент чистой прибыли компании, чтобы определить ее финансовую стоимость компании. Это помогает определить, являются ли текущие методы, которым следует компания, эффективными или нет.
Является ли высокий коэффициент чистой прибыли хорошим?
Высокий коэффициент чистой прибыли компании указывает на то, что компания умеет преобразовывать продажи в прибыль и хорошо контролирует затраты.
Как рассчитать коэффициент чистой прибыли?
Мы можем рассчитать коэффициент чистой прибыли как отношение дохода после вычета стоимости произведенных товаров, налогов, процентов и других расходов из дохода в доход.
Рабочие листы по математике и визуальный учебный план
Что такое коэффициент чистой прибыли и как его рассчитать?
Последнее обновление: 30 ноября 2022 г., автор:
Некоторые инвесторы, финансовые специалисты и бухгалтеры используют коэффициент чистой прибыли для оценки финансового состояния компании.
Коэффициент чистой прибыли помогает инвесторам отслеживать, какую прибыль компания получает от своих продаж. Кроме того, коэффициент показывает, включены ли операционные расходы и накладные расходы. Без лишних слов давайте рассмотрим другие важные аспекты коэффициента чистой прибыли.
Содержание
Каков коэффициент чистой прибыли?
Коэффициент чистой прибыли, также известный как маржа чистой прибыли или коэффициент чистой прибыльности, измеряет прибыльность компании после уплаты налогов. Это процент от прибыли компании за определенный период. Этого можно достичь, приняв затраты на производство и распространение продукции и прочие расходы.
Расчет коэффициентов чистой прибыли помогает предприятиям определить, помогают ли их текущие методы ведения бизнеса получать дополнительный доход за счет инвестиций в производство.
В зависимости от чистой прибыли коэффициент чистой прибыли может быть отрицательным или положительным. Отрицательная чистая маржа указывает на убыточность и наоборот.
Рост и падение коэффициента чистой прибыли является не только полезным показателем для оценки текущего финансового состояния компании, но также может помочь спрогнозировать ее прибыль на основе выручки.
Что означает коэффициент чистой прибыли компании?
Чистая прибыль оценивает сумму чистой прибыли/прибыли, полученной по отношению к выручке в процентном выражении. Он называется коэффициентом чистой прибыльности, поскольку измеряет отношение чистой прибыли компании к ее выручке.
Это один из наиболее важных показателей, отражающих общее финансовое состояние компании. Используя коэффициент чистой прибыли компании, вы можете сравнивать две или более компаний (на фронте прибыли) из одной отрасли, независимо от их размера.
Как рассчитать коэффициент чистой прибыли?Формула коэффициента чистой прибыли выглядит следующим образом:
Коэффициент чистой прибыли = Чистая прибыль/Продажи x 100
Где,
Чистая прибыль = Выручка – Расходы – Операционные и прочие расходы – Проценты – Налоги
| Компания X | Компания Y | ||
| Выручка 9 0018 | a | 200 | 2000 |
| Операционные расходы | b | 150 | 1500 |
| Валовая прибыль | c = a-b | 50 | 500 |
| Проценты +De оценка и амортизация | d | 5 | 50 |
| ПБТ | e = c-d | 45 | 900 17 450|
| Налог (10%) | f | 4,5 | 45 |
| Чистая прибыль | g = e-f | 40,5 | 405 |
Здесь коэффициент чистой прибыли для компаний X и Y будет следующим: 90 003
Компания Х = 40,5 / 200 х 100 = 20,25 %
Компания Y = 405/2000 x 100 = 20.
25%
Вы можете ясно видеть, что, несмотря на то, что компания Y в 10 раз больше, чем компания X, коэффициент чистой прибыли обеих этих компаний одинаков. У них разные затраты на всех фронтах, от EBITDA до налогов, но прибыль, которую получают обе эти компании, остается одинаковой. Инвесторы, естественно, отдадут предпочтение компании, которая получает ту же прибыль при меньших затратах.
Коэффициент чистой прибыли
- Чистая маржа является полезным инструментом для измерения общей прибыльности компании.
- Поскольку коэффициент чистой прибыли определяется в процентах, он определяет сумму прибыли, полученной от каждой рупии продаж, а также учитывает все деловые расходы, связанные с получением этих доходов.
- Высокий коэффициент чистой прибыли указывает на то, что компания может эффективно контролировать свои расходы, а также предоставлять товары или услуги по значительно более высокой цене, чем ее затраты.
- С помощью валовой прибыли вы можете понять тенденции COGS организации и определить ее прибыльность в рамках объема производства.
