Текущая ставка рефинансирования в Беларуси
28
июнь 2023
TOMIN.BY
Национальный банк Беларуси с 28 июня снизил ставку рефинансирования с 9,75 до 9,5 процента годовых. Ставка по кредиту овернайт уменьшилась с 10,75 до 10,5 процента годовых, ставка по депозиту овернайт – с 8,75 до 8,5 процента годовых. Об этом сообщила пресс-служба регулятора.
Соответствующие решения приняло правление Национального банка 21 июня 2023 года по итогам заседания по денежно-кредитной политике.
Это уже шестое снижение ставки рефинансирования с начала 2023 года: первый раз она снизилась с 23 января, второй — с 1 марта, третий — с 3 апреля, четвертый — со 2 мая, пятый — с 31 мая.
Также в Нацбанке обратили внимание на то, что в стране сохраняется тенденция замедления инфляционных процессов.
— В мае 2023 года потребительские цены снизились относительно апреля текущего года на 0,3 процента.
На этом фоне показатель годовой инфляции уменьшился до 3,7 процента с 4,7 процента месяцем ранее. Сохраняется также устойчивая динамика к замедлению основных компонентов индекса потребительских цен. Годовая базовая инфляция замедлилась до 3,3 процента с 4,6 процента в предыдущем месяце, трендовая инфляция – до 3,4 процента с 4,6 процента, — говорится в сообщении регулятора.
Также уточняется, что в ближайшие месяцы на фоне ожидаемых низких месячных значений инфляции показатель годового прироста потребительских цен не превысит уровень 5 процентов.
— Продолжается восстановление белорусской экономики. Поддержку росту ВВП оказывает постепенное увеличение внутреннего потребления, сопровождаемое сопоставимым ростом предложения товаров и услуг. Расширение платежеспособного спроса поддерживается за счет кредитных ресурсов банков в национальной валюте, доступность которых для организаций и граждан повысилась на фоне снижения процентных ставок.
Средняя процентная ставка по вновь выдаваемым кредитам банков и ОАО «Банк развития Республики Беларусь» юридическим лицам в мае 2023 года составила 8,32 процента годовых против 8,65 процента годовых месяцем ранее, — принформировали в Нацбанке.
Проинфляционные риски по-прежнему оцениваются как умеренные. Остаются повышенными темпы прироста рублевой денежной массы, что во многом связано с процессами девалютизации экономики. Одновременно сохраняется высокой доля ликвидных активов в структуре денежных сбережений населения в условиях сдержанной сберегательной активности граждан.
Уточняется, что следующие решения по ставке рефинансирования Национальный банк будет принимать с учетом фактической и ожидаемой динамики инфляции, а также оценивая риски со стороны внутренних и внешних условий и реакции на них финансовых рынков.
Ставка рефинансирования в 2023 году
С 23 января по 28 февраля 2023 года ставка рефинансирования составляла 11,5% годовых.
Ставка по кредиту овернайт с 23 января снизилась с 13 до 12,5 процента годовых, а ставка по депозиту овернайт — с 11 до 10,5 процента годовых.
С 1 марта 2023 года ставка рефинансирования снизилась с 11,5 до 11 процентов годовых, ставка по кредиту овернайт – с 12,5 до 12 процентов годовых, ставка по депозиту овернайт – с 10,5 до 10 процентов годовых. Снижение ставки рефинансирования в Нацбанке объяснили продолжающимся замедлением инфляционных процессов. В январе 2023 года годовая инфляция снизилась до 12% (с 12,8% в декабре 2022-го). А трендовая инфляция сократилась до 9,2% с 10,2%.
С 3 апреля ставка рефинансирования была снижена с 11 до 10,5 процента годовых. Ставка по кредиту овернайт уменьшилась с 12 до 11,5 процента годовых, ставка по депозиту овернайт – с 10 до 9,5 процента годовых. Тогда Нацбанк проинформировал, что в феврале 2023 года годовой прирост потребительских цен замедлился до 11,7 процента при 12 процентах месяцем ранее.
Трендовая инфляция также демонстрировала устойчивую динамику к замедлению. В феврале 2023 года она составила 8,9 процента при 9,2 процента в предыдущем месяце. После выхода в марте 2023 года годового показателя инфляции на однозначную величину тенденция замедления темпов роста потребительских цен продолжится и во II квартале 2023 года.
