Доходность фондов акций в 2018 году. Предварительные итоги 2019 — Плюсономика
«Предсказывать поведение фондовых рынков акций — дело неблагодарное. Полгода — слишком короткий промежуток, в течение которого может произойти все что угодно. Акции — все-таки более чувствительный и нежный инструмент, чем облигации. Вспомним хотя бы мощную коррекцию зарубежных рынков в конце прошлого года.Панических ожиданий нет, даже несмотря на то, что все рынки сегодня находятся на максимумах. Если бы все шло в «штатном» режиме, вторая половина 2019 года не должна быть хуже прошедшей. Вполне логично ожидать продолжения роста индексов, разумеется, более скромного, чем за последние шесть месяцев.
В пользу паевых фондов акций говорит одно важное обстоятельство: сегодня акции для большинства инвесторов в России и в мире являются чуть ли не единственным классом активов, который способен обеспечить желаемую доходность. На рынке облигаций получить приемлемый доход (от 5 % годовых в валюте) в долгосрочной перспективе практически невозможно. В последнее время здесь наблюдается заметный рост и, как следствие, снижение доходности от вложений в облигации.
Если ничего экстраординарного не произойдет, во второй половине года рынки акций покажут более медленный, структурный, но все-таки рост.
Для инвесторов, которые планируют долгосрочные вложения, для вхождения в фонды акций нет неудачного времени. На длительном горизонте фондовые рынки так или иначе будут расти, а доходность от вложений в акции будет выше, чем в облигации. Вероятность получить убыток от инвестиций в акции на горизонте в три года составляет примерно 15 %, и она снижается с увеличением этого срока.
Для тех, кто настроен более спекулятивно, чей горизонт планирования не столь продолжителен, можно рекомендовать подождать небольшой коррекции. Она обязательно будет, риски никуда не уходят и периодически дают о себе знать. Заходить на рынок акций, покупая соответствующие ПИФы, можно спокойно, как только идет снижение рынков на 3-5 %.
Нет смысла гнаться за показателями отдельных отраслевых фондов. Ставка на прошлую доходность, когда инвестор погашает паи своего фонда и резко перекладывается в секторальный ПИФ, показавший на отрезке в пару месяцев блестящий результат, ведет к большим убыткам в будущем. Вы заходите на максимумах, и такие отраслевые фонды акций «просаживаются» еще сильнее.
Логично выбирать фонды широкого профиля и доверять функцию выбора отраслей профессиональному управляющему, который внутри фонда будет лавировать между разными секторами».
Мировые инвестиционные фонды — Investing.com
© 2007-2021 Fusion Media Limited. Все права зарегистрированы. 18+
Предупреждение о риске: Торговля финансовыми инструментами и (или) криптовалютами сопряжена с высокими рисками, включая риск потери части или всей суммы инвестиций, поэтому подходит не всем инвесторам. Цены на криптовалюты чрезвычайно волатильны и могут изменяться под действием внешних факторов, таких как финансовые новости, законодательные решения или политические события. Маржинальная торговля приводит к повышению финансовых рисков.
Прежде чем принимать решение о совершении сделки с финансовым инструментом или криптовалютами, вы должны получить полную информацию о рисках и затратах, связанных с торговлей на финансовых рынках, правильно оценить цели инвестирования, свой опыт и допустимый уровень риска, а при необходимости обратиться за профессиональной консультацией.
Fusion Media напоминает, что информация, представленная на этом веб-сайте, не всегда актуальна или точна. Данные и цены на веб-сайте могут быть указаны не официальными представителями рынка или биржи, а рядовыми участниками. Это означает, что цены бывают неточны и могут отличаться от фактических цен на соответствующем рынке, а следовательно, носят ориентировочный характер и не подходят для использования в целях торговли.
При отсутствии явно выраженного предварительного письменного согласия компании Fusion Media и (или) поставщика данных запрещено использовать, хранить, воспроизводить, отображать, изменять, передавать или распространять данные, содержащиеся на этом веб-сайте. Все права на интеллектуальную собственность сохраняются за поставщиками и (или) биржей, которые предоставили указанные данные.
Fusion Media может получать вознаграждение от рекламодателей, упоминаемых на веб-сайте, в случае, если вы перейдете на сайт рекламодателя, свяжитесь с ним или иным образом отреагируете на рекламное объявление.
Рейтинги и достижения
Информация и условия инвестирования на данной странице, в том числе, порог входа, условия обмена и продажи паев, указаны в соответствии с Правилами доверительного управления открытых паевых инвестиционных фондов под управлением АО УК «Апрель Капитал».АО УК «Апрель Капитал» (лицензия № 21-000-1-00075 от 09 августа 2002 года на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами, выданная ФКЦБ России (без ограничения срока действия), лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг № 177-09185-001000 от 08 июня 2006 года на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами, выданная ФСФР России (без ограничения срока действия). Открытые паевые инвестиционные фонды под управлением АО УК «Апрель Капитал» (далее — Фонды): ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Апрель Капитал — Акции»
Получить подробную информацию о Фондах и ознакомиться с правилами доверительного управления Фондами, а также с иными документами, предусмотренными в Федеральном законе от 29.11.2001 N 156-ФЗ «Об инвестиционных фондах» и нормативными актами в сфере финансовых рынков, можно по адресу: 123112, г. Москва, Пресненская наб., д.12, этаж 45, комната 14, по телефону +7 495 668-5566, а также в сети интернет по адресу: www.april-capital.ru. Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в паевые инвестиционные фонды, прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления фондом. Правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами, находящимися под управлением АО УК «Апрель Капитал», предусмотрены скидки с расчетной стоимости паев при их погашении. Обращаем Ваше внимание, что взимание скидок уменьшает доходность инвестиций в инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов.
Информация об используемом знаке обслуживания: 09.11.2016 г. №РД0209944 — Государственная регистрация договора о предоставлении права использования товарных знаков от 29.08.2016 г.:
— «Апрель Капитал» по Свидетельству № 569211, в отношении услуг 36, 41, 45 классов МКТУ,
— «изобразительный товарный знак» по Свидетельству № 582278, в отношении товаров и услуг 09, 16, 35, 36, 41, 45 классов МКТУ
Фонды УК БКС в лидерах рейтинга российских паевых фондов по доходности
АО УК «БКС». Лицензия № 21-000-1-00071 от 25.06.2002 на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами. Выдана ФКЦБ РФ. Подробная информация об осуществлении деятельности по управлению паевыми инвестиционными фондами АО УК «БКС», а также об агентах, в том числе о полном, сокращенном фирменном названии, местонахождении, лицензии агентов представлена на официальном сайте АО УК «БКС» в сети «Интернет» bcs.ru/am, в офисе АО УК «БКС» по адресу: Российская Федерация, 630099, г. Новосибирск, ул. Советская, 37, тел.: (383) 210-50-20. АО УК «БКС» также раскрывает информацию, предусмотренную действующим законодательством Российской Федерации в информационном бюллетене «Приложение к вестнику ФСФР» и ленте ЗАО «Интерфакс».Стоимость инвестиционных паёв может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем. Все сведения о доходности (приросте стоимости пая) ПИФ под управлением АО УК «БКС» приводятся без учета надбавок/скидок и налогообложения. Взимание надбавок (скидок) уменьшит доходность инвестиций в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда. АО УК «БКС», государство не гарантируют доходность инвестиций в инвестиционные фонды. Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым фондом.
