💰Значительное отклонение уровня рентабельности — Олександра Марку на vc.ru
Продолжаем рассматривать критерии риска, согласно концепции планирования выездных налоговых проверок,утвержденной приказом ФНС от 30.05.07г. №ММ-3-06/333.Сегодня расскажем о важном критерии для организаций на ОСНО — рентабельность продаж и активов.
❇Рентабельность — показатель прибыльности (сделки, проекта, организации). Определяется как отношение, выраженное в процентах, прибыли к выручке (себестоимости и т.д.).
❇Рентабельность продаж – соотношение между величиной финансового результата (прибыль минус убыток) и себестоимостью проданных товаров (продукции, работ, услуг) с учетом коммерческих и управленческих расходов.
❗Формула для расчета рентабельности продаж:
Финансовый результат/себестоимость товаров*100
❇Рентабельность активов – соотношение сальдированного финансового результата (прибыль минус убыток) и стоимости активов организаций. В случае если сальдированный финансовый результат (прибыль минус убыток) отрицательный – имеет место убыточность.
❗Формула для расчета рентабельности активов:
Финансовый результат/стоимость активов*100
Для упрощенного расчета можно воспользоваться сервисом налоговой
Допустимый числовой показатель рентабельности ежегодно обновляется согласно данным ФНС и Росстата. Рассчитываем рентабельность продаж и активов, и сравниваем со среднеотраслевым показателем согласно данным статистики. Допустимы отклонения от среднеотраслевых показателей менее чем на 10 процентов (п. 11 приложения № 2 к приказу № ММ-3-06/333).
📝Пример:
ООО «Ткань» занимается производством текстильных изделий, их показатели за 2023 г. следующие:
Финансовый результат — 235 тыс.р.
Стоимость активов — 5000 тыс.р.
Себестоимость товаров — 170 тыс.р.
Рентабельности продаж ООО «Ткань» — 235 тыс.р./170 тыс.р.*100 = 138%
Рекомендуемый показатель за 2022 г. — 14,2%
138%>14,2%
✏Показатель выше рекомендуемого, значит компания не попадает в зону риска по данному критерию.
Рентабельности активов ООО «Ткань» — 235 тыс.р./5000 тыс.р.*100 = 4,7 %
Рекомендуемый показатель за 2022 г. — 10,1 %
4,7%<10,1%
✏Рентабельность активов меньше рекомендуемого значения, более чем на 10% от рекомендуемого значения, компания не проходит в безопасном пределе по данному критерию и попадает в зону риска для выездной налоговой проверки.
ФНС РФ использует данные по рентабельности следующим образом — сравнивает рентабельность конкретного налогоплательщика с рентабельностью той отрасли, в которой этот налогоплательщик осуществляет свою деятельность. Если рентабельность конкретного налогоплательщика существенно (на 10% и более) ниже отраслевой, то налоговый орган «присматривается» к такому налогоплательщику. При наличии единственного критерия в зоне риска, налоговый орган скорее всего ограничится возможным запросом пояснить факт отклонения от установленного уровня рентабельности. Если критериев риска будет более двух, то есть все «шансы» попасть в зону более тщательного налогового контроля.
31 просмотров
Формула Прибыльности. Как измерить, рассчитать и определить, является ли бизнес прибыльным
31 декабря 2020 г.Прибыльность не должна быть счастливой случайностью, и она также не неизбежна. Чтобы стать прибыльным, необходимо планирование и проактивное мышление. Чтобы ваша компания была прибыльной, важно, чтобы, помимо прочего, ваши отчеты показывали вам, что вам нужно видеть, когда и почему.
Отчетность по прибыльности: как у вас дела на самом деле?
Первый шаг к планированию прибыльности — убедиться, что ваша отчетность организована таким образом, чтобы обеспечить необходимую глубину и понимание.
- Себестоимость проданных товаров (COGS)
- Какие у вас прямые переменные затраты
- Что такое расходы на продажу и маркетинг
- Что такое накладные или более постоянные затраты
Последний пункт — накладные или фиксированные затраты — является ключевым для определения прибыльности, поскольку переменные оклады, такие как те, которые основаны на комиссионных, будут меняться по мере изменения показателей компании (например, при увеличении объема продаж).