Со 2 мая ставка рефинансирования снизилась с 10,5 до 10 процентов годовых, ставка по кредиту овернайт — с 11,5 до 11 процентов годовых, ставка по депозиту овернайт – с 9,5 до 9 процента годовых.
С 31 мая ставка рефинансирования снизилась с 10 до 9,75 процентов годовых, ставка по кредиту овернайт — с 11 до 10,75 процентов годовых, ставка по депозиту овернайт – с 9 до 8,75 процента годовых.
C 28 июня ставка рефинансирования снизится с 9,75 до 9,5 процента годовых, ставка по кредиту овернайт — с 10,75 до 10,5 процента годовых, ставка по депозиту овернайт – с 8,75 до 8,5 процента годовых.
Что такое ставка рефинансирования и на что она влияет
Ставка рефинансирования — это процентная ставка Нацбанка, под которую регулятор предоставляет кредиты прочим финансовым организациям, главным образом, коммерческим банкам.
Чем ниже ставка рефинансирования, тем ниже проценты по потребительским и прочим кредитам.
Кроме этого, чем ниже ставка рефинансирования, тем ниже и проценты по банковским вкладам граждан и юридических лиц. Если же ставка, определяемая Нацбанком, увеличивается, то растут и проценты по коммерческим кредитам. Если же ставка рефинансирования уменьшается, то постепенно уменьшаются и проценты по кредитам в коммерческих банках – это так или иначе касается всех кредитов, но больше всего тех, в договорах которых процент «привязан» к ставке рафинирования.
Ставка рефинансирования – это важный финансово-экономический инструмент и показатель, который существенным образом влияет на доступность кредитов и доходность депозитов, а также на доступность денежных ресурсов для организаций и субъектов хозяйствования.
Решение о размере ставки рефинансирования принимает Национальный банк Беларуси, реагируя на изменяющуюся ситуацию в экономике страны и мировые тренды, а также на изменение баланса инфляционных рисков.
К примеру, в 2011 году регулятор пересматривал ставку рефинансирования 12 раз за год, а в 2015-м — один раз в году, тогда она увеличилась на 5 процентных пунктов и составила 25%. Так было и в 2022-м, когда ее также изменили единожды, подняв с 9,25% до 12% годовых с 1 марта 2022 года.
Исторический минимум был установлен 1 июля 2020 года — 7,75% (предыдущее значение было установлено несколькими месяцами ранее – 8%).
Что касается 2023 года, то по основным направлениям денежно-кредитной политики на текущий год денежно-кредитная политика Беларуси будет ориентирована на замедление инфляции до уровня 7–8 % и поддержание финансовой стабильности. Целевой размер ставки рефинансирования определен на уровне 10-11% годовых.
Что представляет из себя ставка овернайт и для чего нужна?
Денежные средства, когда они просто хранятся на счету, обесцениваются. Несколько десятков тысяч обычно расходуются довольно быстро, поэтому «убытков» не приносят.
Если речь идет о сотнях тысяч и миллионах, они должны всегда работать. Чтобы деньги приносили прибыль, клиенты были заинтересованы держать крупные суммы на счетах, банки предлагают услугу депозита на один рабочий день либо ночь с процентной ставкой. Она получила название овернайт и является ставкой, которая постоянно пересматривается. Как работает сервис? Насколько выгоден?
Как работает овернайт?
Краткосрочные депозиты требуют оперативного размещения и снятия. Банки, желая привлечь клиентов, делают процедуру максимально быстрой и комфортной. Чтобы клиенту не приходилось постоянно лично посещать банк для оформления документов каждый раз, когда он желает воспользоваться овернайтом, между финансовой организацией и юридическим лицом или индивидуальным предпринимателем заключается договор.
В соглашении прописываются условия, которые распространяются на все последующие сделки. Подтверждение пользования услугой осуществляется удаленно/дистанционно, то есть посещать отделение банка нет никакой необходимости.
Технические средства у каждого кредитно-финансового учреждения свои. Одни предлагают дополнительную опцию через онлайн-банкинг, другие через дополнительное приложение для смартфона. Принципиальной разницы для клиента нет. Имея соответствующее соглашение, заказать услугу не составит никаких проблем.