Данные о ценных бумагах указаны в материале исключительно в информационных целях для описания паевых инвестиционных фондов и не могут рассматриваться или быть использованы в качестве рекламы, предложения, побуждения сделать вложение в ценные бумаги, другие финансовые инструменты. АО УК «БКС» не несет ответственности за результаты инвестиционных решений, принятых на основе указанных данных. Не является рекламой ценных бумаг. Иностранные финансовые инструменты, акции (паи) инвестиционных фондов в соответствии с иностранным правом, могут быть не квалифицированы в качестве ценных бумаг согласно законодательству РФ, предназначены только для квалифицированных инвесторов. Информация об указанных финансовых инструментах адресована только квалифицированным инвесторам.
Указание примера ожиданий инвестора, его инвестиционных целей, целей фондов, инвестиционного профиля драйверов роста является предположительным и не является обещанием гарантий уровня риска, доходности, эффективности управления активами, размера и стабильности издержек, доходов, безопасности инвестиций.
Полное наименование паевого инвестиционного фонда: Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «БКС Драгоценные металлы», регистрационный номер правил фонда: 2515, дата регистрации 27.12.2012, ФСФР России.
Указано изменение стоимости пая на 28.06.2019. Изменение стоимости пая «БКС Драгоценные Металлы» на 28.06.2019 за 3 месяца, 6 месяцев, 1 год и 3 года составило соответственно +2,15%, -0,45%, +20,85% и +3,75%.
Полное наименование паевого инвестиционного фонда: Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «БКС Основа», регистрационный номер правил фонда: 0140-58233625, дата регистрации 8.10.2003, ФКЦБ.
Указано изменение стоимости пая на 28.06.2019. Изменение стоимости пая «БКС Основа» на 28.06.2019 за 3 месяца, 6 месяцев, 1 год и 3 года составило соответственно +4,28%, +4,92%, +6,88% и +22,74%.
Дополнительная информация – на сайте УК БКС.
Управляющая компания ПРОМСВЯЗЬ
Общество с ограниченной ответственностью «Управляющая компания ПРОМСВЯЗЬ». Лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21-000-1-00096 от 20.12.2002 выдана ФКЦБ России. Лицензия профессионального участника ценных бумаг на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами № 045-10104-001000 от 10.04.2007, выдана ФСФР России.
ОПИФ рыночных финансовых инструментов «ПРОМСВЯЗЬ – Акции». Правила фонда зарегистрированы ФСФР России 23.03.2005 за № 0336-76034510. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «ПРОМСВЯЗЬ – Фонд смешанных инвестиций». Правила фонда зарегистрированы ФСФР России 23.03.2005 за № 0337-76034438. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «ПРОМСВЯЗЬ – Облигации». Правила фонда зарегистрированы ФСФР России 23.03.2005 за № 0335-76034355. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «ПРОМСВЯЗЬ – Оборонный». Правила фонда зарегистрированы ФСФР России 09.12.2010 за № 2004-94173468. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «КапиталЪ-Облигации». Правила фонда зарегистрированы ФСФР России 10.09.2004 за № 0258-74112789. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «ПРОМСВЯЗЬ – Перспективные вложения». Правила фонда зарегистрированы ФСФР России 10.09.2004 за № 0257-74113429. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «КапиталЪ-Сбалансированный». Правила фонда зарегистрированы ФСФР России 10.09.2004 за № 0259-74113501. ЗПИФ рентный «Коммерческая недвижимость». Правила фонда зарегистрированы ФСФР России 08.10.2009 за № 1588-94199522. ЗПИФ недвижимости «Первобанк-Недвижимость». Правила фонда зарегистрированы ФСФР России 16.03.2010 за № 1756-94199479. ЗПИФ рентный «Первый Рентный». Правила фонда зарегистрированы ФСФР России 10.06.2009 за № 1448-94199611. ЗПИФ недвижимости «Эверест Центр». Правила фонда зарегистрированы ФСФР России 24.12.2009 № 1698-94163725.
Получить информацию о фондах и ознакомиться с Правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами, с иными документами, предусмотренными Федеральным законом от 29.11.2001 № 156-ФЗ «Об инвестиционных фондах» и нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг можно по адресу: 109240, г. Москва, ул. Николоямская, д.13, стр. 1, этаж 5 комнаты 1-31, тел. (495) 662-40-92. Стоимость инвестиционных паёв может увеличиваться и уменьшаться. Результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем. Государство не гарантирует доходность инвестиций в паевые инвестиционные фонды. Перед приобретением инвестиционных паев необходимо внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом предусмотрены надбавки и скидки к расчетной стоимости инвестиционных паев. Взимание надбавок и скидок уменьшит доходность инвестиций в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда.
Информация о структуре и составе акционеров (участников) ООО «УК ПРОМСВЯЗЬ», в том числе о лицах, под контролем либо значительным влиянием которых она находится, соответствует информации, направленной 27.11.2020 в Банк России для размещения на официальном сайте Банка России. Дата раскрытия: 27.11.2020 18:36.