Фиксированные оклады останутся прежними. Это важно, потому что многие компании регистрируют заработную плату в своей отчетности как одну строку или данные, которые они получают из службы расчета заработной платы, не понимая, что прибыльность может быть скрыта в нюансах того, как люди получают оплату. Еще кое-что, на что следует обратить внимание в отношении сделанных замечаний, это то, что все они касаются затрат. Понимание ваших затрат в первую очередь — это единственный способ начать планировать рентабельность.
Понимание точки безубыточности
Давайте подробнее изучим затраты и рассмотрим их в контексте планирования прибыльности. Например, если вы предоставляете услугу, вы должны понимать:
- Доход e, который вы получаете, продавая свою услугу
- стоит , связанных с производством ваших услуг, таких как материалы или рабочая сила. Это могут быть фиксированные затраты, такие как аренда оборудования, или переменные затраты, такие как сырье.
- Ваши затраты на получение возможность что-то продать, например расходы на продажу и маркетинг. Комиссионные с продаж — еще один пример переменных затрат.
- Когда вы вычитаете свои расходы из дохода, остаток покрывает ваши накладные расходы . Накладные расходы — это расходы, не связанные с оказанием ваших услуг, например, судебные издержки, налоги, коммунальные услуги и т. д.
Точка безубыточности – это точка безубыточности, когда ваши расходы + накладные расходы соответствуют вашим доходам. И там, где у вас больше дохода после учета затрат и накладных расходов, у вас есть прибыль.
Понимание дохода в формуле прибыльности
Ключевым фактором прибыльности является получение максимально возможного дохода. Доход понимается просто как то, что вы зарабатываете, когда продаете вещь , но есть много ключевых показателей эффективности (KPI) для дохода, которые помогут вам лучше максимизировать свой потенциал прибыли.
Такие индикаторы, как:
- Количество звонков по продажам
- Каков производственный цикл
- Насколько эффективны производственные процессы
Когда эти показатели движутся в положительном направлении, вероятно, последует рост выручки. Но многие компании не обращают внимания на нюансы и просто сосредоточены на продаже вещей. Даже если они узнают, что теряют деньги на транзакциях, они попытаются наверстать упущенное за счет объема. Это часто приводит к крутому подъему в гору к прибыльности. Многие из этих KPI также пересекаются с затратами. Повышение эффективности снизит затраты, равно как и предоставление большего количества предложений для нового бизнеса в результате большего количества звонков по продажам.
Роль финансового директора
Для глубокого понимания нюансов доходов и расходов требуется особый набор навыков, а финансовый директор хорошо знаком с этим. Что, возможно, менее очевидно, так это ключевое требование, чтобы ваш финансовый директор мог общаться с людьми, не занимающимися финансами.
Повышение прибыльности — это общекорпоративное культурное явление. Небольшие решения в критические моменты могут привести к значительным результатам. Повышение эффективности производства на несколько процентов, подписание еще нескольких контрактов или совершение звонков по продажам. Люди в вашей компании должны понимать, что происходит и как они, индивидуально и уникально, играют важную роль в прибыльности. Вашему финансовому директору поручено сообщать информацию о глубине отчетов генеральному директору и руководству. Им также поручено помогать всем в организации, во всех отделах делать то, что ведет к прибыльности.
Что такое правило 40 для SaaS? (Формула правила 40)
Многие SaaS-компании делают упор на привлечение и удержание клиентов, а не на рост валовой прибыли, особенно на этапах запуска и масштабирования.
Это имеет смысл.
Компания может увеличить свой доход быстрее, если она будет приобретать и удерживать больше покупателей, а не просто продавать больше существующим клиентам.
Но вот в чем дело. Рост выручки измеряет увеличение суммы денег, которую бизнес получает от продаж. Рост валовой прибыли определяет, какую прибыль на самом деле получает бизнес после вычета себестоимости проданных товаров (COGS), расходов и налогов.
Итак, как узнать, стабильно ли развивается ваша SaaS-компания? И как узнать, когда нужно сосредоточиться на повышении прибыльности, а не просто на захвате большей доли рынка или ARR? Введите Правило 40 для SaaS-компаний.
Содержание
- Что такое правило 40?
- Измерение темпов роста и прибыльности
- Правило 40 Формула
- Как рассчитать правило 40 (пример)
- Сколько SaaS-компаний превышают правило 40?
- Зачем использовать правило 40? Вот 4 важнейших преимущества
- Когда использовать правило 40
- Каковы хорошие темпы роста SaaS?