- Чистая маржа показывает эффективность компании в отношении мер по сдерживанию затрат с течением времени.
Недостатки коэффициента чистой прибыли
- Компании могут влиять на коэффициент чистой прибыли, увеличивая продажу одного из своих активов. Поступая таким образом, они могут временно увеличить прибыль. Другими словами, они могут сильно ошибаться.
- Зная коэффициент чистой прибыли компании, нельзя оценить эффективность ее управления.
- Коэффициент чистой прибыли существенно различается у компаний разных отраслей. Например, при сравнении автомобильной компании с пищевой компанией автомобильный бизнес может показать высокую прибыль, но более низкий доход. Напротив, компания по переработке пищевых продуктов может иметь более низкий коэффициент рентабельности, но более высокий доход. Поэтому эксперты считают разумнее сравнивать только компании из одного сектора с похожими бизнес-моделями.
- При расчете маржи прибыли можно неверно истолковать коэффициент маржи прибыли и показатели денежных потоков. Например, низкий коэффициент чистой прибыли не обязательно определяет плохо работающую компанию, а высокий коэффициент чистой прибыли не обязательно означает высокие денежные потоки.
- Компании периодически публикуют свои финансовые отчеты, в которых чистая прибыль указывается отдельной статьей в отчете о прибылях и убытках. Финансовые эксперты считают, что разумнее рассматривать различные коэффициенты и финансовые показатели для проведения анализа компании. Идеально использовать коэффициент чистой прибыли в финансовом анализе компании, а также ссылаться на маржу валовой прибыли и маржу операционной прибыли.
Например, низкий коэффициент чистой прибыли не обязательно определяет плохо работающую компанию, а высокий коэффициент чистой прибыли не обязательно означает высокие денежные потоки.Ниже приведена таблица, чтобы понять основную разницу между коэффициентом чистой прибыли и коэффициентом валовой прибыли
| 9000 9 Коэффициент чистой прибыли | Коэффициент валовой прибыли |
Коэффициент чистой прибыли представляет собой отношение дохода после вычета расходов, налогов, процентов и других расходов от продаж к продажам. | Коэффициент валовой прибыли – это доход, остающийся после вычета операционных расходов из выручки в выручку. |
| Мы учитываем налоги, проценты и другие расходы для определения коэффициента чистой прибыли. | Мы не учитываем налоги, проценты и другие расходы при определении коэффициента валовой прибыли. |
| Помогает определить финансовое состояние компании. | Не является точным показателем финансового состояния компании. |
Заключение
Инвестору доступно множество показателей прибыльности. Из всех коэффициент чистой прибыли является наиболее популярным. Он оценивает сумму чистой прибыли компании по отношению к выручке в процентном выражении. Через публичные отчеты о прибылях и убытках любой может оценить положение компании. Но никогда не следует полагаться только на одну метрику, коэффициент или инструмент для анализа положения и прибыльности компании. Целостный подход всегда будет держать инвестора впереди на рынке с жесткой конкуренцией.
Коэффициент маржи по чистой прибыли — это коэффициент прибыльности для измерения прибыли компании по отношению к продажам, произведенным в компании. Это хороший показатель для определения финансового состояния компании.
Какова формула коэффициента чистой прибыли? Коэффициент чистой прибыли = Чистая прибыль/Продажи x 100
Где,
Чистая прибыль = Выручка – Расходы – Операционные и прочие расходы – Проценты – Налоги.
№ Коэффициент чистой прибыли — это процент, который помогает определить прибыльность компании. Он использует чистую прибыль для определения процента. В то время как чистая прибыль — это выручка за вычетом всех расходов и налогов, произведенных компанией.
Да. Чтобы рассчитать коэффициент чистой прибыли, вам необходимо включить налоги, взимаемые с компании.
Что такое хороший коэффициент чистой прибыли?Хороший коэффициент чистой прибыли варьируется в зависимости от сектора и компании. Однако в большинстве отраслей 10% считается средним коэффициентом, а более 20% — коэффициентом чистой прибыли выше среднего или высоким.
Каков коэффициент чистой операционной прибыли? Коэффициент чистой операционной прибыли определяет сумму денег, которую компания получает от своей деятельности. Формула коэффициента операционной прибыли:
Коэффициент операционной прибыли = Операционная прибыль / Чистый объем продаж.
Низкий коэффициент чистой прибыли может быть результатом высоких эксплуатационных расходов, меньшего спроса на рынке или недостаточного управления и неэффективной стратегии ценообразования.