Раскрываемая на сайте информация находится в постоянном доступе бессрочно, если не указано иное. Для ознакомления с материалами Вам могут понадобиться программы просмотра pdf и xls файлов
| № | Фонд | Наименование Провайдера | Базовый актив | Валюта iNAV |
Формат | Тикер | Презентация |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Облигации/Еврооблигации | |||||||
| 1 | FinEx Tradable Russian Corporate Bonds UCITS ETF (RUB) |
FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Индекс российских корпоративных облигаций EMRUS (Bloomberg Barclays) | ₽ | ETF | FXRB | О продукте |
| 2 | FinEx Tradable Russian Corporate Bonds UCITS ETF (USD) |
FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Индекс российских корпоративных облигаций EMRUS (Bloomberg Barclays) | $ | ETF | FXRU | О продукте |
| 3 | ITI Funds Russia-focused USD | ITI Funds (АйТиАй Фандс) |
ITI Funds Russia-focused USD Eurobond Index (ITIEURBD Index) | $ | ETF | RUSB | О продукте |
| 4 | Сбербанк – Индекс МосБиржи российских ликвидных еврооблигаций | АО «Сбер Управление Активами» | Индекс МосБиржи российских ликвидных еврооблигаций (RUEU10) | ₽/$ | БПИФ | SBCB | О продукте |
| 5 | ВТБ – Российские корпоративные облигации смарт бета | АО ВТБ Капитал Управление активами (ВТБК УА) | Индекс корпоративных облигаций (RUCBITR) | ₽ | БПИФ | VTBB | О продукте |
| 6 | Сбербанк — Индекс МосБиржи государственных облигаций | АО «Сбер Управление Активами» | Индекс государственных облигаций (RGBITR) |
₽ | БПИФ | SBGB | О продукте |
| 7 | Сбербанк — Индекс МосБиржи рублевых корпоративных облигаций | АО «Сбер Управление Активами» | Индекс рублевых корпоративных облигаций (RUCBTR3Y) |
₽ | БПИФ | SBRB | |
| 8 | Газпромбанк — Корпоративные облигации 2 года | УК «Газпромбанк Управление активами» | Индикатор «Газпромбанк — Корпоративные облигации, дюрация 2 года» | ₽ | БПИФ | GPBS | О продукте |
| 9 | Газпромбанк — Корпоративные облигации 4 года | УК «Газпромбанк — Управление активами» | Индикатор «Газпромбанк — Корпоративные облигации, дюрация 4 года» | ₽ | БПИФ | GPBM | О продукте |
| 10 | ВТБ – Фонд «Американский корпоративный долг» | АО ВТБ Капитал Управление активами | БПИФ инвестирует в корпоративные облигации США, посредством покупки ETF Ishares $ High Yield Corp Bond | ₽/$ | БПИФ | VTBH | О продукте |
| 11 | Альфа-Капитал Управляемые облигации | ООО УК «Альфа-Капитал» | Индикатор «Альфа-Капитал Облигации» Московской биржи. В состав включаются преимущественно ОФЗ и корпоративные облигации российских эмитентов. | ₽ | БПИФ | AKMB | |
| 12 | РЕГИОН – Индекс МосБиржи государственных облигаций (1-3 года) | АО «УК МКБ-инвестиции» | Индекс МосБиржи государственных облигаций (1–3 года) | ₽ | БПИФ | SUGB | |
| 13 | ВТБ Российские корп. еврооблигации смарт бета | АО ВТБ Капитал Управление активами | Индекс МосБиржи корпоративных российских еврооблигаций (RUCEU) | $ | БПИФ | VTBU | О продукте |
| 14 | УК Райффайзен – Еврооблигации | УК Райффайзен Капитал | Еврооблигации, входящие в Индекс МосБиржи еврооблигаций | $ | БПИФ | RCMB | |
| 15 | БПИФ «БКС Облигации повышенной доходности МСП» | УК «БКС» | Рублевые корпоративные облигации с повышенной доходностью с фокусом на сегменте малого и среднего предпринимательства (МСП) | ₽ | БПИФ | BCSB | |
| 16 | ВТБ – Еврооблигации в евро смарт бета | АО ВТБ Капитал Управление активами | БПИФ инвестирует в диверсифицированный портфель еврооблигаций российских эмитентов и развивающихся стран, номинированных в евро | € | БПИФ | VTBY | О продукте |
| 17 | FinEx Funds ICAV | FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
FINEX FALLEN ANGELS UCITS ETF | $ | ETF | FXFA | О продукте |
| 18 | РСХБ — Российские корпоративные еврооблигации, вектор И.Эс.Джи | УК «РСХБ Управление Активами» | Индекс МосБиржи российских корпоративных еврооблигаций «РСХБ – РСПП – Вектор устойчивого развития» | $ | БПИФ | PRIE | |
| 19 | АТОН – Российские облигации + | УК «Атон-менеджмент» | Фонд российских облигаций с активным управлением | ₽ | БПИФ | AMRB | |
| 20 | АТОН — Надежные облигации | УК «Атон-менеджмент» | iShares iBoxx $ Investment Grade Corporate Bond ETF | $ | БПИФ | AMIG | |
| 21 | АТОН — Доходные облигации Мира | УК «Атон-менеджмент» | iShares iBoxx $ High Yield Corporate Bond ETF | $ | БПИФ | AMHY | |
| 22 | FinEx US TIPS UCITS ETF | FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Solactive US 5-20 Year Treasury Inflation-Linked Bond Index |
$ | ETF | FXTP | О продукте |
| 23 | FINEX RUB US TIPS UCITS ETF | FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Solactive US 5-20 Year Treasury Inflation-Linked Bond Index | ₽ | ETF | FXIP | О продукте |
| 24 | БСПБ – ОФЗ 1000 | УК «БСПБ Капитал» | Следует за индексом «БСПБ Капитал – ОФЗ 1000» | ₽ | БПИФ | SPBF | |
| 25 | БСПБ – Корпоративные облигации 1000 | УК «БСПБ Капитал» | В качестве бенчмарка выступает индекс «БСПБ Капитал – Корпоративные облигации 1000» | ₽ | БПИФ | SPBC | |
| 26 | Тинькофф Облигации | УК «Тинькофф Капитал» | Среднесрочные корпоративные облигации российских компаний из девяти отраслей | ₽ | БПИФ | TBRU | |
| 27 | ВТБ — Фонд «Американский корпоративный долг — инвестиционный рейтинг | АО ВТБ Капитал Управление активами | Облигации американских компаний с инвестиционным рейтингом | ₽ | БПИФ | VTBI | |
| 28 | Ингосстрах – корпоративные облигации | УК «Ингосстрах – Инвестиции» | Индекс корпоративных облигаций Московской биржи | ₽ | БПИФ | INGO | |
| 29 | Ингосстрах – облигации ЕМ | УК «Ингосстрах – Инвестиции» | Корпоративные облигации эмитентов развивающихся рынков | $ | БПИФ | INEM | |
| 30 | Райффайзен – Высокодоходные облигации | Райффайзен Капитал | Корпоративные облигации российских эмитентов с повышенной доходностью | ₽ | БПИФ | RCHY | |
| 31 | АТОН — Высокодоходные российские облигации | УК «Атон-менеджмент» | Рублевые облигации российских эмитентов на первичном и вторичном рынке | ₽ | БПИФ | AMRH | |
| 32 | FINEX FALLEN ANGELS RUB UCITS ETF | FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Долларовые облигации, которые относятся к «верхнему сегменту» высокодоходных облигаций или «нижнему сегменту» облигаций инвестиционного уровня (от BB- до BBB-), и валютный хедж.. Бенчмарк — Solactive USD Fallen Angel Issuer Capped Index | ₽ | ETF | FXRD | О продукте |