- Уравновешивание конкурирующих целей
- Берите ориентиры с недоверием
Что такое правило 40?
Правило 40 — это принцип, согласно которому совокупный темп роста выручки и размер прибыли компании-разработчика программного обеспечения должны равняться или превышать 40%.
Компании SaaS выше 40% получают устойчивую прибыль, тогда как компании ниже 40% могут столкнуться с проблемами денежных потоков или ликвидности.
Естественно, чтобы определить, находится ли компания выше 40% или ниже, она должна знать две вещи:
- Рост выручки
- Маржа рентабельности
Правило 40 применимо не во всех отраслях (оно специфично для SaaS-компаний), но все же является удобным ориентиром. Это связано с тем, что сектор SaaS обеспечивает высокую маржу в размере 70–90%, что делает правило применимым к ним по сравнению с другими компаниями, основанными на подписке, или иным образом.
Опять же, основная цель бенчмаркинга состоит в том, чтобы упростить сравнение компаний, которые имеют различную операционную структуру, находятся на разных этапах бизнес-цикла или которые трудно сравнивать по другим причинам.
Измерение темпов роста и прибыльности
Расчет роста доходов должен быть простым для любой SaaS-компании, работающей не менее года.
Общепринятые принципы бухгалтерского учета (GAAP) устанавливают четкие определения того, что составляет выручку, и эти определения, как правило, остаются неизменными из года в год.
Имейте в виду: ваша компания должна иметь возможность быстро просмотреть колонку доходов в ваших последних отчетах о прибылях и убытках и рассчитать изменение дохода в годовом исчислении.
С другой стороны, «маржа прибыльности» — это довольно широкий термин, который потенциально может использоваться для описания нескольких различных статей в балансовом отчете или отчете о прибылях и убытках вашей компании.
Некоторые из этих возможных статей могут включать свободный денежный поток (это означает, что вам может потребоваться создать отчет о движении денежных средств), общий операционный доход и прибыль до вычета процентов, налогов, долга и прироста стоимости (EBITDA).
При использовании EBITDA рассчитайте рентабельность, измерив EBITDA в процентах от общего операционного дохода (упомянутого выше).
Формула правила 40
Использование правила 40: Темп роста SaaS плюс маржа прибыли должны быть равны или больше 40%:
Темп роста SaaS + маржа прибыли SaaS > 40%
Но это не совсем еще нет. Это зависит от того, как вы рассчитываете рост доходов и прибыль.
Темпы роста выручки компании обычно измеряются ежемесячной регулярной выручкой (MRR) или годовой регулярной выручкой (ARR).
Ежемесячный регулярный доход (MRR) = Общее количество активных учетных записей X Средний доход на учетную запись (ARPA)
Годовой регулярный доход (ARR) = MRR × 12 месяцев
Темп роста = (Значение текущего года – Значение предыдущего года) ÷ Значение предыдущего года – маржа EBITDA за соответствующий период.
Маржа EBITDA (%) = EBITDA ÷ Выручка
Используя этот подход, правильная формула для расчета правила 40:
в меньшей степени) и его надежность как метрики.
Тем не менее, его простота и точность делают Правило 40 популярным.
«Годовой регулярный доход — это путеводная звезда, но увеличение прибыли — это ваш выигрыш»
Как рассчитать правило 40 (пример)
Давайте рассмотрим упрощенный пример правила 40.
Если компания получила 10 миллионов долларов США выручки в 2019 году и 12 миллионов долларов США выручки в 2020 году, то годовой рост ее выручки будет равен 20% (2 миллиона разделить на 10 миллионов, а затем умножить на 100%).
Предположим, что эта же компания использует EBITDA в качестве основного показателя «прибыльности» и что ее EBITDA на 2020 год составляет 3 миллиона долларов США. В этом случае рентабельность компании составит 30% (3 миллиона разделить на 10 миллионов).
В этом примере рост доходов компании плюс маржа прибыльности будут равны 50% (20% плюс 30%). Это означает, что компания «приняла» Правило 40 и, вероятно, имеет хорошие перспективы в будущем.
Рост выручки и рентабельности могут быть отрицательными, особенно если компания недавно накопила значительные суммы долга или значительные капитальные затраты.
Однако, даже когда любой из этих показателей на самом деле отрицательный, компания все еще может использовать Правило 40 и надеяться, что успех в одной области может компенсировать любые проблемы, созданные в другой.
