Среднегодовая стоимость основных фондов формула расчета: Среднегодовая стоимость основных средств: формула и примеры — Контур.Экстерн

Коэффициент оборачиваемости основных средств — AccountingTools

Что такое коэффициент оборачиваемости основных средств?

Коэффициент оборачиваемости основных средств сравнивает чистые продажи с чистыми основными средствами. Он используется для оценки способности руководства генерировать продажи за счет инвестиций в основные средства. Высокий коэффициент указывает на то, что бизнес эффективно выполняет работу по увеличению продаж с относительно небольшим количеством основных средств. Кроме того, это может быть аутсорсинг работы, чтобы избежать инвестиций в основные средства, или распродажа избыточных мощностей основных средств.

Низкий коэффициент оборачиваемости основных средств указывает на то, что бизнес чрезмерно инвестирует в основные средства. Низкий коэффициент также может указывать на то, что бизнесу необходимо выпускать новые продукты для оживления продаж. В качестве альтернативы он мог сделать крупные инвестиции в основные фонды с временной задержкой, прежде чем новые активы начнут генерировать продажи. Другая возможность заключается в том, что руководство вложило средства в области, которые не увеличивают пропускную способность узких мест, что не приводит к увеличению пропускной способности.

Концепция коэффициента оборачиваемости основных средств наиболее полезна для стороннего наблюдателя, который хочет знать, насколько хорошо бизнес использует свои активы для увеличения продаж. Корпоративный инсайдер имеет доступ к более подробной информации об использовании конкретных основных средств и поэтому менее склонен использовать этот коэффициент.

Как рассчитать коэффициент оборачиваемости основных средств

Формула коэффициента состоит в том, чтобы вычесть накопленную амортизацию из валовых основных средств и разделить эту сумму на чистую годовую выручку. Может оказаться необходимым получить среднюю цифру основных средств, если сумма существенно меняется с течением времени. Не включайте нематериальные активы в знаменатель, так как это может исказить результаты. Формула:

Чистый годовой объем продаж ÷ (Валовые основные средства — Накопленная амортизация) = Коэффициент оборачиваемости основных средств

Пример коэффициента оборачиваемости основных средств

Компания ABC имеет валовые основные средства в размере 5 000 000 долларов США и накопленную амортизацию в размере 2 000 000 долларов США. Продажи за последние 12 месяцев составили 9 000 000 долларов США. Расчет коэффициента оборачиваемости основных средств ABC:

$9 000 000 Чистая выручка ÷ ($5 000 000 Валовые основные средства — $2 000 000 Накопленная амортизация)

= 3,0 Оборот в год

Проблемы с коэффициентом оборачиваемости основных средств

Ниже приведены некоторые предостережения относительно использования этого измерения.

Специфический для отрасли

Коэффициент оборачиваемости основных средств наиболее полезен в «тяжелой промышленности», такой как автомобилестроение, где для ведения бизнеса требуются большие капиталовложения. В других отраслях, таких как разработка программного обеспечения, инвестиции в основной капитал настолько скудны, что это соотношение не имеет большого значения.

Ускоренная амортизация

Потенциальная проблема с этим коэффициентом может возникнуть, если компания использует ускоренную амортизацию, такую ​​как метод двойного уменьшаемого остатка, поскольку это искусственно уменьшает сумму чистых основных средств в знаменателе расчета и делает оборот выше, чем он должен быть на самом деле быть.

Воздействие реинвестирования

Текущая амортизация неизбежно уменьшит сумму знаменателя, поэтому коэффициент оборачиваемости со временем будет расти, если только компания не инвестирует эквивалентную сумму в новые основные средства для замены старых. Таким образом, предприятие, управленческая команда которого намеренно решает не реинвестировать в свои основные средства, будет испытывать постепенное улучшение коэффициента основных средств в течение определенного периода времени, после чего его ветхая база активов не сможет эффективно производить товары. .

Аналогичные понятия

Коэффициент оборачиваемости основных средств аналогичен коэффициенту оборачиваемости материальных активов, который не включает в знаменателе чистую стоимость нематериальных активов. Коэффициент также иногда называют коэффициентом основных средств.

Тарифы и расчеты | Predix APM

Определения процентных ставок

Существует несколько типов процентных ставок, используемых в анализе LCC.

Различия между различными типами ставок основаны на нескольких ключевых экономических факторах.

Годовые номинальные процентные ставки

Годовая номинальная процентная ставка – это заявленная процентная ставка по данному кредиту. Это фактическая денежная цена, которую заемщики платят кредиторам за использование своих денег. Если номинальная ставка по кредиту составляет 5%, то заемщики могут рассчитывать на выплату 5 долларов процентов на каждые 100 долларов, предоставленных им взаймы на один год.