| Денежный рынок | |||||||
| 33 | FinEx Cash Equivalents UCITS ETF (RUB) | FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Solactive 1-3 month US T-Bill Index | ₽ | ETF | FXMM | О продукте |
| 34 | FinEx Cash Equivalents UCITS ETF (USD) | FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Solactive 1-3 month US T-Bill Index | $ | ETF | FXTB | О продукте |
| 35 | ВТБ – Ликвидность | АО ВТБ Капитал Управление активами | Фонд денежного рынка, который позволяет разместить свободные денежные средства на срок от одного дня и более | ₽ | БПИФ | VTBM | О продукте |
| 36 | Райффайзен – Фонд денежного рынка | Райффайзен Капитал | Инструменты денежного рынка. Целевой бенчмарк – индикатор RUSFAR | ₽ | БПИФ | RCMM | |
| Акции | |||||||
| 37 | FinEx FFIN Kazakhstan Equity ETF (KZT) | FinEx Physically Backed Funds plc (ФинЭкс Физикли Бэкт Фандз) |
Kazakhstan Stock Exchange Index (KASE Index) | ₸ | ETF | FXKZ | О продукте |
| 38 | FinEx Russian RTS Equity UCITS ETF (USD) | FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Индекс РТС полной доходности «нетто» (по налоговым ставкам иностранных организаций) (RTSTRN) | $ | ETF | FXRL | О продукте |
| 39 | ITI Funds RTS Equity ETF | ITI Funds (АйТиАй Фандс) |
Индекс РТС (RTSI$ Index) | $ | ETF | RUSE | О продукте |
| 40 | FinEx Germany UCITS ETF (EUR) |
FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Solactive GBS Germany Large & Mid Cap Index NTR | € | ETF | FXDE | О продукте |
| 41 | FinEx USA Information Technology UCITS ETF (USD) |
FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Solactive US Large & Mid Cap Technology Index NTR | $ | ETF | FXIT | О продукте |
| 42 | FinEx USA UCITS ETF (USD) |
FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Solactive GBS United States Large & Mid Cap Index NTR | $ | ETF | FXUS | О продукте |
| 43 | FinEx China UCITS ETF (USD) |
FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Solactive GBS China ex A-Shares Large & Mid Cap USD Index NTR | $ | ETF | FXCN | О продукте |
| 44 | FinEx Global Equity UCITS ETF (USD) |
FinEx Funds plc ( ФинЭкс Фандс плс) |
Solactive Global Equity Large Cap Select Index | $ | ETF | FXWO | О продукте |
| 45 | FinEx Global Equity UCITS ETF (RUB) |
FinEx Funds plc ( ФинЭкс Фандс плс) |
Solactive Global Equity Large Cap Select Index | ₽ | ETF | FXRW | О продукте |
| 46 | Сбербанк — Индекс МосБиржи полной доходности «брутто» | АО «Сбер Управление Активами» | Индекс МосБиржи полной доходности «брутто» (MCFTR) | ₽ | БПИФ | SBMX | О продукте |
| 47 | Сбербанк – S&P 500 | АО «Сбер Управление Активами» | Standard & Poor`s 500 Index (S&P 500) | ₽/$ | БПИФ | SBSP | О продукте |
| 48 | Технологии 100 | ООО УК «Альфа-Капитал» | БПИФ инвестирует в паи иностранного инвестиционного фонда, ориентированного на динамику индекса акций 100 крупнейших компаний, торгуемых на американской фондовой бирже NASDAQ |
$ | БПИФ | AKNX | О продукте |
| 49 | Альфа — Капитал Эс энд Пи 500 (S&P 500) |
ООО УК «Альфа-Капитал» | БПИФ инвестирует в паи иностранного инвестиционного фонда, ориентированного на динамику индекса акций 500 крупнейших компаний, торгуемых на рынке Соединенных Штатов Америки | $ | БПИФ | AKSP | О продукте |
| 50 | Европа 600 | ООО УК «Альфа-Капитал» | БПИФ инвестирует в паи иностранного инвестиционного фонда, ориентированного на динамику индекса акций 600 европейских компаний большой, средней и малой капитализации. | € | БПИФ | AKEU | |
| 51 | ВТБ – Индекс МосБиржи | АО ВТБ Капитал Управление активами (ВТБК УА) | Индекс МосБиржи полной доходности «нетто» (по налоговым ставкам росс.организаций, MCFTRR) | ₽ | БПИФ | VTBX | О продукте |
| 52 | ВТБ-Фонд Акций американских компаний | АО ВТБ Капитал Управление активами (ВТБК УА) | БПИФ инвестирует в паи иностранного инвестиционного фонда, ориентированного на динамику индекса акций 500 крупнейших компаний США |
₽/$ | БПИФ | VTBA | О продукте |
| 53 | ВТБ – Фонд Акций развивающихся стран | АО ВТБ Капитал Управление активами | БПИФ инвестирует в акции развивающихся стран посредством покупки ETF Ishares Core MSCI EM | ₽/$ | БПИФ | VTBE | О продукте |
| 54 | Фридом – Лидеры технологий | УК «Восток-Запад» | Индекс акций десяти глобальных компаний технологического сектора | ₽ | БПИФ | MTEK | |
| 55 | Система Капитал – Информатика+ | УК Система Капитал | S&P North American Expanded Technology Software Index | $ | БПИФ | SCIP | |
| 56 | УК Райффайзен – Индекс МосБиржи полной доходности 15 | УК Райффайзен Капитал | Индекс МосБиржи полной доходности 15 | ₽ | БПИФ | RCMX | |
| 57 | Биржевой паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «РСХБ – Индекс МосБиржи — РСПП Вектор устойчивого развития, полной доходности, брутто (РСХБ Управление Активами)» | УК РСХБ Управление Активами | В базу расчета индекса входят акции с лучшей динамикой показателей в сфере устойчивого развития и корпоративной социальной ответственности и на основе ежегодного анализа, проводимого РСПП | ₽ | БПИФ | ESGR | О продукте |
| 58 | Тинькофф Индекс МосБиржи | УК Тинькофф Капитал | БПИФ инвестирует в акции крупных публичных компаний России. Целевым индексом является Индекс МосБиржи (IMOEX) | ₽ | БПИФ | TMOS | |
| 59 | Тинькофф NASDAQ-100 Technology sector Index | УК Тинькофф Капитал | БПИФ инвестирует в Топ – 40 компаний, занимающихся информационными технологиями. Целевой индекс NASDAQ-100 Technology Sector | $ | БПИФ | TECH | |
| 60 | Сбер — Ответственные инвестиции | УК «Сбер Управление Активами» | БПИФ инвестирует в акции компаний, входящие в «Индекс МосБиржи – РСПП Вектор устойчивого развития, полной доходности брутто», ежедневно рассчитываемый Московской биржей и Российским союзом промышленников и предпринимателей (РСПП) | ₽ | БПИФ | SBRI | |
| 61 | FinEx USA Information Technology UCITS ETF – Minishares | FinEx Funds plc ( ФинЭкс Фандс плс) |
Solactive US Large & Mid Cap Technology Index NTR | $ | ETF | FXIM | О продукте |
| 62 | Тинькофф Эс энд Пи 500 | УК «Тинькофф Капитал» | S&P 500 Total Return Index | $ | БПИФ | TSPX | |
| 63 | Тинькофф Насдак Биотехнологии | УК «Тинькофф Капитал» | NASDAQ Biotechnology Total Return Index | $ | БПИФ | TBIO | |
| 64 | Тинькофф Индекс первичных публичных размещений | УК «Тинькофф Капитал» | Фонд инвестирует в акции новых публичных компаний после их первичного размещения на биржах США | $ | БПИФ | TIPO | |