Сколько SaaS-компаний превышают правило 40?
По данным Bain and Company, в 2017 году около 40% SaaS-компаний выполнили Правило 40.
. Годовой регулярный доход соответствует правилу 40, что соответствует 29% компаний.
Кредит: Количество SaaS-компаний в 2021 году, которые превысили правило 40 — данные KBCM
Совсем недавно, в 2022 году, анализ Visible Alpha пришел к выводу, что самые известные или иметь лучший прогноз на основе правила 40.
Кредит: крупнейших SaaS-компаний по сравнению с SaaS-компаниями, превышающими правило 40 — Visible Alpha
Зачем использовать правило 40? Вот 4 важнейших преимущества
Сравнительный анализ, баланс между прибыльностью и ростом, а также информирование о долгосрочных и краткосрочных решениях — вот некоторые примеры использования «Правила 40» для бизнеса SaaS.
Вот более подробная информация.
1. «Правило 40» предлагает руководство по выбору компромиссов, которые SaaS-компания может себе позволить.
Вы ведете здоровый SaaS-бизнес, если вам удается добиться 20-процентного роста при 20-процентной норме прибыли. Вы можете работать с убытком 10%, если достигнете темпов роста 50%. Вы также на правильном пути, если достигаете 40% роста при 0% прибыли и наоборот.
Но предположим, что рост и рентабельность упадут ниже 40%. В этом случае вам нужно будет проверить другие показатели SaaS, чтобы выявить любые потенциальные проблемы, такие как увеличение стоимости проданных товаров (COGS), стоимость привлечения клиентов (CAC), отток и т. д.
2. Это помогает оценить вашу способность инвестировать, не жертвуя прибылью
Прибыльность и темпы роста более 40% предполагают, что у вас есть возможности для стремительного роста, чтобы привлечь и удержать больше клиентов. Подобный шаг может помочь сохранить производительность компании «за 40» в течение более длительного периода.
Поддержание прибыльности и роста доходов на уровне 20 % может оказаться непростой задачей, поскольку вы можете легко оставаться в режиме субмасштабирования дольше, чем необходимо. Конкурентный рынок требует, чтобы вы захватили и удерживали как можно большую долю целевого рынка как можно скорее.
Тем не менее, вам могут понадобиться инвесторы для финансирования этого режима гиперроста. Это подводит нас к одной из главных причин для расчета правила 40.
3. Инвесторы используют правило 40 для сравнения возможностей высококачественных инвестиций в SaaS
В конце концов, венчурные капиталисты придумали Правило 40. Это способ количественно оценить потенциал SaaS-компании для создания ценности для них по мере ее роста — независимо от того, является ли она еще прибыльной.
SaaS-компании часто достигают высокой оценки, иногда даже слишком высокой. Но поскольку инвесторы рассматривают оценку для краткосрочных планов, они осознают, что некоторые SaaS-компании теряют свою ценность по мере роста их среднегодового дохода.
Кредит: Анализ роста создания и разрушения стоимости на Boston Consulting Group
Правило 40 не учитывает оценку. Вместо этого подход фокусируется на измерении устойчивого создания стоимости, что помогает оценить инвестиционные возможности SaaS.
4. Вы можете использовать правило 40, чтобы определить, когда максимизировать рост или прибыльность на любом этапе
В секторе SaaS предполагается, что стартапы и небольшие предприятия SaaS должны сосредоточиться на росте доходов, даже если они этого не делают. т получить прибыль. Это не всегда так.
Если вы собираетесь оправдать безудержный темп роста с помощью незначительной маржи, вы должны быть в состоянии сказать: «Мы можем сразу получить прибыль, если снизим темпы нашего роста».
Тем не менее, Правило 40 может помочь зрелым SaaS-предприятиям, захватившим большую часть доступной доли рынка, больше сосредоточиться на росте прибыли, чем беспокоиться о расширении.
В конце концов, темпы роста большинства SaaS-компаний со временем снижаются.
Небольшие компании также могут использовать этот показатель, чтобы сосредоточиться на тактике маркетинга и продаж, которые привлекают и удерживают клиентов, при этом обеспечивая достаточно высокую прибыль, чтобы привлечь инвесторов, которые могут финансировать их рост.
Когда использовать правило 40: следует ли измерять правило 40 в качестве стартапа?