Деньги могут размещаться на специальном либо расчетном счете клиента как неснижаемый остаток сделки по овернайт. Процедура, как правило, осуществляется вечером (конец рабочего дня), а на следующее утро происходит начисление процентов. Это является главной причиной того, почему услуга называется овернайт. Однако, размещая деньги в пятницу вечером, вы получите средства только утром следующего рабочего дня, то есть в понедельник.
Как регулируется ставка овернайт?
Главным регулятором процентных ставок кредитно-финансовых учреждений на территории Российской Федерации является Центральный Банк (Центробанк России). Это распространяется и на овернайт. Целью Центробанка является сдерживание инфляции в ограниченном диапазоне.
Если говорить об овернайте, регулятор не допускает продолжительных и сильных ставок.
Актуальная процентная ставка Центробанка Российской Федерации по овернайту меняется каждый день. Она размещается на официальном сайте ЦБ РФ. Разница может варьироваться в несколько процентов, но, как правило, подобные кардинальные изменения происходят в течение месяцев. Суточные колебания не такие существенные.
Еще одним моментом, который влияет на величину ставки овернайт, является сумма размещаемых средств. Чем она больше, тем выше итоговый процент. Размер ставки варьируется в пределах 3-6 процентов. Банки обязаны следить и ориентироваться на цифру, предлагаемую ЦБ.
Преимущества и недостатки ставок овернайт
Главным достоинством краткосрочного депозита является получение пассивного дохода. К услуге овернайт прибегают в основном юридические лица и индивидуальные предприниматели, а не частные лица. Они имеют на своих счетах довольно крупные денежные средства, поэтому прибыль получается существенная.
Эти деньги компании не могут вкладывать на долгосрочные депозиты, поскольку средства необходимы для поддержания текущей деятельности предприятия (выдача зарплаты, расчеты с контрагентами и так далее). Овернайт позволяет деньгам работать круглосуточно. В рабочее время они являются денежным потоком компании, а ночью, в выходные, праздничные дни приносят дополнительный заработок.
Главным преимуществом услуги является оформление сервиса. В некоторых кредитно-финансовых учреждениях для заключения договора даже нет необходимости приходить в банк. Соглашение можно подписать онлайн. Вся процедура практически всегда выполняется дистанционно.
Недостаток заключается в небольшом проценте. Ставка, о которой говорилось выше, является годовой, а не суточной. Иными словами, при годовой ставке в 3%, за сутки получается 0,00821%. Это довольно низкий пассивный доход, поэтому он выгоден исключительно для компаний.
Определение, риски и преимущества в трейдинге
Что такое позиция овернайт?
Позиции овернайт — это открытые сделки, которые не были закрыты или ликвидированы к концу обычного торгового дня.
Позиции овернайт не принадлежат дневным трейдерам, но довольно распространены на валютных и фьючерсных рынках. Долгосрочные инвесторы, естественно, держат позиции овернайт на постоянной основе.
Ключевые выводы
- Позиции овернайт — это те, которые не были закрыты к концу торгового дня.
- Позиции овернайт могут подвергнуть инвестора риску возникновения новых событий, пока рынки закрыты.
- Внутридневные трейдеры обычно стараются не открывать позиции на следующий день.
- На рынках FX SPOT по позициям овернайт начисляются проценты за пролонгацию, которые списываются со счета клиента или зачисляются на него.
Понимание позиций овернайт
Проще говоря, позиции овернайт — это торговые позиции, которые не закрываются к концу торгового дня. Эти сделки проводятся на ночь для торговли на следующий день. Позиции овернайт подвергают трейдеров риску из-за неблагоприятных движений, которые происходят после закрытия обычных торгов.
Этот риск можно снизить в разной степени, в зависимости от торгуемых рынков. Например, на валютном или спотовом рынке любые условные ордера, такие как стоп-лосс и лимитные ордера, могут быть присоединены к открытой позиции.
На валютных рынках позиции овернайт представляют собой все открытые длинные и короткие позиции, которыми владеет форекс-трейдер по состоянию на 17:00. EST, то есть конец торгового дня на рынке Форекс.
Торговля овернайт относится к сделкам, которые размещаются после закрытия биржи и до ее открытия. Часы ночной торговли могут варьироваться в зависимости от типа биржи, на которой инвестор хочет совершить сделку.