| 65 | Альфа-Капитал Управляемые российские акции | ООО УК «Альфа-Капитал» | Стратегия активного управления акциями и депозитарными расписками российских компаний | ₽ | БПИФ | AKME | |
| 66 | Альфа-Капитал Китайские акции | ООО УК «Альфа-Капитал» | Акции компаний развивающихся экономик | ₽ | БПИФ | AKCH | |
| 67 | БПИФ ДОХОДЪ Инд дивид акций РФ | УК » ДОХОДЪ» | индекс «ДОХОДЪ Индекс дивидендных акций РФ» (IRDIV) | ₽ | БПИФ | DIVD | О продукте |
| 68 | БПИФ «Дивидендные Аристократы США» | УК «Финам Менеджмент» | ETF Schwab U.S. Dividend Equity, повторяющий динамику индекса Dow Jones U.S. Dividend 100 | ₽ | БПИФ | FMUS | |
| 69 | FinEx Ex-USA ETF USD | FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Solactive GBS Developed Markets ex United States 200 USD Index | $ | ETF | FXDM | О продукте |
| 70 | АТОН – Рынки возможностей | УК «Атон-менеджмент» | Акции международных компаний развивающихся рынков. iShares Core MSCI Emerging Markets ETF |
$ | БПИФ | AMEM | |
| 71 | АТОН – Недооцененные компании США | УК «Атон-менеджмент» | Акции компаний США с сильными фундаментальными показателями. iShares Russell 1000 Value ETF |
$ | БПИФ | AMVF | |
| 72 | АТОН – Российские акции + | УК «Атон-менеджмент» | Акции крупнейших российских компаний и номинирован в рублях | ₽ | БПИФ | AMRE | |
| 73 | АТОН — Инновации | УК «Атон-менеджмент» | ARK Innovation ETF | $ | БПИФ | AMIN | |
| 74 | АТОН — Облачные технологии | УК «Атон-менеджмент» | First Trust Cloud Computing ETF | $ | БПИФ | AMCC | |
| 75 | АТОН — Цифровое будущее | УК «Атон-менеджмент» | iShares PHLX Semiconductor ETF | $ | БПИФ | AMSC | |
| 76 | «Тинькофф Индекс SPAC» | УК «Тинькофф Капитал» | Tinkoff SPAC Total Return Index | $ | БПИФ | TSPV | |
| 77 | АТОН – Медицина и биотех США | УК «Атон-менеджмент» | Dow Jones U.S. Health Care Index | $ | БПИФ | AMHC | |
| 78 | АТОН – Генетическая революция | УК «Атон-менеджмент» | Активно управляемая стратегия ARK Genomic Revolution ETF | $ | БПИФ | AMGR | |
| 79 | АТОН – Ставка на рост | УК «Атон-менеджмент» | iShares Russell 1000 Growth ETF | $ | БПИФ | AMGF | |
| 80 | АТОН – Дивиденды | УК «Атон-менеджмент» | Vanguard Dividend Appreciation ETF Fund | $ | БПИФ | AMDG | |
| 81 | АТОН – Тихая гавань | УК «Атон-менеджмент» | iShares MSCI USA Minimum Volatility ETF | $ | БПИФ | AMLV | |
| 82 | АТОН – «Лидеры роста США» | УК «Атон-менеджмент» | iShares MSCI USA Momentum Factor ETF | $ | БПИФ | AMMF | |
| 83 | Дивидендные Аристократы РФ | УК «Финам Менеджмент» | Акции эмитентов ведущих секторов российской экономики | ₽ | БПИФ | FMRU | |
| 84 | ДОХОДЪ Индекс акций роста РФ | УК «ДОХОДЪ» | Лучшие акции по сумме факторов: «Рост компании», «Импульс роста котировок», «Качество эмитента», «Небольшой размер компании» и «Низкий рыночный риск» | ₽ | БПИФ | GROD | |
| 85 | Альфа-Капитал Медицина | ООО УК «Альфа-Капитал» | Бумаги крупных иностранных компаний из таких отраслей, как фармацевтика, биотехнологии и медицина (в том числе через ETF) | $ | БПИФ | AKMD | |
| 86 | Тинькофф Индекс Экологически чистых технологий | УК «Тинькофф Капитал» | Акции иностранных компаний – лидеров по развитию «зеленых» технологий | $ | БПИФ | TGRN | |
| 87 | FinEx ESports UCITS ETF | FinEx Funds plc (ФинЭкс Фандс плс) |
Акции компаний игрового сектора и киберспорта. Бенчмарк — MVIS Global Video Gaming & eSports Index | $ | ETF | FXES | О продукте |
| 88 | Открытие – Акции США | УК «Открытие» | Более чем 100 акций крупнейших компаний США | $ | БПИФ | OPNS | |
| 89 | МКБ – Российские дивидендные акции | УК «МКБ Инвестиции» | В базу расчета индекса входят акции и депозитарные расписки 20 компаний с наибольшей дивидендной доходностью | ₽ | БПИФ | MKBD | |
| Товары | |||||||
| Золото | |||||||
| 90 | FinEx Gold ETF (USD) | FinEx Physically Backed Funds plc (ФинЭкс Физикли Бэкт Фандз) |
LBMA GoldPriceAM (USD) | $ | ETF | FXGD | О продукте |
| 91 | ВТБ – Фонд Золото. Биржевой | АО ВТБ Капитал Управление активами (ВТБК УА) | Фонд следует за динамикой цен на золото через покупку ETF SPDR Gold Shares, который инвестирует в физическое золото | ₽ | БПИФ | VTBG | О продукте |
| 92 | Тинькофф Фонд золота | УК Тинькофф Капитал | Фонд, инвестирующий в золотые слитки через акции iShares Gold Trust ETF | $ | БПИФ | TGLD | |
| 93 | «АТОН – Серебро» | УК «Атон-менеджмент» | iShares Silver Trust | $ | БПИФ | AMSL | |
| 94 | «АТОН – Золотодобытчики» | УК «Атон-менеджмент» | NYSE Arca Gold Miners Index | $ | БПИФ | AMGM | |
| Смешанные активы | |||||||
| 95 | Тинькофф – Стратегия вечного портфеля RUB | УК Тинькофф Капитал | Акции, Денежные средства и краткосрочные облигации, Золото, Долгосрочные облигации | ₽ | БПИФ | TRUR | |
| 96 | Тинькофф – Стратегия вечного портфеля USD | УК Тинькофф Капитал | Акции, Денежные средства и краткосрочные облигации, Золото, Долгосрочные облигации | $ | БПИФ | TUSD | |
| 97 | Тинькофф – Стратегия вечного портфеля EUR | УК Тинькофф Капитал | Акции, Денежные средства и краткосрочные облигации, Золото, Долгосрочные облигации | € | БПИФ | TEUR | |
| 98 | Открытие — Всепогодный | УК «Открытие» | В состав БПИФа входят следующие ETF: на акции «голубых фишек» рынка США, на развивающиеся рынки, на акции недвижимости США, на корпоративные облигации США, на золото | $ | БПИФ | OPNW | О продукте |
| 99 | Сбер – консервативный смарт фонд | АО «Сбер Управление Активами» | Смешанные активы | ₽ | БПИФ | SBCS | |
| 100 | Сбер – осторожный смарт фонд | АО «Сбер Управление Активами» | Смешанные активы | ₽ | БПИФ | SBRS | |
| 101 | Сбер – взвешенный смарт фонд | АО «Сбер Управление Активами» | Смешанные активы | ₽ | БПИФ | SBWS | |
| 102 | Сбер – прогрессивный смарт фонд | АО «Сбер Управление Активами» | Смешанные активы | ₽ | БПИФ | SBPS | |
| 103 | Сбер – динамичный смарт фонд | АО «Сбер Управление Активами» | Смешанные активы | ₽ | БПИФ | SBDS | |
Национальный рейтинг состояния инвестиционного климата в регионах
Переходы от одного уровня представления данных к другому осуществляются путем агрегирования.Все переходы агрегирования можно разделить на два качественно разных этапа.Этап 1: переход от собранных исходных данных к полному набору показателей по всем субъектам РФ в единой шкале (переход от уровня исходных данных к уровню показателей).