Правило 40 изначально применялось, когда годовой доход SaaS-бизнеса превышал 50 миллионов долларов. Те, кто ввел это правило, включая Брэда Фельда, рекомендуют применить его к вашей компании, если вы достигли годового дохода в 1 миллион долларов.
Согласно опросу SaaS Capital, многие SaaS-компании достигают ARR в размере 1 миллиона долларов примерно за пять лет. Тем не менее, оценка периода 12-18 месяцев может помочь вам увидеть точную кривую роста SaaS как более молодой компании.
В качестве альтернативы вы можете подождать, пока не создадите большинство отделов, не определите соответствие вашего продукта рынку и не разберетесь с денежными потоками.
Тем не менее, как и в случае с любой другой метрикой стоимости SaaS, используйте правило 40 как часть общей оценки состояния, а не как единственную метрику.
Каковы хорошие темпы роста SaaS?
В среднем рост доходов от SaaS составляет от 15% до 45% из года в год. Но скорость роста SaaS также широко варьируется в зависимости от стадии развития компании. Темпы роста компаний с выручкой менее 2 миллионов долларов часто выше, чем у компаний с более высокой выручкой.
Взгляните на эту диаграмму SaaS Capital:
Кредит: SaaS Capital
Примечание:
- Рост и возраст компании обратно пропорциональны. Темпы роста SaaS-компаний за 12 лет обычно составляют 20%.
Итак, что происходит после расчета правила 40%?
Уравновешивание конкурирующих целей
В конечном счете, ведение бизнеса — будь то в индустрии SaaS или любой другой — потребует принятия некоторых важных компромиссов.
Одним из типичных компромиссов является то, что поиск дополнительных источников дохода часто (по крайней мере временно) съедает прибыль компании.
Деятельность, приносящая доход, например охват более широкой аудитории, расширение линейки продуктов или усовершенствование продукта за счет дополнительных исследований и разработок, повлечет за собой дополнительные расходы, которые могут съесть при предельной прибыльности.
В то же время поиск способов увеличения прибыли — например, сокращение маркетингового бюджета — может привести к снижению доходов.
Все нормально и нормально.
Роль управленческой команды состоит в том, чтобы тщательно сбалансировать одновременно оба конкурирующих интереса и продумать долгосрочный финансовый план компании. Правило 40 настолько полезно, потому что оно позволяет менеджерам учитывать, как каждая из этих метрик соотносится друг с другом, при этом гарантируя, что компания, по крайней мере, добивается определенного прогресса.
Стремление к росту доходов и управление размерами прибыли будет важным компонентом ведения бизнеса SaaS. Основной акцент здесь заключается в том, что ваш бизнес должен активно преследовать и улучшать хотя бы одну из этих целей за раз.
Сравнительные показатели с долей скептицизма
Хотя правило 40, несомненно, может принести пользу многим SaaS-предприятиям, его также следует воспринимать с недоверием.
Есть много компаний старше 40 лет, у которых все еще есть другие финансовые проблемы, и много компаний моложе 40 лет, дела которых идут неплохо. Кроме того, необычный экономический год, который мы наблюдали в 2020 году, неизбежно приведет к тому, что некоторые контрольные показатели будут менее полезными, чем обычно.
Тем не менее, даже принимая во внимание эти вещи, правило 40 стало довольно популярным в более широкой индустрии SaaS. В сочетании с другими ценными показателями это может помочь менеджерам принимать решения, действительно наиболее эффективные для их бизнеса.
Хотите контролировать свою прибыль и соблюдать правило 40?
Затраты на облачную инфраструктуру вносят значительный вклад в операционные расходы многих SaaS-компаний. Другим важным аспектом является поддержание себестоимости проданных товаров (COGS) вашей компании в отличной корреляции с ее постоянными темпами роста доходов.
Однако получить лучшее представление о том, как ваши затраты соотносятся с ключевыми бизнес-показателями, такими как стоимость за функцию, стоимость за клиента и стоимость за команду, может быть сложно. Но CloudZero может помочь.
- Ваши инженеры могут использовать облачную аналитику затрат, чтобы понять стоимость каждой функции продукта, стоимость развертывания или стоимость команды разработчиков.
- CloudZero помогает финансовым отделам устанавливать правильные цены на SaaS для увеличения роста доходов и прибыльности за счет измерения и составления отчетов о действенных экономических показателях, таких как стоимость в расчете на одного клиента.