Альтернативные рынки могут включать торговлю иностранной валютой и криптовалютами. На каждом рынке существуют стандарты ночной торговли, которые инвесторы должны учитывать при размещении сделок в нерабочее время.
Особые указания
Есть преимущества и недостатки в удержании позиции овернайт. На рынке форекс, 17:00.
EST считается окончанием торгового дня, хотя с появлением технологий и глобальным характером этой арены этот рынок открыт 24 часа в сутки, пять дней в неделю.
Поскольку новый торговый день начинается после 17:00, позиции открываются уже в 16:59. EST и закрывается уже в 17:01. EST по-прежнему считаются позициями овернайт. Перекрытие торговых часов на биржах Северной Америки, Австралии, Азии и Европы позволяет трейдеру в любое время совершать сделки на иностранной валюте через брокера-дилера.
Процентная ставка пролонгации по позициям овернайт влияет на торговый счет как на кредит, так и на дебет. На рынке Форекс ролловер означает, что позиция продлевается в конце торгового дня без расчетов. Большинство сделок на рынке Форекс переносятся ежедневно до тех пор, пока они не закроются или не рассчитываются. Ролловеры проводятся с использованием транзакций Spot-Next или Tom-Next.
Если трейдер открыл позицию в понедельник в 16:59. EST и закрывается в тот же понедельник в 17:03.
EST, эта позиция по-прежнему будет считаться овернайт-позицией, поскольку позиция удерживалась после 17:00. EST и подлежит переносу процентов.
Сохранение ночной позиции
Форекс-трейдеры, как правило, принимают во внимание риск, стоимость капитала, изменения кредитного плеча и стратегию при принятии решения о сохранении позиции овернайт. Цель сохранения позиции на следующий день состоит в том, чтобы попытаться увеличить прибыль по сделке, удерживая ее на ночь или сводя к минимуму убытки от убыточной дневной сделки.
Некоторые инвесторы в акции считают, что сохранение позиции овернайт является выгодной стратегией, в то время как другие считают, что покупка или продажа акций незадолго до закрытия является более прибыльным шагом. Те, кто верит в сохранение позиций на ночь, часто держат свои позиции на ночь, а затем продают или торгуют ими как можно ближе к утреннему звонку.
При ранней торговле акции и трейдеры свежие, и любые потенциальные негативные аспекты рынка предыдущего дня очищают счет.
Внутридневной трейдер часто закрывает все сделки до конца торгового дня, чтобы не удерживать открытые позиции на ночь.
Редко когда позиция овернайт может превратить дневной убыток в прибыль, и, кроме того, существует риск сохранения открытой позиции овернайт. Прежде всего, рынок может резко измениться в одночасье с появлением катастрофических новостей или других событий, которые могут повлиять на рынки.
Именно из-за этого риска многие инвесторы придерживаются строгой политики торговли только в дневное время. Могут возникнуть расходы по займам, так как позиция овернайт требует кредитного плеча брокера для поддержания позиции.
Большинство компаний сообщают о своих финансовых результатах, когда рынки закрыты, чтобы все инвесторы могли получать информацию одновременно. Важные объявления могут быть сделаны после закрытия рынка, а не в середине торгового дня, и могут повлиять на позиции овернайт.
Основы ставок на спорт, букмекеры и то, как они устанавливают линии и коэффициенты в букмекерских конторах
Никто не становится экспертом по ставкам на спорт за одну ночь.
Требуются месяцы, если не годы, чтобы превратиться из новичка в опытного игрока. Первым шагом является изучение того, как работают ставки на спорт, и понимание языка и терминологии, которые используют игроки.
В ближайшие дни и недели мы будем использовать это пространство для обсуждения нескольких тем Sports Betting 101. Сегодня давайте начнем с нескольких основных основ, включая букмекерские конторы, букмекеров и то, как устанавливаются линии.
Самый распространенный способ сделать ставку — через букмекерскую контору, которую обычно называют «книгой» или просто «домом». Это заведения, которые принимают ставки и выдают деньги. Есть два вида букмекерских контор. Первый — это физическое место, такое как South Point в Лас-Вегасе, где вы подходите к кассе, известной как «окно», и делаете ставку лично. Букмекерские конторы обычно располагаются внутри казино или рядом с ним. Они считаются раем для игроков, делающих ставки на спорт, потому что они заполнены телевизорами с большим экраном от стены до стены, показывающими десятки игр, которые игроки могут смотреть и поддерживать свои ставки, также известные как «игра в поте лица».