В собранных исходных данных может быть несколько характерных проблем:
- В них могут быть выбросы;
- Некоторые данные могут быть пропущены (быть недостаточного качества для использования).
- 0 – самый плохой, 100 – самый хороший;
- В случаях, когда для показателя требовалось нормирование с использованием восстановленной плотности, ни один регион может не получить значения 0 или 100.
Таким образом, для перехода от собранных исходных данных к полному набору показателей по всем регионам в единой шкале необходимо пройти следующую последовательность шагов, стандартную для работы с данными в рейтингах:
- Обработка выбросов в исходных данных.
- Расчет показателей.
- Восстановление пропущенных данных.
- Изменение шкалы с учетом плотности распределения (для статистических и опросных числовых параметров) и приведение всех показателей к единой шкале пропорциональным масштабированием.
Обработка выбросов в исходных данных
Проверка на наличие выбросов осуществляется только для типа данных «опрос-числовые параметры». К таким показателям, например, относится среднее время регистрации юридических лиц или среднее количество процедур, необходимых для получения разрешений на строительство. Выбросами считаются ответы отдельных респондентов, которые отклоняются от медианного ответа больше чем на 2 сигма, что соответствует попаданию в 2% хвост стандартного нормального распределения. Расчет стандартных отклонений от медианы ответов респондентов, а не от среднего, обусловлен тем, что при малом количестве ответов и экстремальных выбросах среднее значение заметно смещается в сторону выбросов. Это приводит к тому, что ответы, которые явно являются выбросами, могут не попадать в 2% хвост распределения.
Попадание в 2% хвост распределения не является жестким требованием для определения выбросов и может меняться в зависимости от характера полученных данных. Например, если при определении выбросов изначальным методом систематически обнаруживаются ответы, которые, явно являются выбросами, но не попадают в 2% хвост распределения, то имеет смысл увеличить зону выбросов, например, до 3% и оценить результат.
Расчет показателей
После обработки выбросов в опросных числовых данных, ответы респондентов агрегируются для получения единой оценки по показателю. Так, например, среднее время подключения к электросетям рассчитывается по отдельным ответам респондентов. Ответы в натуральных величинах на вопрос о времени подключения к электросетям агрегируются в одну цифру для субъекта РФ – среднее время подключения к электросетям. По показателям удовлетворенности для каждого респондента, считается средняя оценка по различным критериям удовлетворенности. Затем аналогичные оценки, полученные для всех респондентов, усредняются и получается средняя оценка удовлетворенности по региону в целом. Более подробное описание см. в документе «Таблица расчёта показателей».
Восстановление пропущенных данных
Исходные данные по некоторым субъектам РФ /показателям могут быть недостаточно качественными (например, количество респондентов в регионе ниже целевых значений, что серьезно повышает процент погрешности результата, большое количество ошибок в ответах респондентов и экспертов) или могут быть пропущены. Такие случаи необходимо обрабатывать особым образом.
Для расчета Рейтинга в случае отсутствия данных, их недостаточного количества или их низкого качества используется восстановление значения. Применяется следующая схема восстановления: если есть рассчитанный парный показатель «среднее время – среднее количество процедур», то значение показателя восстанавливается по среднему значению по группе рассчитанного парного показателя. В случае отсутствия такого показателя к полученным в этом году ответам добавляются ответы, собранные в прошлом году, в случае возможности рассчитать значение оно используется как восстановленное. Во всех остальных случаях отсутствия значений восстановление производится по значению прошлого года.
Восстановленное значение используется исключительно для целей расчета Рейтинга, однако оно не является результатом региона по пропущенному показателю. Восстановленное значение не сообщается региону при раскрытии результатов Рейтинга (т.е. по пропущенному показателю в карточке региона ставится прочерк).
Приведение всех показателей к единой шкале пропорциональным масштабированием
В последнем шаге первого этапа агрегирования все значения показателей приводятся к шкале от 0 до 100 при помощи пропорционального линейного масштабирования. При этом 100 баллов соответствует наилучшему результату, а 0 – наихудшему. Если по показателю известны теоретические границы (т.е. минимально и максимально возможные значения), то к нему применяется преобразование
x_norm=100∙(x-x_min)/(x_max-x_min ),
если показатель является возрастающим , и преобразование
x_norm=100-100∙(x-x_min)/(x_max-x_min ),
если показатель является убывающим . Обычно данное преобразование применяется к показателям типа «опрос-удовлетворенность» и «экспертная оценка».
Если же по показателю теоретические границы не известны, то к нему применяется несколько иное линейное преобразование
x_norm= 100((x-minX)/(maxX-minX )∙(¯x-▁x)+▁x),
если показатель является возрастающим , и преобразование
x_norm= 100-100((x-minX)/(maxX-minX )∙(¯x-▁x)+▁x),
если показатель является убывающим.
Здесь minX и maxX — выборочные минимум и максимум значений показателя (по всем регионам), а ▁x и ¯x – значения оцененной функции распределения показателя в точках minX и maxX соответственно. Данное преобразование обычно применяется для показателей типа «опрос — числовые параметры» и для статистических показателей
Этап 2: переход между уровнями представления информации (от показателей к факторам, от факторов к направлениям, от направлений к интегральному индексу).