Простые процентные ставки

Простую процентную ставку рассчитать проще всего, поскольку каждый год не происходит начисления сложных процентов. Таким образом, простая годовая процентная ставка в размере 5% добавляет 5% к сумме капитала, причитающейся за каждый год.

Простые процентные ставки

Если вы кладете денежную сумму в банк и каждый год тратите полученные проценты (т. е. капитал остается постоянным), сумма денег, которую вы заработаете некоторое время в будущем, определяется формула:

A=P(1+r)*t

, где P — первоначальные инвестиции (основная сумма), r — процентная ставка за период, выраженная десятичной дробью, t — количество периодов, а A — сумма денег в банке плюс проценты, которые вы тратите в конце периода. расчетный период.

Сложные процентные ставки

В сложных процентных ставках годовая процентная ставка применяется к основной сумме займа плюс дополнительная сумма, причитающаяся в предыдущем году из-за уже начисленных процентов. 9t

, где P — первоначальные инвестиции, r — процентная ставка за период, t — количество периодов, а A — сумма денег в банке после периодов.

Реальные процентные ставки

Реальная процентная ставка указывает «реальную» ставку, которую кредитор получает после учета инфляции; то есть процентная ставка, превышающая уровень инфляции. Если облигация, которая ежегодно начисляется, имеет номинальную доходность 6%, а уровень инфляции составляет 4%, то реальная процентная ставка составляет всего 2%.

Можно сказать, что реальная процентная ставка представляет собой фактическую математическую ставку, по которой инвесторы и кредиторы получают прибыль от своих займов. На самом деле реальные процентные ставки могут быть отрицательными, если уровень инфляции превышает номинальную ставку инвестиций. Например, облигация с номинальной ставкой 3% будет иметь реальную процентную ставку -1%, если уровень инфляции составляет 4%. Таким образом, сравнение реальных и номинальных процентных ставок может быть выражено в следующем уравнении:

Реальная процентная ставка = Номинальная процентная ставка – Инфляция

Из этой формулы можно вывести несколько экономических условий, которые кредиторы, заемщики и инвесторы могут использовать для принятия более обоснованных финансовых решений.

Реальные процентные ставки могут быть не только положительными или отрицательными, но также могут быть выше или ниже номинальных ставок. Номинальные процентные ставки превысят реальные ставки, когда уровень инфляции будет положительным числом (как это обычно и бывает). Но реальные ставки также могут превышать номинальные ставки в периоды дефляции.

Годовые эффективные процентные ставки

Эффективная ставка учитывает степень начисления сложных процентов для номинальной процентной ставки. Например, если по облигации выплачивается 6 % в год и начисляется раз в полгода, то инвестор, вложивший 1000 долларов в эту облигацию, получит 30 долларов в виде процентов через первые 6 месяцев (1000 долларов x 0,03) и 30,90 долларов в виде процентов после следующего. 6 месяцев (1030 x 0,03 долл. США). Всего инвестор получил $60,9.0 за год, что означает, что при номинальной ставке 6% фактическая ставка составила 6,09%.

С математической точки зрения разница между номинальной и эффективной ставкой увеличивается с увеличением количества периодов начисления сложных процентов в течение определенного периода времени.

Методы амортизации

Методы амортизации включают:

Снижение баланса

Метод амортизации по методу уменьшаемого остатка — это метод ускоренной амортизации, при котором сумма амортизации, начисляемая на актив, со временем снижается. Другими словами, в начале срока службы начисляется больше амортизации, а в конце — меньше.

Причина снижения суммы начисляемой амортизации заключается в том, что активы обычно более продуктивны, когда они новые, и их продуктивность постепенно снижается. Таким образом, в первые годы эксплуатации активы приносят больший доход по сравнению с доходом, полученным в более поздние годы их жизни.

Формула и порядок расчета

Амортизация по методу уменьшаемого остатка рассчитывается по следующей формуле:

Амортизация = Норма амортизации × Балансовая стоимость актива

Норма амортизации определяется по следующей формуле:

Норма амортизации = Ускоритель × Ставка прямой линии

В приведенной выше формуле акселератор — это коэффициент умножения, который ускоряет амортизацию. Балансовая стоимость – это разница между стоимостью актива и его накопленной амортизацией. В течение первого отчетного периода накопленная амортизация равна нулю, поэтому балансовая стоимость равна себестоимости. Поскольку балансовая стоимость уменьшается после каждого начисления амортизации, амортизационные отчисления уменьшаются при последующих начислениях.

Амортизация начисляется в соответствии с вышеуказанным методом до тех пор, пока балансовая стоимость превышает ликвидационную стоимость актива.

Амортизация больше не начисляется, когда балансовая стоимость равна ликвидационной стоимости.