Второй тип букмекерской конторы расположен онлайн. Создав учетную запись в онлайн-букмекерской конторе, вы можете делать ставки через компьютер, планшет или мобильное приложение. Мобильные приложения в последние годы становятся все более популярными благодаря оперативности и удобству.
Физические букмекерские конторы используют большой штат сотрудников для обеспечения бесперебойной работы. Сюда входят кассиры, известные как составители билетов, супервайзеры, бухгалтеры, риск-менеджеры, сотрудники службы безопасности, аналитики ставок и технические специалисты. Но самым важным человеком в букмекерской конторе является главный букмекер. Тотализатор — самый умный человек в букмекерской конторе. Это эксперты по математике с непревзойденными знаниями в области ставок и многолетним опытом работы в отрасли. Они знают ставки и деньги, как свои пять пальцев.
Главный букмекер — это человек, который создает коэффициенты для всех различных игр, матчей и событий, на которые могут делать ставки игроки.
Создание шансов обычно называют «установкой линии». Важно помнить, что существуют сотни различных букмекерских контор, и не в каждой из них публикуются одинаковые коэффициенты для данной игры. Это связано с целым рядом причин, в том числе с регионом, клиентурой и принципиальной разницей во мнениях о том, какой должна быть линия. Некоторые книги предназначены в основном для случайных или рекреационных игроков, которые делают ставки для развлечения, известных как «средние Джо» или просто «публика». Другие книги предназначены для более серьезных, профессиональных игроков, которые выигрывают с высокой скоростью и делают большие ставки. Они считаются крутыми игроками, известными как «шулеры» или «умники».
Чтобы определить, какими должны быть коэффициенты в данной игре, букмекеры в значительной степени полагаются на передовую математику, научные формулы, компьютерные алгоритмы и опыт. Они также учитывают номинальную мощность. Рейтинг силы — это статистическое представление того, насколько сильна каждая команда по сравнению друг с другом.
Он фокусируется на ключевых статистических категориях и соображениях, таких как преимущество, сила графика и многое другое. Сравнивая рейтинг силы каждой команды и вычисляя числа, букмекеры получат приблизительную оценку того, какой должна быть линия.
Затем букмекеры корректируют или корректируют линию в зависимости от преимущества домашнего поля, травм, конкретных личных встреч, расписания и даже погоды. Если команда получает травму звездного игрока или команда играет свою вторую игру подряд подряд, что известно как спина к спине, это учитывается в коэффициентах. Если футбольная команда с плохой линией нападения встречается с командой с отличной линией защиты, это также учитывается в коэффициентах.
После того, как букмекеры установили линию, она обнародуется. Начальная линия называется линией открытия или для краткости «открывающей». Затем игроки могут выбрать, на какую команду они хотят сделать ставку. Вообще говоря, цель букмекерских контор, также известных как букмекерские конторы, состоит в том, чтобы установить линию, которая собирает сбалансированные деньги 50/50 с обеих сторон.
Таким образом, они могут ограничить свой риск и уменьшить свою ответственность.
Когда линия освобождается, ограничения становятся низкими. Лимиты — это сумма денег, которую букмекеры примут на данную ставку. Букмекеры используют этот начальный период, когда линия впервые выпущена, как период «прощупывания», чтобы увидеть, как отреагирует ранний рынок. Букмекеры хотят защитить себя от профессиональных игроков, делающих большие ставки раньше и использующих в своих интересах неправильную или неактивную линию, известную как «мягкая» линия. Книги позволяют профессиональным игрокам делать ставки на игры с низкими лимитами, чтобы помочь им формировать и формировать линию до ее самого сильного и самого точного числа. Как только устанавливается универсальная линия, известная как «линия консенсуса», рынок берет верх.
Важно знать, что коэффициенты ставок изменчивы и постоянно меняются в зависимости от денег и ставок или «действий», которые принимают букмекеры. Букмекеры корректируют линию вверх или вниз в зависимости от того, какая сторона получает больше денег.