Факторы рассчитываются как средние значения, входящих в него показателей. Направления – как средние значения, входящих в него факторов. Интегральный индекс рассчитывается как сумма индексов по направлениям, и таким образом, ограничен шкалой от 0 до 400.
, 2018 | Kiplinger
Инвесторы паевых инвестиционных фондов процветали в 2017 году, когда бычий рынок США начал свой девятый год с ошеломляющим ралли. Индекс акций Standard & Poor’s 500 вернулся почти на 22%. Что еще более поразительно, так это то, что ралли в США померкло по сравнению с ростом акций за рубежом. Впервые за десятилетие развитые экономики мира росли одновременно с ростом многих стран с формирующейся рыночной экономикой.
См. Также: The Kiplinger 25 — наши любимые паевые инвестиционные фонды без нагрузки
Инвесторы, которые рискнули вложить средства в зарубежные фонды, были вознаграждены.Европейские рынки выиграли от роста производства, низкого уровня безработицы и роста корпоративных прибылей. В Японии экономические и регуляторные реформы помогли поднять акции до 26-летнего максимума. Индекс MSCI EAFE, который отслеживает акции на развитых рынках, в 2017 году вырос на 25%, что является резким улучшением по сравнению с ничтожной доходностью в 1% в 2016 году. Индекс MSCI Emerging Markets вырос на 37% благодаря сильному росту в Чили, Китае, Индии и Польше.
В США оптимизм инвесторов зависел от надежд на снижение ставок корпоративного налога, которые были подписаны к концу года.Однако небольшие компании, которые обычно платили налоги по более высоким эффективным ставкам (после учета вычетов и других налоговых льгот), чем их более крупные собратья, были относительно отстающими. Индекс компании Russell 2000 для компаний с малой капитализацией вырос на 15%, отстав от барометра S&P 500 для компаний с большой капитализацией на семь процентных пунктов. Компании, ориентированные на рост, опережают компании, акции которых продаются по заниженной цене. Технологии были самым эффективным сектором рынка, за ним следовали фирмы, занимающиеся разведкой и переработкой сырья, и компании, производящие второстепенные потребительские товары.В минусе по итогам года оказались два сектора: энергетика и телекоммуникационные компании.
На следующих страницах мы покажем наиболее эффективные паевые инвестиционные фонды в 11 категориях. Список включает только фонды с разумными минимальными инвестиционными требованиями и исключает фонды с кредитным плечом и обратные индексные фонды.
Данные собраны Райаном Эрми
Инструмент: Mutual Fund Finder
Фонды акций крупных компаний
Технические титаны берут на себя ответственность.
Акции большого U.Компании S. сплотились в 2017 году во главе с быстрорастущими технологическими фирмами. Действительно, фонды, ориентированные на технологии, доминируют в списках победителей на один, три и пять лет. Morgan Stanley Institutional Growth Portfolio и T. Rowe Price Blue Chip Growth — член Kiplinger 25, списка наших любимых холостых фондов — выиграли от крупных пакетов акций FAANG (Facebook, Amazon.com, Apple, Netflix и Алфавит). Primecap Odyssey Growth, еще один фонд на 25 кипов, загружен акциями здравоохранения, на которые, согласно последнему отчету, приходился 31% активов фонда.Менеджеры Primecap ищут фирмы с катализатором, таким как новый продукт или новый руководитель, который ускорит рост прибыли и приведет к росту цен на акции в течение следующих трех-пяти лет.
ТАБЛИЦА: См. Самые успешные фонды акций крупных компаний
Фонды акций компаний среднего размера
Хороший, но не лучший год.
Фонды, которые инвестируют в компании среднего размера, преуспели в 2017 году с именами в области технологий и здравоохранения. Baron Opportunity, возглавлявший победителей в течение одного года, получил рост от быстрорастущих компаний, таких как Guidewire Software, на 51%, и исследовательской и консалтинговой компании Gartner — рост на 22%.Eventide Gilead следует за процессом подбора акций, который начинается с религиозного и экологического экрана. В прошлом году фонд выиграл большие деньги благодаря акциям биотехнологических компаний, в том числе двум компаниям, специализирующимся на лечении рака, Bluebird Bio и Loxo Oncology. Buffalo Discovery — долгосрочный победитель благодаря тому, что до 2012 года он уделял особое внимание здравоохранению и технологиям. Теперь, с более диверсифицированным портфелем, фонд не поднимался на вершину в последние годы, но он все еще превосходит среднюю доходность аналогичных фондов в этой категории.
ТАБЛИЦА: См. Наиболее эффективные фонды акций средних компаний
Фонды акций малых компаний
Готовы вырваться вперед.
Небольшие компании уступили своим крупным компаниям в 2017 году, но у них есть шанс вырваться вперед, учитывая усиление, которое они, вероятно, получат от нового налогового законодательства. Baron Discovery показывал высокие показатели доходности в течение двух лет подряд, опережая 92% и 94% своих аналогов в 2016 и 2017 годах. Менеджеры фонда сосредотачиваются на небольших фирмах со средней рыночной стоимостью 1,5 миллиарда долларов. T. Rowe Price QM U.S. Small-Cap Growth Equity, фонд в 25 кипов, использует компьютерные модели для выбора около 300 акций на основе роста прибыли и других показателей.Conestoga Small Cap владеет примерно 50 акциями, подобранными с учетом их потенциала для увеличения прибыли не менее чем на 15% ежегодно в течение следующих трех лет. Neogen, фирма, которая производит наборы для тестирования пищевых продуктов, является ведущим холдингом.
ТАБЛИЦА: См. Наиболее успешные фонды акций малых компаний
Гибридные фонды
Попутный ветер обеспечили акции.
Располагая как акциями, так и облигациями, крупные победители гибридных фондов в 2017 году держали до 85% своих активов в акциях. Vanguard Wellington, фонд 25 кипов, в последние годы не смог выйти из круга победителей в основном из-за умеренного состава активов: 65% акций и 35% облигаций.Но его 10-летний рекорд отражает доходность, которая превзошла аналогичные фонды за восемь из последних 10 календарных лет. (Обратите внимание, что если вы новичок в фонде, вы должны быть клиентом Vanguard, чтобы покупать акции.) Фонды Fidelity’s Freedom с установленными сроками, которые со временем переходят на более консервативную структуру активов, теперь сияют после капитального ремонта. Четыре фонда с отдаленными целевыми годами, от Freedom 2040 до Freedom 2055, поддерживались фондами акций, которыми управляют топ-менеджеры Fidelity Уилл Данофф, Джоэл Тиллингест и Стивен Ваймер.