Одна линия

Однолинейная (или прямолинейная) амортизация является методом по умолчанию, используемым для постепенного уменьшения балансовой стоимости основных средств в течение срока их полезного использования. Этот метод предназначен для отражения модели потребления базового актива и используется, когда нет определенной модели использования актива с течением времени.

1. При прямолинейном методе амортизации амортизация начисляется равномерно в течение расчетного срока полезного использования актива. Шаги прямолинейного расчета:
2. Определите первоначальную стоимость актива, признанного в качестве основного средства.
3. Вычтите расчетную ликвидационную стоимость актива из суммы, в которой он зарегистрирован в бухгалтерских книгах.
4. Определите расчетный срок полезного использования актива. Проще всего использовать стандартный срок полезного использования для каждого класса активов.
5. Разделите расчетный срок полезного использования (в годах) на 1, чтобы получить линейную норму амортизации.
6. Умножьте норму амортизации на стоимость актива (за вычетом ликвидационной стоимости).

Single Line

Pensive Corporation покупает машину Procrastinator Deluxe за 60 000 долларов. Его ликвидационная стоимость оценивается в 10 000 долларов США, а срок полезного использования — пять лет. Pensive рассчитывает ежегодную линейную амортизацию машины по следующей формуле:

• Затраты на приобретение в размере 60 000 долларов США – расчетная ликвидационная стоимость в размере 10 000 долларов США = стоимость амортизируемых активов в размере 50 000 долларов США
• 1/5 лет полезного использования = 20% нормы амортизации в год
• 20% норма амортизации x 50 000 долл. США стоимость амортизируемых активов = 10 000 долл. США годовой амортизации

Сумма лет

Метод амортизации по сумме цифр за годы — это ускоренный метод амортизации, при котором амортизация рассчитывается по следующему уравнению:

где,

стоимость = первоначальная стоимость актива (на начало периода 1)

утилизация = окончательная стоимость актива в конце его срока службы

срок службы = количество периодов, в течение которых происходит амортизация

за = период, за который рассчитывается амортизация

Прямая линия

Прямая – сумма капитальных затрат и количества периодов.

Годовая (прямолинейная) норма амортизации DSL = (V-S)/(V*L)

Годовая ставка дисконтирования

Годовая ставка дисконтирования — это норма прибыли, используемая в анализе дисконтированных денежных потоков для определения приведенной стоимости будущих денежных потоков.

Детали

При годовом анализе дисконтированных денежных потоков сумма всех будущих денежных потоков (C) за некоторый период владения (N) дисконтируется до настоящего времени с использованием нормы прибыли (r). Эта норма прибыли (r) в приведенной ниже формуле является ставкой дисконтирования.

Чистая приведенная стоимость

Чистая приведенная стоимость (NPV) или чистая приведенная стоимость (NPW)[1] определяется как сумма приведенных стоимостей (PV) входящих и исходящих денежных потоков за определенный период времени. Входящие и исходящие денежные потоки также можно описать как денежные потоки выгод и затрат соответственно.

Текущая стоимость

Текущая стоимость – это текущая стоимость будущих денежных потоков на основе Ставки дисконтирования. Для LCC ставка дисконтирования рассчитывается на основе номинальной процентной ставки, чтобы дать временную стоимость применяемых денег.

(Денежный поток / (1+ставка дисконтирования))

Затраты

Затраты включают:

Капитальные затраты

Капитальные затраты — это затраты, обычно повторяющиеся, которые устанавливаются заранее и не меняются. Примеры включают накладные расходы на хранение, амортизированные по общему количеству активов, документации и т. д.

Денежный поток

Денежный поток представляет собой приток денег после налогообложения, который может быть положительным, если учитывать сбережения.

(Доход — (Все затраты + Амортизация)) * (1-Налоговая ставка) + Амортизация

Операционные расходы

Эксплуатационные расходы представляют собой сумму эксплуатационных расходов за период и включают все переменные затраты, связанные с эксплуатацией оборудования (например, топливо и техническое обслуживание).

Доход

Доход рассчитывается на основе Профиля.

Общая стоимость владения

Общая стоимость владения представляет собой сумму всех денежных потоков после уплаты налогов в течение жизненного цикла актива.

Годовой темп роста

Годовой темп роста = текущая стоимость или стоимость минус первоначальная цена или стоимость и разделить на первоначальную цену за период в один год.

ER = (C2 – C1) / C1, где C1 – начальная стоимость, а C2 – конечная стоимость через 1 год

Внутренняя норма прибыли

Внутренняя норма прибыли представляет собой процентную ставку, необходимую для доведения чистой приведенной стоимости (NPV) до нуля, и дает ожидаемую норму прибыли от инвестиций в актив (общая стоимость владения).

Общая стоимость владения / (1 + ставка дисконтирования)

Запланированное потребление единиц

Запланированное потребление единиц – это сумма всех операционных единиц, накопленных за каждый период анализа.