ТАБЛИЦА: См. Наиболее эффективные гибридные фонды
Фонды иностранных акций крупных компаний
Вернулись с удвоенной силой.
Акции быстрорастущих компаний окупились в этой категории в 2017 году. Яркие китайские интернет-акции, такие как Alibaba Group и Tencent Holdings, помогли Morgan Stanley International Opportunity и Vanguard International Growth войти в круг победителей. Компания Oakmark International, входящая в группу Kip 25, за последний год принесла 30% прибыли, несмотря на то, что у нее было лишь небольшое количество акций на развивающихся рынках, которые превышали акции развитых стран. Менеджеры фонда ищут акции относительно недорогих высококачественных фирм, инвестируя в автопроизводителей, таких как Daimler и Toyota Motor, и в европейские банки, такие как Credit Suisse и BNP Paribas.Формула работает: за последние 10 лет фонд обошел 99% своих конкурентов.
ТАБЛИЦА: См. Наиболее эффективные фонды иностранных акций крупных компаний
Фонды иностранных акций малых и средних компаний
Получение прибыли от роста.
Знаменательный год для малых и средних иностранных акций сгладил путь для фондов в этой категории. Особое внимание было уделено быстрорастущим компаниям. Manning & Napier Rainier International Discovery сорвала джекпот с Techtronic Industries, производителем электроинструментов из Гонконга, чей рост в 2017 году составил более 85%.T. Rowe Price International Discovery делает ставку на более чем 220 акций. Менеджер Джастин Томсон в основном работает с акциями, рыночная стоимость которых составляет в среднем 2,6 миллиарда долларов. По данным последнего отчета, акции развитых рынков составляли 81% фонда, но в последнее время некоторые из его крупнейших победителей приходятся на развивающиеся рынки, включая такие акции, как China Lodging Group и Sino Biopharmaceutical.
ТАБЛИЦА: См. Наиболее эффективные иностранные фонды для малых и средних компаний
Глобальные фонды акций
На основе международных акций.
Зарубежные рынки обошли S&P 500 в 2017 году, что помогло многим глобальным фондам, инвестирующим в иностранные и отечественные акции, превзойти чисто американские. аналоги. Baron Global Advantage, которая недавно держала около 45% своих активов в иностранных акциях, преуспела, оседлав технологическую волну с такими холдингами, как Alibaba, Facebook и Alphabet, материнская компания Google. Evermore Global Value добилась долгосрочного успеха в акциях малых и средних компаний, вылавливая недорогие акции со средней рыночной стоимостью 2 доллара.6 миллиардов. Менеджеры фонда ищут компании, которые далеки от большинства радаров, и недавно им принадлежало 78% активов фонда в акциях за пределами США, включая базирующуюся в Монако судоходную компанию Scorpio Bulkers и южнокорейский производитель микросхем MagnaChip Semiconductor.
ТАБЛИЦА: См. Наиболее эффективные глобальные фондовые фонды
Диверсифицированные фонды развивающихся рынков
Заново открыли для себя их моджо.
Идеально смешанный коктейль из устойчивого роста прибыли, более высоких цен на сырьевые товары и укрепления валют сделал акции развивающихся рынков одним из наиболее прибыльных классов активов в 2017 году.Успехи могут и не продолжаться в том же бешеном темпе, но хорошие времена еще не закончились. Baron Emerging Markets, фонд Kip 25, специализируется на акциях, которые могут выиграть от долгосрочных тенденций роста, таких как мобильная электронная коммерция в Китае и растущий класс состоятельных людей, нуждающихся в финансовых услугах в Индии. T. Rowe Price Emerging Markets нацелена на акции в Китае, Тайване и Индии, такие как китайская интернет-компания Tencent Holdings, Taiwan Semiconductor Manufacturing и Housing Development Finance, поставщик ипотечных кредитов в Индии.
ТАБЛИЦА: См. Наиболее эффективные диверсифицированные фонды для развивающихся рынков
Региональные фонды и фонды для отдельных стран
Китай приносит большие прибыли.
Сосредоточение внимания на одной зарубежной стране может дать большой эффект, если вы сделаете правильный выбор. Фондовый рынок Китая — рост на 54% в 2017 году — был оправдан, особенно для фондов, которые делали упор на растущие акции технологических компаний. Matthews China — фонд, который нам нравится за относительно низкие комиссионные и стабильные долгосрочные результаты, — на момент последнего отчета держал более 30% своих активов в акциях технологических компаний.Wasatch Emerging India извлекла выгоду из экономических и налоговых реформ, которые способствовали резкому росту экономики Индии. Фондовый рынок Японии резко вырос в конце 2017 года, в результате чего индекс Nikkei 225 достиг самого высокого уровня закрытия с 1991 года. Инвесторам, желающим извлечь выгоду из продолжающегося оживления экономики Японии, которая, как ожидается, вырастет на 1,8% в 2018 году, следует обратить внимание на фонд Hennessy Japan Small Cap Fund. .
ТАБЛИЦА: См. Наиболее эффективные региональные фонды и фонды для отдельных стран
Отраслевые фонды
Акции технологических компаний.Период.
Чтобы превзойти рынок в 2017 году, нужно было увеличить долю акций технологических компаний. Это был выигрышный билет на протяжении многих лет. В Fidelity Select Technology менеджер Чарли Чай сосредоточен на фирмах, которые должны процветать благодаря изменениям в технологиях в течение следующих трех-пяти лет. Фонду принадлежит производитель графических чипов Nvidia, который расширяется до чипов для беспилотных автомобилей. Putnam Global Technology направляется за границу в поисках выгодных сделок и владеет акциями китайских интернет-компаний, таких как Alibaba Group Holding и Tencent Holdings.Клиенты-брокеры в Fidelity и Schwab могут купить фонд без комиссии за продажу. Акции здравоохранения стабильно держатся на протяжении многих лет. Fidelity Select Biotechnology сокрушила 93% своих конкурентов за последнее десятилетие. Его главный холдинг, Amgen, находится в фонде с 1998 года.
ТАБЛИЦА: См. Наиболее успешные отраслевые фонды
Альтернативные фонды
Не угнаться за бычьим.
Мешок фондов, известных как альтернативы, может инвестировать во что угодно, от товаров до валюты.Многие также используют методы хеджирования, которые предназначены для ограничения убытков во время спада, но могут ограничить прибыль бычьего рынка. Тем не менее, несколько фондов длинных коротких позиций, которые могут делать ставки на то, пойдут ли акции вверх или пойдут в противоположном направлении, принесли в 2017 году двузначную прибыль. спад и, взамен, готовы отказаться от некоторой выгоды на растущем рынке. BlackRock Event Driven Equity ищет катализатор, такой как слияние или корпоративная реструктуризация, который может заставить акцию двигаться.Schwab и Fidelity отказываются от комиссии фонда за продажи для своих клиентов.
ТАБЛИЦА: См. Наиболее эффективные альтернативные фонды
